Application des stablecoins dans le blanchiment de capitaux et le financement du terrorisme : Analyse des adresses USDT sur liste noire
Ces dernières années, l'utilisation des stablecoins s'est considérablement élargie, et les régulateurs attachent de plus en plus d'importance à l'établissement d'un mécanisme de gel des fonds illégaux. Les stablecoins majeurs comme USDT et USDC disposent déjà de cette capacité technique et ont démontré leur rôle dans la lutte contre les activités financières illégales dans des cas concrets.
Cet article analysera sous deux angles : une revue systématique des comportements de gel des adresses en liste noire USDT, et une exploration du lien entre les fonds gelés et le financement du terrorisme.
1. Analyse des adresses sur la liste noire USDT
Grâce à la surveillance des événements sur la chaîne, nous avons identifié et suivi les adresses blacklistées de Tether. La méthode d'analyse a été validée par le code source du contrat intelligent de Tether. La logique fondamentale comprend l'identification des événements et la construction de jeux de données.
1.1 Découvertes clés
Basé sur les données Tether sur la chaîne Ethereum et Tron, nous avons constaté :
Depuis le 1er janvier 2016, un total de 5 188 adresses ont été ajoutées à la liste noire, impliquant un gel de fonds de plus de 2,9 milliards de dollars.
Du 13 au 30 juin 2025, 151 adresses ont été bloquées, dont 90,07 % proviennent de la chaîne Tron, avec un montant gelé de 86,34 millions de dollars. Les 15, 20 et 25 juin ont été des pics de blocage, avec 63 adresses bloquées le 20 juin.
Les dix premières adresses en termes de montant gelé ont gelé un total de 5,345 millions de dollars, représentant 61,91 % du montant total. Le montant moyen gelé est de 571,8 mille dollars, tandis que la médiane n'est que de 40 mille dollars, ce qui indique que quelques grandes adresses ont élevé la moyenne globale.
Ces adresses ont reçu un total de 808 millions de dollars, dont 721 millions de dollars ont été transférés avant d'être blacklistés, seuls 86,34 millions de dollars ont été réellement gelés. 17 % des adresses n'ont aucun enregistrement de sortie, ce qui pourrait indiquer qu'elles sont utilisées comme stockage temporaire ou point de regroupement de fonds.
41 % des adresses sur liste noire ont été créées depuis moins de 30 jours, 27 % ont une durée de vie de 91 à 365 jours, et seulement 3 % ont été utilisées pendant plus de 2 ans, ce qui indique que les nouvelles adresses sont plus susceptibles d'être utilisées pour des activités illégales.
Environ 54 % des adresses avaient transféré plus de 90 % de leurs fonds avant d'être blacklister, et 10 % avaient un solde de 0 au moment du gel, ce qui indique que la plupart des actions d'application de la loi ne peuvent geler que la valeur résiduelle des fonds.
La nouvelle adresse se distingue par sa quantité, sa fréquence de mise sur liste noire et son efficacité de transfert, avec le taux de réussite du blanchiment de capitaux le plus élevé.
1.2 Suivi des flux de fonds
Grâce à l'outil de suivi on-chain, nous avons analysé les mouvements de fonds de 151 adresses USDT blacklistées entre le 13 et le 30 juin, identifiant les principales sources et destinations des fonds.
1.2.1 Analyse de la source de fonds
Pollution interne (91 adresses) : Les fonds proviennent d'autres adresses déjà mises sur liste noire, indiquant l'existence d'un réseau de blanchiment de capitaux hautement interconnecté.
Étiquettes de phishing (37 adresses) : De nombreuses adresses en amont sont étiquetées comme "Fake Phishing", ce qui pourrait être une étiquette trompeuse pour couvrir des sources illégales.
Portefeuille chaud de l'échange (34 adresses) : Les sources de fonds incluent certains portefeuilles chauds de grandes bourses, pouvant être liés à des comptes volés ou à des "comptes mules".
