Comparación de los mecanismos de staking de Ethereum y Polkadot: del funcionamiento nativo al desarrollo de derivación
La actualización de Ethereum Shanghai está a punto de llegar, lo que habilitará la función de extracción de stake. Al mismo tiempo, Polkadot ha estado utilizando el mecanismo PoS desde su lanzamiento en 2019 y ha lanzado sucesivamente varias herramientas relacionadas con el stake. Este artículo comparará los mecanismos y el estado del stake de estas dos cadenas de bloques desde múltiples ángulos, y analizará brevemente el desarrollo de su sector de derivación.
Mecanismo de stake
Ethereum utiliza un mecanismo de prueba de participación (PoS), donde cada validador debe poseer 32 ETH para hacer stake. Los validadores deben ejecutar un nodo principal de la cadena de señal y múltiples clientes de validadores, cada cliente corresponde a 32 ETH. Estos validadores son asignados aleatoriamente a un "comité" encargado de verificar los fragmentos en la red. Ethereum 2.0 requiere un conjunto masivo de validadores para garantizar la disponibilidad y efectividad: cada fragmento necesita al menos 111 validadores para operar la red, y se requieren 256 validadores para completar la finalización de todos los fragmentos en un periodo. Si hay 64 fragmentos, se necesitan 16384 validadores.
Polkadot utiliza el mecanismo de Prueba de Participación Nominada (NPoS), que incluye dos roles: el "validador" que opera el nodo y el "nominador" que nomina a los validadores. Los nominadores no necesitan operar la máquina ellos mismos, pero igualmente pueden recibir recompensas del sistema. NPoS permite que la cantidad de validadores requeridos para Polkadot sea más pequeña, con aproximadamente 10 validadores por cadena paralela, lo que significa que se necesitan solo 1000 validadores para 100 cadenas paralelas. Actualmente, la red de Polkadot cuenta con 297 validadores y se espera que se necesiten 1000 validadores en la fase de madurez de la red, por lo que se ha lanzado el "Plan de Mil Validadores" para aumentar el número de validadores.
Análisis de datos de stake actuales
Hasta los últimos datos, Ethereum tiene 16.44 millones de ETH en estado de stake, con una tasa de stake del 14.3%, un total de 513,000 validadores y una tasa de rendimiento de stake del 4.32%, mientras que la tasa de rendimiento ajustada por inflación es del 4.55%. Polkadot, por otro lado, tiene 592 millones de DOT en stake, con una tasa de stake del 46.4%, un número de nominadores de 455,000, una tasa de rendimiento de stake histórica del 15.39% y una tasa de rendimiento ajustada por inflación del 8.26%.
Para las cadenas PoS, cuanto mayor sea la tasa de staking, mayor será la seguridad de la red. Actualmente, la tasa de staking de Ethereum es relativamente baja, posiblemente porque el ETH apostado en la versión actual no se puede retirar. Se espera que la tasa de staking de Ethereum aumente significativamente después de completar la actualización "Shanghái". La tasa de staking ideal de Polkadot es del 50%, y la tasa de staking real se mantiene la mayor parte del tiempo entre el 40% y el 60%.
Período de bloqueo y mecanismo de extracción
Ethereum actualmente no puede retirar el ETH que está en staking, la función de retiro se activará después de la actualización "Shanghai". En ese momento, el período de bloqueo del staking de ETH será de 27 horas, y se podrá retirar después del desbloqueo.
El período de bloqueo del stake de Polkadot es de 28 días, después de lo cual se pueden retirar los DOT apostados. Un período de bloqueo más largo aumenta la seguridad del protocolo, pero también puede reducir la participación de los apostadores debido a la disminución de la flexibilidad y el aumento del costo de oportunidad.
