Análisis del estado actual y perspectivas de la pista de Agentes de IA
Antes de analizar la pista de AI Agent, primero veamos desde una perspectiva macro lo que la industria de las criptomonedas ha experimentado en este ciclo:
La diferenciación entre Bitcoin y otros activos criptográficos
Antes de esta ronda de mercado, Bitcoin era casi sinónimo de toda la industria de las criptomonedas. Comprar Bitcoin significa comprar activos criptográficos y adoptar la filosofía de las criptomonedas y la descentralización.
Sin embargo, la situación ha cambiado desde que se aprobó el ETF de Bitcoin al contado. Desde el ámbito político hasta el empresarial, la compra de Bitcoin y el reconocimiento de su valor parecen haberse convertido en una opinión generalizada. Sin embargo, el significado de la existencia de las criptomonedas, especialmente de Ethereum y otros activos criptográficos, no ha recibido el reconocimiento de la sociedad y del capital mainstream.
Las razones son variadas, pero la principal es la ubicación de los activos: el Bitcoin se considera un activo alternativo vinculado al oro, y sus propiedades de cobertura contra la inflación y de preservación de valor frente a las monedas soberanas son ampliamente reconocidas. En cambio, Ethereum y otras criptomonedas todavía son vistas por las instituciones financieras tradicionales como acciones de concepto tecnológico que carecen de un modelo comercial sostenible y maduro. En comparación con las grandes empresas tecnológicas que tienen usuarios, productos y demanda, la valoración de estos activos criptográficos no es baja, y su elasticidad de retorno tampoco es suficiente, lo que los convierte en una opción de bajo rendimiento en términos de riesgo y retorno desde la perspectiva de la asignación de activos.
Otro factor importante es el entorno macroeconómico general. Las tasas de interés actuales y el grado de flexibilización de la política monetaria son muy inferiores a los de la última fase de mercado alcista, y el florecimiento de la industria de la inteligencia artificial ha llevado a una falta de atractivo de las criptomonedas para los fondos extrabursátiles.
El desequilibrio en el ecosistema interno de la industria de las criptomonedas
Debido a la limitada capacidad para atraer fondos externos, necesitamos centrarnos en la situación de los fondos internos de la industria. Una estimación aproximada indica que la cantidad total de fondos dentro de la industria ya supera con creces la última carrera alcista, pero a excepción de Bitcoin, la mayoría de los activos criptográficos aún no han alcanzado nuevos máximos. ¿Dónde está el problema?
La raíz del problema radica en un grave desequilibrio entre la oferta y la demanda. El lado de la oferta está compuesto por numerosos nuevos proyectos con valoraciones excesivas que aún no han encontrado escenarios de aplicación reales y tienen pocos usuarios reales. La existencia de estos proyectos se debe a la sobrefinanciación del capital de riesgo en criptomonedas durante el mercado alcista de 2022. Para cumplir con las metas de inversión, algunos fondos ignoraron la calidad de los proyectos y se lanzaron a la locura de la inversión.
En el lado de la demanda, los principales canales de salida anteriormente eran los intercambios centralizados. Sin embargo, después del evento de FTX, los intercambios centralizados se convirtieron en un foco de regulación y tuvieron que cambiar su estrategia comercial, pasando de expandir usuarios y aumentar el volumen de transacciones a obtener ganancias. Esto ha llevado a una falta de impulso en el crecimiento de la demanda y de las compras en la industria.
Ventajas únicas del Agente de IA
Como es bien sabido, el escenario principal de aplicación de las criptomonedas es el comercio y la emisión de activos. En cada ciclo alcista, solo los nuevos modelos que permiten la participación de los usuarios en la emisión y el comercio de activos pueden generar un efecto de riqueza, lo que a su vez provoca el fenómeno del apalancamiento de fondos dentro de la industria y la afluencia de fondos externos en el mercado alcista.
En el contexto actual de sobrevaloración de proyectos y grave desbalance entre la oferta y la demanda, las Meme Coins se han convertido en el primer punto de ruptura. Las Meme Coins se caracterizan por no tener financiamiento de capital de riesgo y por su lanzamiento justo, generando un efecto de riqueza a través de un rápido aumento de valor en un mercado de baja capitalización, lo que ha impulsado la emisión y el comercio de nuevos activos.
