الاتجاهات الجديدة في نظام Polkadot البيئي: تحليل منتج Gigadot واستكشاف التمويل اللامركزي عبر السلاسل
في نظام Polkadot البيئي، كانت السيولة عبر السلاسل وكفاءة الأصول دائمًا من التحديات الرئيسية التي تواجه تطبيقات التمويل اللامركزي. مؤخرًا، أثار منتج DeFi مبتكر يُدعى Gigadot اهتمامًا واسعًا. يوفر هذا المنتج آلية تشغيل بنقرة واحدة وعوائد متعددة، مما يتيح لمستخدمي DOT طريقة أكثر كفاءة لاستخدام الأموال، كما أنه بدأ استكشافًا جديدًا لتمويل عبر السلاسل في Polkadot. بعد إطلاق المنتج، كانت ردود الفعل في السوق حماسية، حيث تجاوزت القيمة الإجمالية المقفلة TVL 3,500,000 دولار، مما جعله واحدًا من المشاريع التجريبية الأكثر اهتمامًا في النظام البيئي.
##理念 وفكرة نشأة Gigadot
المبدأ الأساسي لجهاز Gigadot هو "نشر واحد، عوائد متعددة". تقليديًا، كان يتعين على المستخدمين استثمار DOT في الرهن والاقتراض أو في برك السيولة بشكل منفصل، مما يجعل العملية معقدة ويقلل من كفاءة استخدام الأصول. ظهور Gigadot سهل هذه العمليات المعقدة، مما يسمح للمستخدمين بالحصول على مصادر متعددة للعائدات من خلال إجراء عمليات بسيطة.
في نظام Polkadot البيئي، تعتبر DOT هي الأصول الرئيسية التي يتم رهنها. في الماضي، بمجرد رهن DOT، لم يكن بالإمكان استخدام هذه الأصول لأغراض أخرى، مثل الإقراض أو تقديم السيولة. لحل هذه المشكلة، صمم فريق التطوير آلية جديدة مشابهة لصندوق العملات المستقرة، ولكن دون الحاجة إلى تثبيت ثابت بنسبة 1:1، بل يتم السماح بتبادل DOT وvDOT بسعر الصرف الفوري، مما يعزز السيولة، ويجعل vDOT قابلة للاستخدام كأصل ضمان للإقراض.
قامت Gigadot على هذا الأساس بتوسيع ربط حوض السيولة مع وحدة الإقراض. يقوم المستخدمون بربط DOT كـ vDOT، مع aDOT لتشكيل LP، ثم يستخدمون LP كضمان لاقتراض الأموال، لتحقيق استخدام دوري والحصول على عوائد مزدوجة من الإيداع والإقراض.
كيف تحل Gigadot مشكلة سيولة عبر السلاسل؟
واحد من أهداف تصميم Gigadot هو دمج وتضخيم مسارات العائد. عند مراجعة المراحل المبكرة من بيئة Polkadot، قامت العديد من الفرق بتطوير LST الخاصة بها، وإنشاء برك السيولة، وتوزيع الحوافز، مما أدى إلى تشكيل سلسلة من خطوط المنتجات المنفصلة.
تأمل فرق التطوير في تجنب إعادة اختراع العجلة من خلال دمج vDOT الناضج مباشرة، مستفيدةً من التواصل عبر السلاسل XCM وآلية الأمان المشتركة من بولكادوت، مما يوفر تكاليف التطوير والتحفيز، ويظهر مزايا التعاون المعياري في بولكادوت.
في المستقبل، ستدعم المنصة "الرهان بنقرة واحدة"، حيث يمكن للمستخدمين إتمام العمليات مباشرة على منصتهم، ويتواصل النظام تلقائيًا عبر XCM مع المنصات المعنية ويعيد vDOT، مما يعزز تجربة المستخدم بشكل كبير.
سعر vDOT على السلسلة لا يعتمد على التنبؤات التقليدية، بل يتم مزامنة البيانات في الوقت الحقيقي من خلال XCM، مما يجعله أكثر أمانًا ومقاومًا للتلاعب. الزيادة الأخيرة في حجم رسائل XCM بين المنصات ذات الصلة تشير أيضًا إلى أن آلية عبر السلاسل هذه قد بدأت تعمل بشكل مستقر.
هيكلية التقنية وضمانات الأمن
Gigadot هو منتج معقد يحتوي على مستويات متعددة من الميزات. تم تبسيطه حاليًا بحيث يحتاج المستخدمون فقط إلى امتلاك DOT أو USDT للحصول على "Gigadot بضغطة زر".
