Guía de aplicaciones de moneda estable: nuevas oportunidades en fintech y en el sector bancario

En los últimos seis meses, los temas relacionados con la moneda estable han aparecido frecuentemente en los titulares. Desde ejecutivos bancarios hasta gerentes de productos de empresas de pagos, pasando por funcionarios gubernamentales, los tomadores de decisiones de diversos sectores están prestando cada vez más atención y discutiendo las ventajas de la moneda estable.

Las cuatro principales ventajas de las monedas estables son:

• Liquidación instantánea ( reduce significativamente la necesidad de capital de trabajo )
• Costos de transacción extremadamente bajos ( especialmente en comparación con el sistema SWIFT )
• Accesible globalmente ( operando las 24 horas, solo se necesita conexión a internet )
• Programabilidad ( a través de la expansión de la lógica de codificación impulsada por moneda )

Estas ventajas son precisamente los beneficios de las monedas estables que se enfatizan repetidamente en diversos informes y entrevistas. Aunque el argumento de "por qué se necesitan monedas estables" es fácil de entender, "cómo aplicar las monedas estables" es relativamente complejo; actualmente hay poco contenido que explique específicamente cómo integrar las monedas estables en los modelos comerciales existentes.

Basado en esto, este artículo se dividirá en cuatro partes, explorando la aplicación de las monedas estables en diferentes modelos de negocio. Cada parte analizará en detalle los segmentos donde las monedas estables pueden crear valor, las rutas de implementación específicas, así como un diagrama esquemático de la arquitectura del producto transformado.

Al fin y al cabo, lo que realmente buscamos es la aplicación a gran escala de las moneda estable: hacer que los escenarios de negocio reales permitan el uso a gran escala de las moneda estable. Espero que este artículo pueda contribuir a la realización de esta visión. Ahora, profundicemos en cómo las empresas no criptográficas pueden utilizar las moneda estable.

Banco de tecnología financiera orientado al consumidor

Para los bancos digitales orientados al consumidor, la clave para aumentar el valor empresarial radica en optimizar tres indicadores: el tamaño de la base de usuarios, el ingreso por usuario (ARPU) y la tasa de retención de usuarios. Las monedas estables actualmente pueden ayudar directamente en los dos primeros -- a través de la integración de la infraestructura de socios, los bancos digitales pueden lanzar servicios de remesas basados en moneda estable, lo que no solo puede alcanzar nuevos grupos de usuarios, sino también aumentar las fuentes de ingresos para los clientes existentes.

Bajo la tendencia de digitalización y globalización, el mercado objetivo de la tecnología financiera actual a menudo presenta características transnacionales. Algunos bancos digitales posicionan los servicios financieros transnacionales como su enfoque central, mientras que otros los consideran como un módulo funcional para aumentar el ARPU. Para las startups de tecnología financiera que se enfocan en expatriados y grupos étnicos específicos, los servicios de remesas son una necesidad fundamental en el mercado objetivo. Este tipo de bancos digitales se beneficiará de las remesas en moneda estable.

En comparación con los servicios de remesas tradicionales, las monedas estables pueden lograr una llegada instantánea más rápida ( frente a más de 2-5 días ) y a un costo más bajo ( de hasta 30 puntos básicos frente a más de 300 puntos básicos ) para la liquidación. Esto explica por qué, en ciertos canales de remesas, la tasa de penetración de pagos en monedas estables ha alcanzado el 10-20% y la tendencia de crecimiento continúa.

Además de crear nuevos ingresos, la moneda estable también puede optimizar costos y la experiencia del usuario, especialmente como herramienta de liquidación interna. Muchos profesionales comprenden bien el dolor de cabeza de las liquidaciones del fin de semana: el cierre de los bancos provoca retrasos de dos días en las liquidaciones. Los bancos digitales que buscan servicios en tiempo real y una experiencia extrema, se ven obligados a llenar el vacío ofreciendo créditos de capital operativo, lo que genera un costo de oportunidad de capital y puede forzar a las empresas a financiarse adicionalmente. La liquidación instantánea de la moneda estable y su característica de accesibilidad global resuelven por completo este problema.