Comparación de umbrales de stake
Ethereum nativo solo admite el método de staking de validadores que funcionan por sí mismos, lo que requiere depositar 32 ETH y operar una computadora dedicada de manera ininterrumpida durante todo el año, además de poseer ciertas habilidades técnicas. Aunque el protocolo en sí no admite la delegación de staking, existen servicios de custodia de nodos de terceros en el mercado, que son adecuados para usuarios con fondos pero que carecen de conocimientos técnicos.
El protocolo Polkadot admite nativamente cuatro tipos de stake, ordenados de mayor a menor según el umbral de capital: operar un validador, nominación directa, operar un grupo de nominación y unirse a un grupo de nominación. Se requiere un mínimo de 1 DOT para participar en el stake. Polkadot también ofrece un sitio web de "panel de stake" para simplificar las operaciones de stake de los usuarios.
Para operar un validador se necesita una computadora dedicada y conocimientos técnicos, y la cantidad de DOT apostados debe estar entre los primeros para ingresar al conjunto de validadores activos, actualmente se requieren al menos aproximadamente 1.6 millones de DOT. La nominación directa permite a los usuarios elegir hasta 16 validadores para hacer staking, y el monto mínimo de vinculación para obtener recompensas es de aproximadamente 264 DOT. Operar un pool de nominaciones requiere 200 DOT, mientras que unirse a un pool de nominaciones solo requiere 1 DOT para participar en el staking y obtener recompensas.
En comparación, Polkadot ofrece más opciones de staking nativas, con un umbral de participación más bajo, lo que favorece la atracción de más usuarios para participar en el staking, aumentando el grado de descentralización y seguridad de la red.
Estado actual del desarrollo de la participación líquida
Los productos derivados de staking líquido (LSD) permiten a los usuarios obtener recompensas de staking, al mismo tiempo que mantienen la liquidez de los fondos, aumentando así la eficiencia del capital. Después de que los usuarios depositen sus tokens en el protocolo de staking líquido, pueden recibir tokens derivados líquidos correspondientes, que pueden ser utilizados para participar en actividades como DeFi, mientras disfrutan de las recompensas de staking.
La participación de la apuesta líquida de Ethereum es alta, y en el primer trimestre de 2023, aproximadamente el 44% del ETH apostado se realizó a través de la apuesta líquida. Actualmente, el volumen total bloqueado (TVL) de la apuesta líquida de Ethereum ha alcanzado los 10,000 millones de dólares, donde un gran protocolo ocupa el 73.42% de la cuota de mercado y otra plataforma de intercambio conocida ocupa el 15.76%.
La distribución del TVL de los productos de staking líquido en el ecosistema de Polkadot es bastante equilibrada, con los TVL de los principales protocolos siendo 16.71 millones, 14.14 millones, 12.10 millones y 7.49 millones de dólares, sumando un total de aproximadamente 50.44 millones de dólares. En comparación con un total de 592 millones de DOT en staking, la tasa de adopción del staking líquido de Polkadot sigue siendo baja, lo que indica un gran potencial de mercado. Además, los productos de staking líquido desarrollados en las parachains de Polkadot tienen ciertas ventajas en la integración entre cadenas.
Resumen
Ethereum y Polkadot tienen características distintas en cuanto a mecanismos de stake, tasas de stake, rendimientos, períodos de bloqueo, umbrales de participación y desarrollo de stake líquido. La tasa de stake de Polkadot es relativamente alta y ofrece varias opciones de stake nativas, con un umbral de participación más bajo. Por otro lado, el mercado de stake líquido de Ethereum está creciendo rápidamente y su tamaño es considerable. Con la proximidad de la actualización de Shanghai de Ethereum y la mayor difusión del stake líquido en el ecosistema de Polkadot, es posible que la situación de ambos cambie significativamente, lo que merece un seguimiento continuo.
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WenMoon42
· 07-29 06:11
¿Polkadot regresa?
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GateUser-c799715c
· 07-26 07:02
Hay que decir que dot realmente es atractivo.