يتكون Gigadot من فئتين من الأصول: الفئة الأولى هي مشتقات DOT من سلاسل أخرى (مثل vDOT) ، بينما الفئة الأخرى هي أصول مشتقة من DOT في شكل ERC-20 من سوق الإقراض الخاص. تضاف هذه الأصول معًا في حوض الاستقرار كضمان ، وتشارك في سوق الإقراض.
غيجادوت هو رمز ERC-20 يعتمد على آلية إعادة التأسيس، حيث يتم تعديل قيمته تلقائيًا مع عائدات الأصول الأساسية. عادةً ما تحتاج الأصول عبر السلاسل إلى التغليف (wrapping)، ولكن غيجادوت من خلال تصميم زر واحد قد عزل هذه العملية المعقدة. مع تقدم محور أصول بولكادوت، سيتم تحسين دعم عبر السلاسل في المستقبل، مع الحفاظ على تجربة مستخدم بسيطة.
فيما يتعلق بالأمان، تستفيد Gigadot من آلية الأمان المشتركة لسلسلة Polkadot الرئيسية، دون الحاجة للقلق بشأن أمان الأصول الأساسية.
كيفية تحقيق أقصى استفادة من عوائد Gigadot؟
حقق Gigadot تجميع مصادر متعددة للعائدات، والتي تشمل حالياً:
فائدة الإقراض: يتم الحصول على الفائدة من استثمار aDOT في سوق الإقراض؛
عائدات التخزين: vDOT تستمر في توليد عائدات التخزين؛
رسوم التداول: إضافة aDOT و vDOT إلى بركة الاستقرار تجلب إيرادات الرسوم؛
رموز الحوافز: يمكن للمستخدمين الذين يمتلكون Gigadot استلام ثلاثة أنواع من الحوافز؛
زيادة قيمة الأصول: زيادة قيمة الأصول الأساسية وإيرادات الرسوم تدفع أسعار Gigadot للارتفاع.
يمكن للمستخدمين أيضًا زيادة العوائد من خلال استراتيجية "Looping": استخدام Gigadot كضمان، وإقراض DOT، ثم تحويله إلى المزيد من Gigadot، والقيام بالعمليات بشكل متكرر، مما يزيد من العوائد. طالما أن معدل العائد لـ Gigadot أعلى من معدل الفائدة على القروض، يمكن أن تستمر هذه الطريقة في زيادة العوائد.
نظرًا لأن الأصول الأربعة vDOT و aDOT و Gigadot و DOT مرتبطة بشكل كبير في الأسعار، فإنها تتقلب بشكل متزامن أثناء تقلبات السوق، لذا فإن خطر التصفية منخفض نسبيًا.
تأثير تطور آلية Polkadot على Gigadot
ستتابع فريق التطوير عن كثب كل ترقية لـ SDK، وسيقومون بتقييم تأثيرها على النظام الحالي. على الرغم من أن بعض الترقيات قد تجلب تغييرات كبيرة، إلا أنه لا توجد تحديثات حتى الآن تشكل تأثيرًا مدمرًا على Gigadot، والهيكل العام يتمتع بمرونة جيدة.
حالياً، لا يزال النظام البيئي للتمويل اللامركزي في Polkadot في مرحلة مبكرة نسبياً، حيث يكتفي معظم المستخدمين بربط DOT للحصول على عائد أساسي، ولكن خلال العام الماضي، بدأ عدد متزايد من الأشخاص المشاركة في LP ومنتجات التمويل اللامركزي، Gigadot هو مثال نموذجي على ذلك، حيث يوفر استخدامات جديدة لـ DOT ويجلب طرقاً أكثر تنوعاً للمشاركة في النظام البيئي.
حاليًا، يتم التعاون مع Parity لدفع نظام الرهان من Relay Chain إلى Asset Hub. بالإضافة إلى ذلك، تعمل Polkadot مؤخرًا على دفع بعض التحديثات الكبيرة، مثل الدعم غير المتزامن (async backing)، وتقليل وقت الكتلة إلى 6 ثوانٍ، بالإضافة إلى تعديلات على آلية الرهان.
على الرغم من التحديثات التكنولوجية المتكررة، إلا أن آلية الرهن تظل مستقرة، وتتكيف بنشاط مع الأنظمة الجديدة، وبالتالي نحتفظ بثقة في المستقبل التطوري لـ Gigadot.
مستقبل Gigadot وتخطيط المنتجات
في المستقبل، ستصدر المزيد من منتجات سلسلة GIGA. ما هو مخطط له حاليًا هو إدخال vBNC في بركة الاستقرار، واستخدام آلية مشابهة لـ Gigadot لتعزيز سيولته.