Por lo tanto, no es sorprendente que muchas empresas de tecnología financiera orientadas al consumidor estén invirtiendo en monedas estables. Entonces, si trabajas en un banco de consumo o en una empresa de tecnología financiera, ¿cómo puedes utilizar las monedas estables?

Este modelo de negocio, tras la introducción de una moneda estable, tiene el siguiente plan de práctica.

liquidación en tiempo real y durante todo el día

• Utilizar monedas estables de uso común para lograr liquidaciones instantáneas (, incluyendo fines de semana y días festivos ).
• Combinación de proveedor de servicios de billetera integrada/coordinador, para conectar el sistema bancario con el flujo de dólares/moneda estable en la blockchain.
• Conectar con proveedores de servicios de canales de moneda fiduciaria en áreas específicas, para lograr el intercambio de moneda estable con moneda fiduciaria B2B/B2B2C.

llenar el vacío de liquidación de moneda fiduciaria

• Durante el fin de semana, se utilizará la moneda estable como un sustituto temporal de la moneda fiduciaria, y se completará la conciliación una vez que el sistema bancario se reinicie.
• Se puede construir un circuito interno de liquidación de moneda estable entre cuentas de clientes y empresas con proveedores asociados.

los fondos de la contraparte llegan instantáneamente

• A través de la solución anterior o asociados de liquidez, eludir el proceso de ACH/transferencia bancaria y transferir rápidamente fondos a los intercambios/socios.

ajuste automático de cartera para entidades multinacionales

• Cuando se cierran los canales de moneda fiduciaria, la transferencia a través de moneda estable en la cadena permite la asignación de fondos entre unidades de negocio/filiales.
• La sede puede aprovechar esto para establecer un sistema de gestión de fondos global automatizado y escalable.

Además de estas funciones básicas, se puede imaginar una nueva generación de bancos completamente basada en la filosofía de "finanzas a prueba de todo, instantáneas y combinables". Las remesas y liquidaciones son solo el comienzo, y posteriormente se derivarán escenarios como pagos programables, gestión de activos transfronterizos y tokenización de acciones. Este tipo de empresas ganará el mercado gracias a una experiencia de usuario excepcional, una rica matriz de productos y una estructura de costos más baja.

Bancos comerciales y servicios para empresas ( B2B )

Actualmente, los propietarios de empresas en muchos mercados emergentes que desean abrir cuentas en dólares en bancos locales deben superar múltiples obstáculos. Normalmente, solo las empresas con un gran volumen de transacciones o con relaciones especiales pueden calificar, lo que además depende de que el banco tenga suficiente liquidez en dólares. Las cuentas en moneda local obligan a los empresarios a asumir simultáneamente el riesgo bancario y el riesgo crediticio del gobierno, y deben estar constantemente atentos a las fluctuaciones del tipo de cambio para mantener su capital operativo. Al pagar a proveedores en el extranjero, los propietarios de empresas también deben pagar comisiones altas por el intercambio de moneda local a dólares y otras monedas principales.

Las monedas estables pueden aliviar significativamente estas fricciones, y los bancos comerciales con visión de futuro jugarán un papel clave en su proceso de aplicación. A través de una plataforma de dólares digitales regulada custodiada por bancos, las empresas pueden lograr:

• No es necesario establecer múltiples relaciones bancarias para tener saldos en varias monedas.
• Liquidación de facturas transfronterizas en segundos ( eludiendo la red tradicional de agentes )
• Depósitos de moneda estable generan intereses

Los bancos comerciales pueden utilizar esto para actualizar sus cuentas de cheques básicas a soluciones de gestión de fondos multimoneda globales, ofreciendo velocidad, transparencia y resiliencia financiera que las cuentas tradicionales no pueden igualar.