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APY追逐者
· 07-26 07:01
eth ya debería subir un poco los ingresos por stake
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Rugpull幸存者
· 07-26 06:37
La rentabilidad de Polkadot es realmente atractiva
Comparación completa del mecanismo de staking de Ethereum vs Polkadot: desde funciones nativas hasta derivación de liquidez
Comparación de los mecanismos de staking de Ethereum y Polkadot: del funcionamiento nativo al desarrollo de derivación
La actualización de Ethereum Shanghai está a punto de llegar, lo que habilitará la función de extracción de stake. Al mismo tiempo, Polkadot ha estado utilizando el mecanismo PoS desde su lanzamiento en 2019 y ha lanzado sucesivamente varias herramientas relacionadas con el stake. Este artículo comparará los mecanismos y el estado del stake de estas dos cadenas de bloques desde múltiples ángulos, y analizará brevemente el desarrollo de su sector de derivación.
Mecanismo de stake
Ethereum utiliza un mecanismo de prueba de participación (PoS), donde cada validador debe poseer 32 ETH para hacer stake. Los validadores deben ejecutar un nodo principal de la cadena de señal y múltiples clientes de validadores, cada cliente corresponde a 32 ETH. Estos validadores son asignados aleatoriamente a un "comité" encargado de verificar los fragmentos en la red. Ethereum 2.0 requiere un conjunto masivo de validadores para garantizar la disponibilidad y efectividad: cada fragmento necesita al menos 111 validadores para operar la red, y se requieren 256 validadores para completar la finalización de todos los fragmentos en un periodo. Si hay 64 fragmentos, se necesitan 16384 validadores.
Polkadot utiliza el mecanismo de Prueba de Participación Nominada (NPoS), que incluye dos roles: el "validador" que opera el nodo y el "nominador" que nomina a los validadores. Los nominadores no necesitan operar la máquina ellos mismos, pero igualmente pueden recibir recompensas del sistema. NPoS permite que la cantidad de validadores requeridos para Polkadot sea más pequeña, con aproximadamente 10 validadores por cadena paralela, lo que significa que se necesitan solo 1000 validadores para 100 cadenas paralelas. Actualmente, la red de Polkadot cuenta con 297 validadores y se espera que se necesiten 1000 validadores en la fase de madurez de la red, por lo que se ha lanzado el "Plan de Mil Validadores" para aumentar el número de validadores.
Análisis de datos de stake actuales
Hasta los últimos datos, Ethereum tiene 16.44 millones de ETH en estado de stake, con una tasa de stake del 14.3%, un total de 513,000 validadores y una tasa de rendimiento de stake del 4.32%, mientras que la tasa de rendimiento ajustada por inflación es del 4.55%. Polkadot, por otro lado, tiene 592 millones de DOT en stake, con una tasa de stake del 46.4%, un número de nominadores de 455,000, una tasa de rendimiento de stake histórica del 15.39% y una tasa de rendimiento ajustada por inflación del 8.26%.
Para las cadenas PoS, cuanto mayor sea la tasa de staking, mayor será la seguridad de la red. Actualmente, la tasa de staking de Ethereum es relativamente baja, posiblemente porque el ETH apostado en la versión actual no se puede retirar. Se espera que la tasa de staking de Ethereum aumente significativamente después de completar la actualización "Shanghái". La tasa de staking ideal de Polkadot es del 50%, y la tasa de staking real se mantiene la mayor parte del tiempo entre el 40% y el 60%.
Período de bloqueo y mecanismo de extracción
Ethereum actualmente no puede retirar el ETH que está en staking, la función de retiro se activará después de la actualización "Shanghai". En ese momento, el período de bloqueo del staking de ETH será de 27 horas, y se podrá retirar después del desbloqueo.
El período de bloqueo del stake de Polkadot es de 28 días, después de lo cual se pueden retirar los DOT apostados. Un período de bloqueo más largo aumenta la seguridad del protocolo, pero también puede reducir la participación de los apostadores debido a la disminución de la flexibilidad y el aumento del costo de oportunidad.