بالإضافة إلى ذلك، يمكن أن يكون Gigadot أحد الأصول الرئيسية المستخدمة كضمان لعملة Hollar المستقرة. هناك العديد من طرق التنفيذ لذلك، ولا تقتصر فقط على الاقتراض المتكرر (looping)، حيث يمكن للمستخدمين أيضًا استخدامه لاقتراض أصول أخرى.
Hollar هو عملة مستقرة مفرطة الضمان بمعدل فائدة سنوي ثابت، مقارنة بالأصول ذات المعدلات المتغيرة مثل USDT/USDC، فهي أكثر ملاءمة لتقدير تكاليف المستخدمين. من المتوقع أن تعزز هذه الآلية ظهور المزيد من حالات الاستخدام الجديدة، مثل استخدام Hollar كرسوم معاملات أو كأصل ثابت للتسوية، بينما يعتمد التنفيذ الفعلي على تصميم النظام لكل سلسلة.
آلية التمويل المخصصة للمطورين
تستخدم المنصات ذات الصلة آلية OpenGov لإدارة الخزينة. يُنصح المطورون ببدء مناقشة على Discord أو المنتدى قبل البدء في التطوير الرسمي، لمعرفة ما إذا كانت المجتمع مهتمًا بهذه الفكرة، لتجنب استثمار الكثير من الوقت ثم اكتشاف أن المجتمع غير مستعد لدعمها.
يوجد مسار واضح للمكافآت والدعم داخل النظام البيئي، حيث يمكن للمطورين بدء إبداعاتهم من هنا.
الخاتمة
Gigadot ليست مجرد محاولة لتجميع الميزات، بل هي استكشاف عميق لإمكانات التعاون عبر السلاسل في Polkadot وممارسة تجارية. من خلال التجميع بضغط زر، والتكامل عبر السلاسل، والعوائد المتعددة، فقد جلبت لـ Polkadot قابلية تجميع حقيقية في التمويل اللامركزي.
في المستقبل، ستظهر Polkadot قيمتها الفريدة من حيث القابلية للتكوين والتركيب، مما سيستمر في ضخ زخم جديد في تطوير التمويل اللامركزي عبر السلاسل، ودفع النظام البيئي بأكمله نحو مستقبل مالي أكثر انفتاحًا وكفاءة.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 16
أعجبني
16
4
مشاركة
تعليق
0/400
staking_gramps
· منذ 22 س
هل عائدات ثابتة من بولكادوت ليست مغرية؟
شاهد النسخة الأصليةرد0
BlockchainTalker
· منذ 22 س
في الحقيقة، ديناميات السيولة هنا مثيرة للاهتمام بشكل تجريبي، لا أستطيع الكذب...
Gigadot يقود موجة جديدة من التمويل اللامركزي في نظام Polkadot البيئي: الحصول على عوائد متعددة بتكديس واحد
الاتجاهات الجديدة في نظام Polkadot البيئي: تحليل منتج Gigadot واستكشاف التمويل اللامركزي عبر السلاسل
في نظام Polkadot البيئي، كانت السيولة عبر السلاسل وكفاءة الأصول دائمًا من التحديات الرئيسية التي تواجه تطبيقات التمويل اللامركزي. مؤخرًا، أثار منتج DeFi مبتكر يُدعى Gigadot اهتمامًا واسعًا. يوفر هذا المنتج آلية تشغيل بنقرة واحدة وعوائد متعددة، مما يتيح لمستخدمي DOT طريقة أكثر كفاءة لاستخدام الأموال، كما أنه بدأ استكشافًا جديدًا لتمويل عبر السلاسل في Polkadot. بعد إطلاق المنتج، كانت ردود الفعل في السوق حماسية، حيث تجاوزت القيمة الإجمالية المقفلة TVL 3,500,000 دولار، مما جعله واحدًا من المشاريع التجريبية الأكثر اهتمامًا في النظام البيئي.
##理念 وفكرة نشأة Gigadot
المبدأ الأساسي لجهاز Gigadot هو "نشر واحد، عوائد متعددة". تقليديًا، كان يتعين على المستخدمين استثمار DOT في الرهن والاقتراض أو في برك السيولة بشكل منفصل، مما يجعل العملية معقدة ويقلل من كفاءة استخدام الأصول. ظهور Gigadot سهل هذه العمليات المعقدة، مما يسمح للمستخدمين بالحصول على مصادر متعددة للعائدات من خلال إجراء عمليات بسيطة.