Un seul distributeur principal (35 adresses) : la même adresse sur liste noire utilisée plusieurs fois en amont, pouvant servir d'agrégateur ou de mélangeur pour la distribution de fonds.
Point d'entrée pour le pont inter-chaînes (2 adresses) : une partie des fonds provient du pont inter-chaînes, indiquant qu'il existe des opérations de blanchiment de capitaux inter-chaînes.
1.2.2 Analyse des flux de fonds
Flux vers d'autres adresses sur liste noire (54) : Il existe une structure de "chaîne de boucle interne" entre les adresses sur liste noire.
Flux vers des échanges centralisés (41) : ces adresses transfèrent des fonds vers les adresses de dépôt de certaines grandes bourses, permettant de "sortir".
Flux vers les ponts inter-chaînes (12) : indique que des fonds essaient de fuir l'écosystème de Tron, continuant ainsi le blanchiment de capitaux par le biais de la chaîne.
Il est à noter que certaines grandes bourses apparaissent à la fois du côté des flux entrants (portefeuilles chauds) et des flux sortants (adresses de dépôt), mettant en évidence leur position centrale dans la chaîne de financement. L'insuffisance d'exécution des mesures AML/CFT par les bourses actuelles et les retards dans le gel des actifs peuvent permettre aux criminels de transférer des actifs avant l'intervention des régulateurs.
Il est conseillé aux principales plateformes d'échange de cryptomonnaies de renforcer la surveillance en temps réel et les mécanismes d'interception des risques en tant que canal central de fonds, afin de prévenir les problèmes avant qu'ils ne surviennent.
2. Analyse du financement du terrorisme
Pour comprendre l'utilisation de l'USDT dans le financement du terrorisme, nous avons analysé les ordonnances de saisie administrative publiées par le Bureau national de lutte contre le financement du terrorisme d'Israël. Bien qu'une seule source de données soit difficile à restituer dans son ensemble, elle peut servir d'échantillon représentatif pour évaluer les estimations conservatrices des transactions impliquant l'USDT et le terrorisme.
2.1 Découvertes clés
Depuis le 13 juin 2025, il n'y a eu qu'un seul nouvel ordre de saisie (le 26 juin). Le dernier document datait du 8 juin, montrant un retard dans la réponse des forces de l'ordre en période de tensions géopolitiques.
Depuis le déclenchement du conflit le 7 octobre 2024, un total de 8 ordonnances de saisie ont été publiées, dont 4 mentionnent explicitement "Hamas", la dernière mentionnant pour la première fois "l'Iran".
L'ordonnance de saisie concerne 76 adresses USDT (Tron), 16 adresses BTC, 2 adresses Ethereum, 641 comptes d'une certaine plateforme de trading et 8 comptes d'une certaine plateforme de trading.
Le suivi en chaîne de 76 adresses USDT (TRON) a révélé deux modes de réponse de Tether :
Gel proactif : Tether a déjà inscrit 17 adresses connexes sur liste noire en moyenne 28 jours avant la publication de l'ordonnance de saisie, et même jusqu'à 45 jours à l'avance pour certaines.
Réponse rapide : Pour les autres adresses, Tether a gelé en moyenne en seulement 2,1 jours après la publication de l'ordonnance de saisie, montrant une bonne capacité de coopération avec les forces de l'ordre.
Ces signes indiquent qu'il existe une coopération étroite, voire proactive, entre Tether et certaines agences d'application de la loi de pays.
3. Résumé et défis auxquels sont confrontés l'AML/CFT
Bien que des stablecoins comme USDT fournissent des moyens techniques pour le contrôle des transactions, en pratique, l'AML/CFT fait toujours face aux défis suivants :
3.1 Défis principaux
Application de la loi réactive vs prévention proactive : La plupart des actions d'application de la loi dépendent encore du traitement a posteriori, laissant un espace aux malfaiteurs pour transférer des actifs.