Comparación de umbrales de stake
Ethereum nativo solo admite el método de staking de validadores que funcionan por sí mismos, lo que requiere depositar 32 ETH y operar una computadora dedicada de manera ininterrumpida durante todo el año, además de poseer ciertas habilidades técnicas. Aunque el protocolo en sí no admite la delegación de staking, existen servicios de custodia de nodos de terceros en el mercado, que son adecuados para usuarios con fondos pero que carecen de conocimientos técnicos.
El protocolo Polkadot admite nativamente cuatro tipos de stake, ordenados de mayor a menor según el umbral de capital: operar un validador, nominación directa, operar un grupo de nominación y unirse a un grupo de nominación. Se requiere un mínimo de 1 DOT para participar en el stake. Polkadot también ofrece un sitio web de "panel de stake" para simplificar las operaciones de stake de los usuarios.
Para operar un validador se necesita una computadora dedicada y conocimientos técnicos, y la cantidad de DOT apostados debe estar entre los primeros para ingresar al conjunto de validadores activos, actualmente se requieren al menos aproximadamente 1.6 millones de DOT. La nominación directa permite a los usuarios elegir hasta 16 validadores para hacer staking, y el monto mínimo de vinculación para obtener recompensas es de aproximadamente 264 DOT. Operar un pool de nominaciones requiere 200 DOT, mientras que unirse a un pool de nominaciones solo requiere 1 DOT para participar en el staking y obtener recompensas.
En comparación, Polkadot ofrece más opciones de staking nativas, con un umbral de participación más bajo, lo que favorece la atracción de más usuarios para participar en el staking, aumentando el grado de descentralización y seguridad de la red.
Estado actual del desarrollo de la participación líquida
Los productos derivados de staking líquido (LSD) permiten a los usuarios obtener recompensas de staking, al mismo tiempo que mantienen la liquidez de los fondos, aumentando así la eficiencia del capital. Después de que los usuarios depositen sus tokens en el protocolo de staking líquido, pueden recibir tokens derivados líquidos correspondientes, que pueden ser utilizados para participar en actividades como DeFi, mientras disfrutan de las recompensas de staking.
La participación de la apuesta líquida de Ethereum es alta, y en el primer trimestre de 2023, aproximadamente el 44% del ETH apostado se realizó a través de la apuesta líquida. Actualmente, el volumen total bloqueado (TVL) de la apuesta líquida de Ethereum ha alcanzado los 10,000 millones de dólares, donde un gran protocolo ocupa el 73.42% de la cuota de mercado y otra plataforma de intercambio conocida ocupa el 15.76%.
La distribución del TVL de los productos de staking líquido en el ecosistema de Polkadot es bastante equilibrada, con los TVL de los principales protocolos siendo 16.71 millones, 14.14 millones, 12.10 millones y 7.49 millones de dólares, sumando un total de aproximadamente 50.44 millones de dólares. En comparación con un total de 592 millones de DOT en staking, la tasa de adopción del staking líquido de Polkadot sigue siendo baja, lo que indica un gran potencial de mercado. Además, los productos de staking líquido desarrollados en las parachains de Polkadot tienen ciertas ventajas en la integración entre cadenas.
Resumen
Ethereum y Polkadot tienen características distintas en cuanto a mecanismos de stake, tasas de stake, rendimientos, períodos de bloqueo, umbrales de participación y desarrollo de stake líquido. La tasa de stake de Polkadot es relativamente alta y ofrece varias opciones de stake nativas, con un umbral de participación más bajo. Por otro lado, el mercado de stake líquido de Ethereum está creciendo rápidamente y su tamaño es considerable. Con la proximidad de la actualización de Shanghai de Ethereum y la mayor difusión del stake líquido en el ecosistema de Polkadot, es posible que la situación de ambos cambie significativamente, lo que merece un seguimiento continuo.