في نظام Polkadot البيئي، تعتبر DOT هي الأصول الرئيسية التي يتم رهنها. في الماضي، بمجرد رهن DOT، لم يكن بالإمكان استخدام هذه الأصول لأغراض أخرى، مثل الإقراض أو تقديم السيولة. لحل هذه المشكلة، صمم فريق التطوير آلية جديدة مشابهة لصندوق العملات المستقرة، ولكن دون الحاجة إلى تثبيت ثابت بنسبة 1:1، بل يتم السماح بتبادل DOT وvDOT بسعر الصرف الفوري، مما يعزز السيولة، ويجعل vDOT قابلة للاستخدام كأصل ضمان للإقراض.
قامت Gigadot على هذا الأساس بتوسيع ربط حوض السيولة مع وحدة الإقراض. يقوم المستخدمون بربط DOT كـ vDOT، مع aDOT لتشكيل LP، ثم يستخدمون LP كضمان لاقتراض الأموال، لتحقيق استخدام دوري والحصول على عوائد مزدوجة من الإيداع والإقراض.
كيف تحل Gigadot مشكلة سيولة عبر السلاسل؟
واحد من أهداف تصميم Gigadot هو دمج وتضخيم مسارات العائد. عند مراجعة المراحل المبكرة من بيئة Polkadot، قامت العديد من الفرق بتطوير LST الخاصة بها، وإنشاء برك السيولة، وتوزيع الحوافز، مما أدى إلى تشكيل سلسلة من خطوط المنتجات المنفصلة.
تأمل فرق التطوير في تجنب إعادة اختراع العجلة من خلال دمج vDOT الناضج مباشرة، مستفيدةً من التواصل عبر السلاسل XCM وآلية الأمان المشتركة من بولكادوت، مما يوفر تكاليف التطوير والتحفيز، ويظهر مزايا التعاون المعياري في بولكادوت.
في المستقبل، ستدعم المنصة "الرهان بنقرة واحدة"، حيث يمكن للمستخدمين إتمام العمليات مباشرة على منصتهم، ويتواصل النظام تلقائيًا عبر XCM مع المنصات المعنية ويعيد vDOT، مما يعزز تجربة المستخدم بشكل كبير.
سعر vDOT على السلسلة لا يعتمد على التنبؤات التقليدية، بل يتم مزامنة البيانات في الوقت الحقيقي من خلال XCM، مما يجعله أكثر أمانًا ومقاومًا للتلاعب. الزيادة الأخيرة في حجم رسائل XCM بين المنصات ذات الصلة تشير أيضًا إلى أن آلية عبر السلاسل هذه قد بدأت تعمل بشكل مستقر.
هيكلية التقنية وضمانات الأمن
Gigadot هو منتج معقد يحتوي على مستويات متعددة من الميزات. تم تبسيطه حاليًا بحيث يحتاج المستخدمون فقط إلى امتلاك DOT أو USDT للحصول على "Gigadot بضغطة زر".
يتكون Gigadot من فئتين من الأصول: الفئة الأولى هي مشتقات DOT من سلاسل أخرى (مثل vDOT) ، بينما الفئة الأخرى هي أصول مشتقة من DOT في شكل ERC-20 من سوق الإقراض الخاص. تضاف هذه الأصول معًا في حوض الاستقرار كضمان ، وتشارك في سوق الإقراض.
غيجادوت هو رمز ERC-20 يعتمد على آلية إعادة التأسيس، حيث يتم تعديل قيمته تلقائيًا مع عائدات الأصول الأساسية. عادةً ما تحتاج الأصول عبر السلاسل إلى التغليف (wrapping)، ولكن غيجادوت من خلال تصميم زر واحد قد عزل هذه العملية المعقدة. مع تقدم محور أصول بولكادوت، سيتم تحسين دعم عبر السلاسل في المستقبل، مع الحفاظ على تجربة مستخدم بسيطة.
فيما يتعلق بالأمان، تستفيد Gigadot من آلية الأمان المشتركة لسلسلة Polkadot الرئيسية، دون الحاجة للقلق بشأن أمان الأصول الأساسية.
كيفية تحقيق أقصى استفادة من عوائد Gigadot؟
حقق Gigadot تجميع مصادر متعددة للعائدات، والتي تشمل حالياً:
يمكن للمستخدمين أيضًا زيادة العوائد من خلال استراتيجية "Looping": استخدام Gigadot كضمان، وإقراض DOT، ثم تحويله إلى المزيد من Gigadot، والقيام بالعمليات بشكل متكرر، مما يزيد من العوائد. طالما أن معدل العائد لـ Gigadot أعلى من معدل الفائدة على القروض، يمكن أن تستمر هذه الطريقة في زيادة العوائد.