Zones grises de régulation des échanges : les échanges centralisés, en tant que points névralgiques de dépôt et de retrait de fonds, sont souvent mal surveillés, ce qui rend difficile l'identification rapide des comportements anormaux.
Le blanchiment de capitaux inter-chaînes devient de plus en plus complexe : l'utilisation des écosystèmes multi-chaînes et des ponts inter-chaînes rend le transfert de fonds plus discret, rendant le suivi réglementaire beaucoup plus difficile.
3.2 Suggestions
Nous recommandons aux émetteurs de stablecoins, aux échanges et aux régulateurs :
Renforcer le partage d'informations sur la chaîne
Analyse des comportements d'investissement en temps réel
Établir un cadre de conformité inter-chaînes
La légitimité et la sécurité de l'écosystème des stablecoins ne peuvent être véritablement garanties que dans un système AML/CFT opportun, collaboratif et technologiquement mature.
Cette page peut inclure du contenu de tiers fourni à des fins d'information uniquement. Gate ne garantit ni l'exactitude ni la validité de ces contenus, n’endosse pas les opinions exprimées, et ne fournit aucun conseil financier ou professionnel à travers ces informations. Voir la section Avertissement pour plus de détails.
18 J'aime
Récompense
18
3
Reposter
Partager
Commentaire
0/400
gas_fee_trauma
· Il y a 22h
Hé hé, l'arbitre est aussi un joueur.
Voir l'originalRépondre0
FOMOmonster
· Il y a 22h
La régulation arrive, je vais d'abord me préparer par respect.
Voir l'originalRépondre0
WalletWhisperer
· Il y a 22h
fascinant... la liste noire de tether révèle le côté sombre de la surveillance des stablecoins. les comportements suggèrent des mécanismes de contrôle financier plus profonds à l'œuvre, pour être honnête.
Analyse des adresses sur liste noire USDT : 2,9 milliards de dollars gelés, suivi de la chaîne de financement du terrorisme
Application des stablecoins dans le blanchiment de capitaux et le financement du terrorisme : Analyse des adresses USDT sur liste noire
Ces dernières années, l'utilisation des stablecoins s'est considérablement élargie, et les régulateurs attachent de plus en plus d'importance à l'établissement d'un mécanisme de gel des fonds illégaux. Les stablecoins majeurs comme USDT et USDC disposent déjà de cette capacité technique et ont démontré leur rôle dans la lutte contre les activités financières illégales dans des cas concrets.
Cet article analysera sous deux angles : une revue systématique des comportements de gel des adresses en liste noire USDT, et une exploration du lien entre les fonds gelés et le financement du terrorisme.
1. Analyse des adresses sur la liste noire USDT
Grâce à la surveillance des événements sur la chaîne, nous avons identifié et suivi les adresses blacklistées de Tether. La méthode d'analyse a été validée par le code source du contrat intelligent de Tether. La logique fondamentale comprend l'identification des événements et la construction de jeux de données.
1.1 Découvertes clés
Basé sur les données Tether sur la chaîne Ethereum et Tron, nous avons constaté :
Depuis le 1er janvier 2016, un total de 5 188 adresses ont été ajoutées à la liste noire, impliquant un gel de fonds de plus de 2,9 milliards de dollars.
Du 13 au 30 juin 2025, 151 adresses ont été bloquées, dont 90,07 % proviennent de la chaîne Tron, avec un montant gelé de 86,34 millions de dollars. Les 15, 20 et 25 juin ont été des pics de blocage, avec 63 adresses bloquées le 20 juin.
Les dix premières adresses en termes de montant gelé ont gelé un total de 5,345 millions de dollars, représentant 61,91 % du montant total. Le montant moyen gelé est de 571,8 mille dollars, tandis que la médiane n'est que de 40 mille dollars, ce qui indique que quelques grandes adresses ont élevé la moyenne globale.
