تقرير أسبوعي عن صناديق الاستثمار المتداولة المشفرة | الأسبوع الماضي، خرج صافي تدفقات صندوق البيتكوين الأمريكي المتداول بشكل مباشر بمقدار 14.87 مليار دولار؛ وخروج صافي من صندوق إيثريوم الأمريكي المتداول بشكل مباشر بمقدار 3.27 مليار دولار

تنظيم: جيري، ChainCatcher

**** أداء صندوق ETF الفوري للعملات المشفرة الأسبوع الماضي ****

تدفقات صافية خارجة بقيمة 14.87 مليار دولار لصندوق ETF الفوري للبيتكوين في الولايات المتحدة

الأسبوع الماضي، شهد صندوق ETF الفوري للبيتكوين في الولايات المتحدة تدفقات خارجة صافية لمدة أربعة أيام، بإجمالي تدفقات خارجة قدرها 14.87 مليار دولار، وبلغ صافي قيمة الأصول 1069.6 مليار دولار.

كان هناك 8 صناديق ETF في حالة تدفقات خارجة الأسبوع الماضي، وكانت التدفقات الخارجة بشكل رئيسي من IBIT وFBTC وGBTC، بقيم 9.63 مليار دولار و1.91 مليار دولار و1.19 مليار دولار على التوالي.

مصدر البيانات: Farside Investors

تدفقات صافية خارجة بقيمة 3.27 مليار دولار لصندوق ETF الإيثيريوم الفوري في الولايات المتحدة

الأسبوع الماضي، شهد صندوق ETF الإيثيريوم الفوري في الولايات المتحدة تدفقات خارجة صافية لمدة ثلاثة أيام، بإجمالي تدفقات خارجة قدرها 3.27 مليار دولار، وبلغ صافي قيمة الأصول 158.6 مليار دولار.

كانت التدفقات الخارجة بشكل رئيسي من صندوق ETHA التابع لبريدك، بقيمة صافية خارجة قدرها 2.64 مليار دولار. وخمسة صناديق ETF للإيثيريوم الفوري كانت في حالة تدفقات خارجة.

مصدر البيانات: Farside Investors

صندوق ETF البيتكوين الفوري في هونغ كونغ بدون تدفقات مالية

الأسبوع الماضي، لم يشهد صندوق ETF البيتكوين الفوري في هونغ كونغ تدفقات مالية، وبلغ صافي قيمة الأصول 3.39 مليار دولار. حيث انخفضت حصة شركة جاشا للبيتكوين إلى 290.72 وحدة، وظلت حصة هواشيا عند 2390 وحدة.

كما لم يشهد صندوق ETF الإيثيريوم الفوري في هونغ كونغ تدفقات مالية، وبلغ صافي قيمة الأصول 8627 ألف دولار.

مصدر البيانات: SoSoValue

أداء خيارات صندوق ETF الفوري للعملات المشفرة

حتى 30 يناير، بلغ إجمالي قيمة التداول الاسمي لخيارات صندوق ETF البيتكوين الفوري في الولايات المتحدة 23.0 مليار دولار، ونسبة التداول الإجمالية للشراء والبيع 2.35.

حتى 29 يناير، بلغ إجمالي قيمة الحيازة الاسمية لخيارات صندوق ETF البيتكوين الفوري في الولايات المتحدة 245.2 مليار دولار، ونسبة الحيازة الإجمالية للشراء والبيع 1.56.

السوق يظهر نشاطًا متزايدًا في تداول خيارات صندوق ETF البيتكوين الفوري على المدى القصير، والمشاعر العامة تتجه نحو التوقعات الصعودية.

بالإضافة إلى ذلك، التقلب الضمني هو 45.13%.

مصدر البيانات: SoSoValue

**** نظرة عامة على ديناميكيات صندوق ETF الفوري للعملات المشفرة الأسبوع الماضي ****

Bitwise سجلت “Bitwise Uniswap ETF” في ديلاوير

وفقًا للأخبار السوقية، شركة إدارة الأصول الرقمية Bitwise سجلت في ديلاوير كيان صندوق ائتمان قانوني باسم “Bitwise Uniswap ETF”، استعدادًا لتقديم طلبات محتملة لصندوق ETF مرتبط ببروتوكول التداول اللامركزي Uniswap في المستقبل.

عادةً ما تسبق هذه التسجيلات على مستوى الولاية الطلبات الرسمية من لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية بعدة أشهر، وغالبًا لا تتقدم إلى المرحلة التالية. وأشار التحليل إلى أن هذه الخطوة هي استراتيجية من Bitwise للحفاظ على الخيارات، ولا تعني أنها دخلت في مراجعة SEC أو تحديد جدول زمني للإدراج.