Sin embargo, una de las características más importantes de las Meme monedas es la falta de uso práctico. Este nihilismo financiero, aunque puede desmantelar las maniobras del capital de riesgo, representa una dificultad demasiado grande para la mayoría de los profesionales e instituciones.
En comparación, el Agente de IA puede consolidar un consenso más amplio: puede contar la historia de invertir en infraestructura de IA a los LP de fondos; puede explicar la lógica de las tendencias en la cadena a los especuladores; y puede hablar sobre la lógica de invertir en proyectos en la pista del Agente de IA a los profesionales de la industria y a los capitalistas de riesgo.
En resumen, el Agente de IA es el máximo común divisor de la industria Web3 en este ciclo.
Lógica de inversión del proyecto AI Agent
El Agente de IA ha remodelado la cadena de valor y la lógica de valoración de la industria de las criptomonedas. Al integrar la IA en la pila de tecnología subyacente de la blockchain, la capa de IA se convierte en la base tecnológica paralela a los contratos inteligentes, es decir, la llamada capa de Agente de toda la cadena.
Esto explica por qué los proyectos de IA anteriores no lograron liderar una nueva narrativa. Aquellos proyectos que incentivaron el uso compartido de GPU, datos y anotaciones de datos a través de tokens, aún ven la blockchain como una capa de incentivos, sin salir del ámbito de las aplicaciones de contratos inteligentes. La aplicación de agentes de IA existe como un adhesivo entre la base de la blockchain y los datos fuera de la cadena, así como una mejor interfaz de usuario.
Basado en esta lógica, podemos valorar el proyecto AI Agent. Por ejemplo, si el middleware líder en DeFi puede captar el 5% del valor de mercado de Ethereum, entonces el marco líder de AI Agent también podría alcanzar un nivel similar. Actualmente, algunos proyectos líderes aún tienen un margen de crecimiento considerable en su capitalización de mercado.
Cómo el Agente de IA está cambiando el ecosistema de la industria
La mayor ventaja del Agente de IA radica en la innovación en la forma de interactuar. Ya sea comprando o vendiendo activos, financiando o emitiendo monedas, el Agente de IA puede ofrecer una forma más directa, transparente y eficiente. Esta transformación sigue varios estándares importantes:
Proyecto de código abierto, aplicación visible, código verificable y consultable.
Los fondos son relativamente seguros, la clave privada está bajo el control del agente para evitar que los desarrolladores retiren el fondo.
Transparencia en el proceso de financiamiento y emisión de monedas, evitando diversas injusticias.
Aunque la emisión de tokens por parte de AI Agent todavía presenta algunos problemas, ha avanzado enormemente en comparación con las formas de operación del pasado.
Es muy probable que la aplicación de AI Agent que puede ganar el acceso a las transacciones de los usuarios alcance una valoración comparable a la de los tokens de la plataforma del intercambio.
Visión a largo plazo del Agente de IA
Desde una perspectiva más macro, los Agentes de IA podrían formar en el futuro una nueva sociedad de IA, en la que la población de IA creará una economía con un tamaño superior a los billones de dólares, y las criptomonedas se convertirán en activos importantes para la moneda y el ciclo económico de este ecosistema de IA.
Para los seres vivos de IA, la AGI es el cerebro, el robot es el cuerpo, y las criptomonedas otorgan identidad autónoma y un sistema económico.
Fases de desarrollo del proyecto AI Agent
Según los datos del mercado, la capitalización total del AI Agent ha alcanzado aproximadamente el 60-75% de las principales áreas como DeFi, GameFi y Layer2. Aunque las estadísticas pueden no ser del todo precisas, a juzgar por el sentimiento del mercado, la pista del AI Agent acaba de pasar la mitad del camino y se encuentra en un período de crecimiento.
Los posibles temas candentes futuros incluyen:
Intercambio de criptomonedas impulsado por agentes: permite la cotización descentralizada, la custodia de activos, la emisión de tokens, entre otras funciones.
Establecoin impulsado por agentes: ajuste automático a través de IA para mantener la estabilidad del precio.
Aplicación de la Agente: Todo tipo de aplicaciones incorporarán servicios de Agente de IA como función central.
En general, la era de los Agentes de IA apenas está comenzando, y el espacio de desarrollo futuro es amplio.