Ces adresses ont reçu un total de 808 millions de dollars, dont 721 millions de dollars ont été transférés avant d'être blacklistés, seuls 86,34 millions de dollars ont été réellement gelés. 17 % des adresses n'ont aucun enregistrement de sortie, ce qui pourrait indiquer qu'elles sont utilisées comme stockage temporaire ou point de regroupement de fonds.
41 % des adresses sur liste noire ont été créées depuis moins de 30 jours, 27 % ont une durée de vie de 91 à 365 jours, et seulement 3 % ont été utilisées pendant plus de 2 ans, ce qui indique que les nouvelles adresses sont plus susceptibles d'être utilisées pour des activités illégales.
Environ 54 % des adresses avaient transféré plus de 90 % de leurs fonds avant d'être blacklister, et 10 % avaient un solde de 0 au moment du gel, ce qui indique que la plupart des actions d'application de la loi ne peuvent geler que la valeur résiduelle des fonds.
La nouvelle adresse se distingue par sa quantité, sa fréquence de mise sur liste noire et son efficacité de transfert, avec le taux de réussite du blanchiment de capitaux le plus élevé.
1.2 Suivi des flux de fonds
Grâce à l'outil de suivi on-chain, nous avons analysé les mouvements de fonds de 151 adresses USDT blacklistées entre le 13 et le 30 juin, identifiant les principales sources et destinations des fonds.
1.2.1 Analyse de la source de fonds
1.2.2 Analyse des flux de fonds
Il est à noter que certaines grandes bourses apparaissent à la fois du côté des flux entrants (portefeuilles chauds) et des flux sortants (adresses de dépôt), mettant en évidence leur position centrale dans la chaîne de financement. L'insuffisance d'exécution des mesures AML/CFT par les bourses actuelles et les retards dans le gel des actifs peuvent permettre aux criminels de transférer des actifs avant l'intervention des régulateurs.
Il est conseillé aux principales plateformes d'échange de cryptomonnaies de renforcer la surveillance en temps réel et les mécanismes d'interception des risques en tant que canal central de fonds, afin de prévenir les problèmes avant qu'ils ne surviennent.
2. Analyse du financement du terrorisme
Pour comprendre l'utilisation de l'USDT dans le financement du terrorisme, nous avons analysé les ordonnances de saisie administrative publiées par le Bureau national de lutte contre le financement du terrorisme d'Israël. Bien qu'une seule source de données soit difficile à restituer dans son ensemble, elle peut servir d'échantillon représentatif pour évaluer les estimations conservatrices des transactions impliquant l'USDT et le terrorisme.
2.1 Découvertes clés
Le suivi en chaîne de 76 adresses USDT (TRON) a révélé deux modes de réponse de Tether :
Gel proactif : Tether a déjà inscrit 17 adresses connexes sur liste noire en moyenne 28 jours avant la publication de l'ordonnance de saisie, et même jusqu'à 45 jours à l'avance pour certaines.
Réponse rapide : Pour les autres adresses, Tether a gelé en moyenne en seulement 2,1 jours après la publication de l'ordonnance de saisie, montrant une bonne capacité de coopération avec les forces de l'ordre.
Ces signes indiquent qu'il existe une coopération étroite, voire proactive, entre Tether et certaines agences d'application de la loi de pays.
3. Résumé et défis auxquels sont confrontés l'AML/CFT
Bien que des stablecoins comme USDT fournissent des moyens techniques pour le contrôle des transactions, en pratique, l'AML/CFT fait toujours face aux défis suivants :
3.1 Défis principaux
3.2 Suggestions
Nous recommandons aux émetteurs de stablecoins, aux échanges et aux régulateurs :
La légitimité et la sécurité de l'écosystème des stablecoins ne peuvent être véritablement garanties que dans un système AML/CFT opportun, collaboratif et technologiquement mature.