صندوق الثقة المصغر لبيتكوين من غرايسد متاح الآن على منصة مورغان ستانلي

أعلن الرئيس التنفيذي لغرايسد بيتر مينتزبرج، أن “صندوق الثقة المصغر لبيتكوين من غرايسد (الرمز: BTC) متاح الآن على منصة مورغان ستانلي، ويفتح قناة استثمارية لأكثر من 7.4 تريليون دولار من أصول المستشارين المدارة (AUM).”

صندوق ETF للذهب من هينغ سانغ سيصدر وحدات صندوق رمزية تعتمد على الإيثيريوم

أعلنت هينغ سانغ للاستثمار عن إصدار صندوق تداول للذهب “Heng Seng Gold ETF”، ومن المتوقع أن يُدرج في بورصة هونغ كونغ. سيقوم هذا الصندوق بإصدار وحدات صندوق رمزية غير مدرجة، ويكون بنك HSBC هو الوكيل الرمزي، مع نية لاستخدام الإيثيريوم كشبكة رئيسية للبلوكشين، وربما في المستقبل شبكات عامة أخرى ذات أمان ومرونة وتوزيع لدفاتر الحسابات المماثلة.

ويُسمح للمساهمين في الوحدات شراء أو استرداد وحدات الصندوق الرمزية من خلال موزعين مؤهلين.

أول صندوق ETF للـ AVAX في الولايات المتحدة يُدرج، بدون تدفقات صافية في اليوم الأول

تم إدراج أول صندوق ETF للـ AVAX، وهو رمز VAVX، في ناسداك للتداول بشكل رسمي.

وفقًا لبيانات SoSoValue، لم يشهد VAVX تدفقات صافية في اليوم الأول، وبلغ حجم التداول 330 ألف دولار، وبلغ صافي قيمة الأصول 2.41 مليون دولار.

يدعم صندوق VanEck Avalanche ETF عمليات الشراء والاسترداد نقدًا/عينيًا، مع معدل إدارة 0.30%، ويدعم الرهن.

حتى وقت النشر، بلغ إجمالي قيمة أصول صندوق الـ AVAX 2.41 مليون دولار، ونسبة الأصول الصافية إلى AVAX 0.05%.

بيللايد تكشف عن ملف S-1 لطلب صندوق iShares للبيتكوين ذو العائد المميز، دون الكشف عن الرسوم ورمز التداول

وفقًا لمقال لوكالة بلومبرج، قال المحلل المتقدم لصناديق ETF إريك بالتشوناس على منصة X إن بيللايد أصدرت مؤخرًا ملف S-1 الرسمي لطلب صندوق iShares للبيتكوين ذو العائد المميز، لكن لم يتم الكشف بعد عن الرسوم ورمز التداول.

استراتيجية هذا الصندوق تتبع سعر البيتكوين، وتوفر عائدًا مميزًا من خلال إدارة نشطة لخيارات البيع والشراء للشراء، ويستهدف بشكل رئيسي أسهم IBIT، وأحيانًا مؤشر ETP.

مجموعة التمويل اليابانية SBI تخطط لإطلاق صندوق ETF مدمج لعملتي البيتكوين وXRP

قدمت مجموعة SBI المالية اليابانية طلبًا، وتخطط لإطلاق صندوق ETF مدمج للعملات المشفرة، يجمع بين البيتكوين وXRP في منتج خاضع للرقابة.

حول وجهات نظر وتحليلات صندوق ETF للعملات المشفرة

Glassnode: الدعم القصير الأمد للبيتكوين عند 8.34 مليون دولار، واستعادة الطلب على السوق الفوري وETF هو مفتاح استقرار السوق

نشرت Glassnode تقريرًا أسبوعيًا يقول إن البيتكوين يواصل التذبذب بالقرب من مستويات سعرية هيكلية مهمة على السلسلة، مع توازن دقيق بين ثقة المالكين والطلب الحدودي. الحالة قصيرة الأمد للمستثمرين لا تزال ضعيفة، ويقع الحد الأدنى لنطاق الانكماش (انحراف معياري واحد) عند 83,400 دولار. هذا المستوى هو دعم رئيسي حديثًا، وإذا تم كسره، قد يؤدي إلى تراجع السعر إلى متوسط السوق الحقيقي عند حوالي 80,700 دولار. ومع ذلك، فإن تدفقات الأموال الإجمالية أصبحت أكثر استقرارًا.

ضغط البيع في صناديق ETF قد تراجع، وهناك إشارات أولية لتحسن مراكز السوق الفوري، خاصة في الأسواق الخارجية، مما يدل على أن اهتمام المشترين بدأ في إعادة البناء. في الوقت نفسه، لا تزال سوق المشتقات تظهر ضبطًا، مع تمويل محايد يشير إلى أن مستوى الرافعة المالية في السوق منخفض، وأن تأثير المضاربة على السعر أقل. عززت تعديلات مراكز الخيارات هذا الحذر. التحول في الانحراف المائل أصبح نحو الهبوط، مع ارتفاع أسعار الحماية القصيرة الأمد، وانخفاض قيمة غاما للمتداولين إلى ما دون الصفر، مما يزيد من احتمالية تقلبات حادة في السعر خلال فترات تقلب السوق.