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NotAFinancialAdvice
· hace12h
¿Otra herramienta para tomar a la gente por tonta?
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DarkPoolWatcher
· hace19h
Otra vez es solo una trampa.
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GasSavingMaster
· hace19h
órdenes abiertas demasiado débiles, se sugiere que AI se encargue.
Ver originalesResponder0
DegenRecoveryGroup
· hace19h
¿De qué sirve aparentar? Primero multiplica por diez y luego hablemos.
AI Agent: Reestructurando la cadena de suministro de Web3 y el futuro de los Activos Cripto
Análisis del estado actual y perspectivas de la pista de Agentes de IA
Antes de analizar la pista de AI Agent, primero veamos desde una perspectiva macro lo que la industria de las criptomonedas ha experimentado en este ciclo:
La diferenciación entre Bitcoin y otros activos criptográficos
Antes de esta ronda de mercado, Bitcoin era casi sinónimo de toda la industria de las criptomonedas. Comprar Bitcoin significa comprar activos criptográficos y adoptar la filosofía de las criptomonedas y la descentralización.
Sin embargo, la situación ha cambiado desde que se aprobó el ETF de Bitcoin al contado. Desde el ámbito político hasta el empresarial, la compra de Bitcoin y el reconocimiento de su valor parecen haberse convertido en una opinión generalizada. Sin embargo, el significado de la existencia de las criptomonedas, especialmente de Ethereum y otros activos criptográficos, no ha recibido el reconocimiento de la sociedad y del capital mainstream.
Las razones son variadas, pero la principal es la ubicación de los activos: el Bitcoin se considera un activo alternativo vinculado al oro, y sus propiedades de cobertura contra la inflación y de preservación de valor frente a las monedas soberanas son ampliamente reconocidas. En cambio, Ethereum y otras criptomonedas todavía son vistas por las instituciones financieras tradicionales como acciones de concepto tecnológico que carecen de un modelo comercial sostenible y maduro. En comparación con las grandes empresas tecnológicas que tienen usuarios, productos y demanda, la valoración de estos activos criptográficos no es baja, y su elasticidad de retorno tampoco es suficiente, lo que los convierte en una opción de bajo rendimiento en términos de riesgo y retorno desde la perspectiva de la asignación de activos.
Otro factor importante es el entorno macroeconómico general. Las tasas de interés actuales y el grado de flexibilización de la política monetaria son muy inferiores a los de la última fase de mercado alcista, y el florecimiento de la industria de la inteligencia artificial ha llevado a una falta de atractivo de las criptomonedas para los fondos extrabursátiles.
El desequilibrio en el ecosistema interno de la industria de las criptomonedas
Debido a la limitada capacidad para atraer fondos externos, necesitamos centrarnos en la situación de los fondos internos de la industria. Una estimación aproximada indica que la cantidad total de fondos dentro de la industria ya supera con creces la última carrera alcista, pero a excepción de Bitcoin, la mayoría de los activos criptográficos aún no han alcanzado nuevos máximos. ¿Dónde está el problema?
La raíz del problema radica en un grave desequilibrio entre la oferta y la demanda. El lado de la oferta está compuesto por numerosos nuevos proyectos con valoraciones excesivas que aún no han encontrado escenarios de aplicación reales y tienen pocos usuarios reales. La existencia de estos proyectos se debe a la sobrefinanciación del capital de riesgo en criptomonedas durante el mercado alcista de 2022. Para cumplir con las metas de inversión, algunos fondos ignoraron la calidad de los proyectos y se lanzaron a la locura de la inversión.
En el lado de la demanda, los principales canales de salida anteriormente eran los intercambios centralizados. Sin embargo, después del evento de FTX, los intercambios centralizados se convirtieron en un foco de regulación y tuvieron que cambiar su estrategia comercial, pasando de expandir usuarios y aumentar el volumen de transacciones a obtener ganancias. Esto ha llevado a una falta de impulso en el crecimiento de la demanda y de las compras en la industria.
Ventajas únicas del Agente de IA
Como es bien sabido, el escenario principal de aplicación de las criptomonedas es el comercio y la emisión de activos. En cada ciclo alcista, solo los nuevos modelos que permiten la participación de los usuarios en la emisión y el comercio de activos pueden generar un efecto de riqueza, lo que a su vez provoca el fenómeno del apalancamiento de fondos dentro de la industria y la afluencia de fondos externos en el mercado alcista.