نظرًا لأن الأصول الأربعة vDOT و aDOT و Gigadot و DOT مرتبطة بشكل كبير في الأسعار، فإنها تتقلب بشكل متزامن أثناء تقلبات السوق، لذا فإن خطر التصفية منخفض نسبيًا.
تأثير تطور آلية Polkadot على Gigadot
ستتابع فريق التطوير عن كثب كل ترقية لـ SDK، وسيقومون بتقييم تأثيرها على النظام الحالي. على الرغم من أن بعض الترقيات قد تجلب تغييرات كبيرة، إلا أنه لا توجد تحديثات حتى الآن تشكل تأثيرًا مدمرًا على Gigadot، والهيكل العام يتمتع بمرونة جيدة.
حالياً، لا يزال النظام البيئي للتمويل اللامركزي في Polkadot في مرحلة مبكرة نسبياً، حيث يكتفي معظم المستخدمين بربط DOT للحصول على عائد أساسي، ولكن خلال العام الماضي، بدأ عدد متزايد من الأشخاص المشاركة في LP ومنتجات التمويل اللامركزي، Gigadot هو مثال نموذجي على ذلك، حيث يوفر استخدامات جديدة لـ DOT ويجلب طرقاً أكثر تنوعاً للمشاركة في النظام البيئي.
حاليًا، يتم التعاون مع Parity لدفع نظام الرهان من Relay Chain إلى Asset Hub. بالإضافة إلى ذلك، تعمل Polkadot مؤخرًا على دفع بعض التحديثات الكبيرة، مثل الدعم غير المتزامن (async backing)، وتقليل وقت الكتلة إلى 6 ثوانٍ، بالإضافة إلى تعديلات على آلية الرهان.
على الرغم من التحديثات التكنولوجية المتكررة، إلا أن آلية الرهن تظل مستقرة، وتتكيف بنشاط مع الأنظمة الجديدة، وبالتالي نحتفظ بثقة في المستقبل التطوري لـ Gigadot.
مستقبل Gigadot وتخطيط المنتجات
في المستقبل، ستصدر المزيد من منتجات سلسلة GIGA. ما هو مخطط له حاليًا هو إدخال vBNC في بركة الاستقرار، واستخدام آلية مشابهة لـ Gigadot لتعزيز سيولته.
بالإضافة إلى ذلك، يمكن أن يكون Gigadot أحد الأصول الرئيسية المستخدمة كضمان لعملة Hollar المستقرة. هناك العديد من طرق التنفيذ لذلك، ولا تقتصر فقط على الاقتراض المتكرر (looping)، حيث يمكن للمستخدمين أيضًا استخدامه لاقتراض أصول أخرى.
Hollar هو عملة مستقرة مفرطة الضمان بمعدل فائدة سنوي ثابت، مقارنة بالأصول ذات المعدلات المتغيرة مثل USDT/USDC، فهي أكثر ملاءمة لتقدير تكاليف المستخدمين. من المتوقع أن تعزز هذه الآلية ظهور المزيد من حالات الاستخدام الجديدة، مثل استخدام Hollar كرسوم معاملات أو كأصل ثابت للتسوية، بينما يعتمد التنفيذ الفعلي على تصميم النظام لكل سلسلة.
آلية التمويل المخصصة للمطورين
تستخدم المنصات ذات الصلة آلية OpenGov لإدارة الخزينة. يُنصح المطورون ببدء مناقشة على Discord أو المنتدى قبل البدء في التطوير الرسمي، لمعرفة ما إذا كانت المجتمع مهتمًا بهذه الفكرة، لتجنب استثمار الكثير من الوقت ثم اكتشاف أن المجتمع غير مستعد لدعمها.
يوجد مسار واضح للمكافآت والدعم داخل النظام البيئي، حيث يمكن للمطورين بدء إبداعاتهم من هنا.
الخاتمة
Gigadot ليست مجرد محاولة لتجميع الميزات، بل هي استكشاف عميق لإمكانات التعاون عبر السلاسل في Polkadot وممارسة تجارية. من خلال التجميع بضغط زر، والتكامل عبر السلاسل، والعوائد المتعددة، فقد جلبت لـ Polkadot قابلية تجميع حقيقية في التمويل اللامركزي.
في المستقبل، ستظهر Polkadot قيمتها الفريدة من حيث القابلية للتكوين والتركيب، مما سيستمر في ضخ زخم جديد في تطوير التمويل اللامركزي عبر السلاسل، ودفع النظام البيئي بأكمله نحو مستقبل مالي أكثر انفتاحًا وكفاءة.