المفتاح القادم هو ما إذا كانت طلبات السوق على السوق الفوري وETF ستستمر. تدفقات الأموال الإيجابية المستمرة وشراء السوق الفوري الأقوى ستدعم استمرار الاتجاه، في حين أن الضعف المستمر وارتفاع الطلب على التحوط الهابط قد يجعل السوق عرضة لمزيد من التوطيد أو تراجع أعمق.

تحليل: مستثمرو ETF الفوري للبيتكوين يواجهون اختبار ضغط، والسوق يتذبذب حول سعر الدخول

وفقًا لـ Cointelegraph، فإن متوسط سعر دخول مستثمري ETF الفوري للبيتكوين في الولايات المتحدة حوالي 86,000 دولار، ومع تذبذب السوق حول سعر الدخول، يواجه المستثمرون اختبار “الإيمان”، هل يتحملون المخاطر ويحتفظون أم يحققون أرباحًا ويجنبون خسائر محتملة.

قال محلل CryptoQuant مورينو: “من الناحية التاريخية، يلعب نطاق سعر الدخول دور نقطة محورية نفسية، فالسعر أعلى منه يعزز ثقة المستثمرين ويستقر تدفقات الأموال، بينما استمرار انخفاض السعر أسفل هذا النطاق يعجل بالاسترداد، لأن المستثمرين سيفقدون هامش الربح.”

منذ أكتوبر من العام الماضي، انخفضت حيازة صندوق ETF الفوري للبيتكوين في الولايات المتحدة بنسبة 8.4%، وانخفضت التدفقات المالية المجمعة من حوالي 726 مليار دولار إلى حوالي 665 مليار دولار. في النصف الثاني من يناير، لم تكن أداءات الصناديق جيدة، حيث كانت هناك 6 أيام من أصل 7 أيام تداول بتدفقات خارجة، وحقق يوم 26 يناير تدفقًا داخليًا قدره 680 ألف دولار فقط.

Wintermute: البيتكوين يتذبذب في نطاق 60 يومًا، وتدفقات ETF الخارجة القياسية تشير إلى ضغط بيعي في الولايات المتحدة

وفقًا للأخبار السوقية، تم حبس سعر البيتكوين في نطاق 85,000 إلى 94,000 دولار لمدة 60 يومًا، وكان ضغط البيع في السوق الأمريكية هو العامل الرئيسي في الاتجاه السائد مؤخرًا.

على الرغم من أن البيتكوين حاولت في بداية يناير الصعود إلى 97,000 دولار، إلا أن نقص الطلبات الشرائية دعمًا، أدى إلى تراجع السعر إلى منتصف النطاق. يرتبط زخم السوق وتدفقات ETF ارتباطًا وثيقًا: فالأداء القوي في يناير صاحبه تدفقات ETF قوية، والتراجع اللاحق يعكس تدفقات خارجية قياسية لصناديق BTC وETH. بالإضافة إلى ذلك، تحولت علاوة Coinbase إلى خصم، مما يؤكد أن الأطراف المقابلة في السوق الأمريكية هي بائع صافٍ، وأن تدفقات المؤسسات المالية (عبر ETF، خزائن الشركات، وغيرها) أصبحت سلبية، مما يضغط على السوق.

يُعتقد أنه لتحقيق اختراق فعال للنطاق، يجب مراقبة ما إذا كانت تدفقات ETF وعلاوة Coinbase ستتحول إلى إيجابية. فقط عندما يحدث هذان المؤشران انعكاسًا، يمكن للسوق أن يتجاوز مستوى 90,000 دولار فعليًا. قد تكون الأحداث الاقتصادية الكلية المكثفة هذا الأسبوع محفزات لكسر الجمود، بما في ذلك: قرارات سعر الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي، وخطاب باول، وتقارير أرباح الشركات الكبرى (مايكروسوفت، ميتا، تيسلا، أبل)، وتطورات مفاوضات الرسوم الجمركية، واحتمالية تدخل الدولار/ين، ومخاطر توقف الحكومة.

الذهب يحقق ارتفاعات قياسية مستمرة، في حين أن سردية “الذهب الرقمي” للبيتكوين لم تظهر بعد جاذبية كملاذ آمن في ظل الظروف السوقية الحالية. يُختتم التحليل بأنه قبل الاختراق الفعلي للنطاق، يجب مراقبة دعم 85,000 دولار وتوجهات تدفقات ETF عن كثب. التوطيد الذي استمر لمدة 60 يومًا والأحداث الاقتصادية الكلية المكثفة قد يحدد السوق اتجاهه قريبًا.