En el contexto actual de sobrevaloración de proyectos y grave desbalance entre la oferta y la demanda, las Meme Coins se han convertido en el primer punto de ruptura. Las Meme Coins se caracterizan por no tener financiamiento de capital de riesgo y por su lanzamiento justo, generando un efecto de riqueza a través de un rápido aumento de valor en un mercado de baja capitalización, lo que ha impulsado la emisión y el comercio de nuevos activos.
Sin embargo, una de las características más importantes de las Meme monedas es la falta de uso práctico. Este nihilismo financiero, aunque puede desmantelar las maniobras del capital de riesgo, representa una dificultad demasiado grande para la mayoría de los profesionales e instituciones.
En comparación, el Agente de IA puede consolidar un consenso más amplio: puede contar la historia de invertir en infraestructura de IA a los LP de fondos; puede explicar la lógica de las tendencias en la cadena a los especuladores; y puede hablar sobre la lógica de invertir en proyectos en la pista del Agente de IA a los profesionales de la industria y a los capitalistas de riesgo.
En resumen, el Agente de IA es el máximo común divisor de la industria Web3 en este ciclo.
Lógica de inversión del proyecto AI Agent
El Agente de IA ha remodelado la cadena de valor y la lógica de valoración de la industria de las criptomonedas. Al integrar la IA en la pila de tecnología subyacente de la blockchain, la capa de IA se convierte en la base tecnológica paralela a los contratos inteligentes, es decir, la llamada capa de Agente de toda la cadena.
Esto explica por qué los proyectos de IA anteriores no lograron liderar una nueva narrativa. Aquellos proyectos que incentivaron el uso compartido de GPU, datos y anotaciones de datos a través de tokens, aún ven la blockchain como una capa de incentivos, sin salir del ámbito de las aplicaciones de contratos inteligentes. La aplicación de agentes de IA existe como un adhesivo entre la base de la blockchain y los datos fuera de la cadena, así como una mejor interfaz de usuario.
Basado en esta lógica, podemos valorar el proyecto AI Agent. Por ejemplo, si el middleware líder en DeFi puede captar el 5% del valor de mercado de Ethereum, entonces el marco líder de AI Agent también podría alcanzar un nivel similar. Actualmente, algunos proyectos líderes aún tienen un margen de crecimiento considerable en su capitalización de mercado.
Cómo el Agente de IA está cambiando el ecosistema de la industria
La mayor ventaja del Agente de IA radica en la innovación en la forma de interactuar. Ya sea comprando o vendiendo activos, financiando o emitiendo monedas, el Agente de IA puede ofrecer una forma más directa, transparente y eficiente. Esta transformación sigue varios estándares importantes:
Aunque la emisión de tokens por parte de AI Agent todavía presenta algunos problemas, ha avanzado enormemente en comparación con las formas de operación del pasado.
Es muy probable que la aplicación de AI Agent que puede ganar el acceso a las transacciones de los usuarios alcance una valoración comparable a la de los tokens de la plataforma del intercambio.
Visión a largo plazo del Agente de IA
Desde una perspectiva más macro, los Agentes de IA podrían formar en el futuro una nueva sociedad de IA, en la que la población de IA creará una economía con un tamaño superior a los billones de dólares, y las criptomonedas se convertirán en activos importantes para la moneda y el ciclo económico de este ecosistema de IA.
Para los seres vivos de IA, la AGI es el cerebro, el robot es el cuerpo, y las criptomonedas otorgan identidad autónoma y un sistema económico.
Fases de desarrollo del proyecto AI Agent
Según los datos del mercado, la capitalización total del AI Agent ha alcanzado aproximadamente el 60-75% de las principales áreas como DeFi, GameFi y Layer2. Aunque las estadísticas pueden no ser del todo precisas, a juzgar por el sentimiento del mercado, la pista del AI Agent acaba de pasar la mitad del camino y se encuentra en un período de crecimiento.
Los posibles temas candentes futuros incluyen:
En general, la era de los Agentes de IA apenas está comenzando, y el espacio de desarrollo futuro es amplio.