El modelo de negocio, tras la introducción de la moneda estable, tiene el siguiente plan práctico.

servicio de cuentas en dólares estadounidenses/múltiples monedas globales

• Los bancos a través de socios custodiarán monedas estables para las empresas
• Reducir los costos de inicio y operación (, como reducir la necesidad de licencias, eximir cuentas FBO )

producto de alto rendimiento respaldado por bonos del tesoro de alta calidad

• Los bancos pueden ofrecer un rendimiento de aproximadamente 4%( del nivel de la tasa de fondos federales ), y el riesgo de crédito es significativamente menor que el de los bancos locales.
• Necesitamos conectar con proveedores de monedas estables que generen interés o socios de bonos tokenizados.

liquidación en tiempo real y sin interrupciones

Consulte el plan del sector de financiamiento al consumo mencionado anteriormente.

Los escenarios de aplicación global que consideramos prometedores

• Importadores realizan pagos en dólares en segundos, exportadores extranjeros liberan mercancías al instante.
• Los directores financieros de las empresas pueden transferir fondos en tiempo real a través de múltiples países, liberándose de los retrasos del sistema de bancos corresponsales, lo que hace posible que los servicios bancarios se adapten a grandes grupos multinacionales.
• Los propietarios de empresas en países con alta inflación anclan los balances de sus empresas en dólares.

Proveedor de servicios de nómina

Para las plataformas de nómina, el mayor valor de las monedas estables radica en servir a los empleadores que necesitan pagar salarios a empleados en mercados emergentes. Los pagos transfronterizos, o realizar pagos en países con infraestructura financiera subdesarrollada, pueden generar costos significativos para las plataformas de nómina; estos costos pueden ser absorbidos por la plataforma, trasladados a los empleadores, o desafortunadamente deducidos de la remuneración de los contratistas. Para los proveedores de servicios de nómina, la oportunidad más fácil de implementar es habilitar canales de pago en moneda estable.

La transferencia de monedas estables desde el sistema financiero de EE. UU. a la billetera digital del contratista es casi sin costo y se realiza instantáneamente (, dependiendo de la configuración de la entrada de moneda fiduciaria ). Aunque los contratistas pueden necesitar realizar el intercambio de moneda fiduciaria por su cuenta (, lo que puede generar costos ), pueden recibir pagos anclados instantáneamente en la moneda fiduciaria más fuerte del mundo. Varias evidencias indican que la demanda de monedas estables en los mercados emergentes está aumentando rápidamente:

• Los usuarios están dispuestos a pagar un promedio de aproximadamente un 4.7% de prima para obtener moneda estable en dólares.
• En ciertos países, esta prima puede alcanzar hasta el 30%
• Las monedas estables son cada vez más populares entre los contratistas y freelancers en regiones como América Latina.
• Aplicaciones enfocadas en freelancers, cuyo uso de moneda estable y el crecimiento de usuarios están aumentando de manera exponencial
• Lo más importante es que la base de usuarios ya se ha formado: en los últimos 12 meses, más de 250 millones de billeteras digitales han utilizado activamente moneda estable, y cada vez más personas están dispuestas a aceptar pagos en moneda estable.

Además de la velocidad y el ahorro de costos para el usuario final, las monedas estables ofrecen numerosos beneficios a los clientes empresariales que utilizan servicios de nómina, como los clientes de pago inmediato (. En primer lugar, las monedas estables son claramente más transparentes y personalizables. Según una reciente encuesta de fintech, el 66% de los profesionales de nómina carecen de herramientas para entender sus costos reales con los bancos y socios de pago. Las tarifas suelen ser opacas y los procesos confusos. En segundo lugar, el proceso de ejecutar pagos de nómina hoy en día a menudo implica una gran cantidad de operaciones manuales, consumiendo recursos del departamento financiero. Además de la ejecución del pago en sí, hay una serie de otros asuntos que deben considerarse, desde contabilidad hasta impuestos y conciliación bancaria. Las monedas estables son programables y vienen con un libro mayor ) integrado en la blockchain (, lo que mejora significativamente la capacidad de automatización ), como los pagos programados por lotes ( y la capacidad contable ), como el cálculo automático de contratos inteligentes, la retención y el sistema de registro (.

Dado esto, ¿cómo debería la plataforma de salarios activar la función de pago con moneda estable?

) liquidación en tiempo real 24/7

El texto anterior ya cubre el contenido relevante.

pago en círculo

• Colaborar con plataformas de emisión de tarjetas basadas en moneda estable, permitiendo a los usuarios finales consumir directamente moneda estable, heredando así completamente sus ventajas de velocidad y costo.
• Colaborar con proveedores de billeteras para ofrecer oportunidades de ahorro y rendimiento en moneda estable

contabilidad y conciliación fiscal

Aprovechando la característica inmutable del libro mayor de blockchain, a través de la interfaz de datos API, los registros de transacciones se sincronizan automáticamente con los sistemas contables y fiscales, logrando la automatización de los procesos de retención y pago, contabilidad y conciliación.

pagos programables y finanzas integradas

• Utilizar contratos inteligentes para realizar pagos automáticos en masa y pagos programables basados en condiciones específicas ### como bonificaciones (. Se puede colaborar con plataformas relacionadas o utilizar contratos inteligentes directamente.
• Conectar protocolos básicos de DeFi para ofrecer servicios de financiamiento basados en salarios de manera asequible y accesible globalmente. En ciertos países/regiones, se puede eludir a esos socios bancarios locales que suelen ser engorrosos, cerrados y costosos.

Basado en el plan anterior, permitamos que ampliemos la explicación sobre la forma específica de implementación:

Plataforma de procesamiento de salarios que soporta monedas estables colabora con el acceso a moneda fiduciaria estadounidense, conectando cuentas bancarias con monedas estables. Antes de la fecha de pago, los fondos se transfieren de la cuenta de la empresa cliente a la cuenta de moneda estable en la cadena ), estas cuentas pueden ser custodiadas por instituciones relevantes (. El pago es completamente automatizado, se transmite en lotes a todos los contratistas globales. Los contratistas reciben instantáneamente moneda estable en dólares, que pueden gastar a través de una tarjeta Visa que soporta moneda estable, o ahorrar en la cuenta de la cadena mediante bonos tokenizados. Gracias a esta nueva estructura, los costos generales del sistema se reducen significativamente, la cobertura de contratistas se expande considerablemente y el grado de automatización del sistema se incrementa enormemente.

![moneda estable así de popular, ¿qué escenarios de negocio de Web3 son adecuados para su introducción?])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-837876e552b9b18d710b9e2f91bcbeb1.webp(

Emisor de tarjetas

Actualmente, muchas empresas están obteniendo ingresos principales a través de la emisión de tarjetas. Por ejemplo, una empresa que acaba de salir a bolsa ha logrado más de 1,000 millones de dólares en ingresos anuales solo en el mercado estadounidense a través de comisiones de transacción. A pesar de que esta empresa ha establecido un gran negocio en Estados Unidos, su relación de colaboración con gigantes de pagos, asociaciones bancarias y arquitectura tecnológica apenas puede ayudar en la expansión del mercado en el extranjero.

La emisión de tarjetas tradicionales requiere solicitar licencias directas de los gigantes de pagos en cada país o colaborar con bancos locales. Este proceso engorroso obstaculiza seriamente la expansión regional de las empresas. Tomando como ejemplo a una empresa que cotiza en bolsa, después de operar durante más de 10 años, solo comenzó su expansión internacional en los últimos 3 años.

Además, las instituciones emisoras deben pagar un depósito a los gigantes de pagos para prevenir el riesgo de incumplimiento. Con esto, los gigantes de pagos se comprometen con los comerciantes: incluso si el banco o la empresa de tecnología financiera quiebra, el pago del titular de la tarjeta seguirá cumpliéndose. Los gigantes de pagos revisarán el volumen de transacciones de los últimos 4-7 días y calcularán lo que necesita el emisor.