Tinjauan Pasar

Minggu ini, pasar kripto menunjukkan tren penurunan selama periode liburan, dengan sentimen pasar masih berada di zona ketakutan yang ekstrem. Meskipun secara keseluruhan lemah, USDC yang didominasi oleh pasar Amerika tetap mencatatkan pertumbuhan sebesar 1,91%, menunjukkan bahwa dana institusi terus masuk.

TVL sektor DeFi turun tipis 0,37% menjadi 52,7 miliar dolar AS, tetapi proyek hasil stablecoin seperti kolam senapan menunjukkan kinerja yang mengesankan. Pasokan stablecoin terus meningkat, menunjukkan bahwa likuiditas dasar terus mengalir masuk.

Lintasan AI Agent terus mendapat perhatian, dengan total skala mencapai 10,9 miliar dolar. Model aipool yang menggabungkan teknologi TEE menjadi fokus baru, diharapkan menjadi cara penerbitan aset baru setelah "inskripsi".

Dampak dari liburan dan penurunan pasar, kinerja Meme coin lesu, partisipasi investor dan aliran dana jelas menurun.

Sektor blockchain publik menunjukkan ketahanan yang kuat terhadap penurunan. Stacks mencapai tonggak sBTC, BOB mendorong BitVM Bridge, Taiko meluncurkan rencana ekosistem, dan berbagai blockchain publik terus melakukan inovasi teknologi dan pembangunan ekosistem.

Melihat ke depan, pasar memperkirakan kemungkinan akan terus lesu selama periode Tahun Baru, disarankan untuk mempertahankan pengaturan defensif, meningkatkan proporsi aset utama, dan secara moderat berpartisipasi dalam proyek kolam senapan mesin dengan hasil tinggi. Dalam jangka panjang, kuartal pertama tahun 2025 mungkin akan mengalami kenaikan, proyek AI Agent dan kolam senapan mesin DeFi layak untuk diperhatikan.

Analisis Indeks Sentimen Pasar

Indeks sentimen pasar naik dari 7% minggu lalu menjadi 10%, masih berada di zona ketakutan ekstrem. Kinerja Altcoin lebih lemah dibandingkan dengan indeks acuan, mengalami penurunan besar. Liburan Natal menyebabkan penurunan likuiditas dan peningkatan volatilitas harga. Diperkirakan Altcoin dalam jangka pendek akan bergerak seiring dengan indeks acuan, dengan kemungkinan pasar independen yang rendah. Saat berada di zona ketakutan ekstrem sering kali merupakan dasar tahap, dan bisa berbalik ke atas kapan saja.

Ikhtisar Pergerakan Pasar Umum

• Pasar cryptocurrency turun minggu ini, suasana masih dalam ketakutan yang ekstrem
• Proyek DeFi menunjukkan kinerja yang luar biasa, menunjukkan peningkatan perhatian pasar terhadap pendapatan dasar.
• Jalur Agen AI memiliki perhatian yang tinggi, investor aktif mencari titik ledak berikutnya

Jalur Panas

Agen AI

Minggu ini pasar mengalami penurunan, semua sektor mengalami penurunan, namun diskusi tentang AI Agent sangat tinggi. Pasar ramai membicarakan dampak model AI Agent+TEE dari aipool terhadap masa depan Crypto.

Setiap kenaikan besar secara periodik selalu didorong oleh cara penerbitan aset baru, seperti ICO, IEO, INO, IDO, dan inskripsi. Saat ini aipool menjadi sorotan, merupakan kelanjutan dari "uang FI" pada awal tahun 2024. Jika diterima secara luas, ini bisa memicu gelombang baru dalam penerbitan aset, yang patut diperhatikan.

Lima besar proyek AI Agent berdasarkan peringkat kapitalisasi pasar:

| Nama Proyek | Kapitalisasi Pasar ( juta dolar ) | Persentase Kenaikan/Penurunan 7 Hari | |---------|--------------|-----------| | Fetch.ai | 601,36 | -15,08% | | SingularityNET | 576,28 | -7,48% | | Ocean Protocol | 305.17 | -7.27% | | Jaringan Oasis | 282,35 | -12,52% | | Jaringan Akash | 229,87 | -11,50% |

Jalur DeFi

Peringkat Pertumbuhan TVL

Lima proyek dengan pertumbuhan TVL tertinggi di pasar minggu lalu ( TVL > 30 juta dolar AS ):

| Nama Proyek | Persentase Kenaikan Tujuh Hari Terakhir | TVL( juta dolar) | |---------|-----------|---------------| | Resolv | 82.04% | 239.01 | | USDX Money | 74,25% | 446,42 | | Biasa | 55,56% | 1599,36 | | Hashnote | 52,54% | 1652,47 | | Spectra | 51,81% | 122,55 |

Resolv( belum mengeluarkan koin ):

• Deskripsi Proyek: Proyek stablecoin netral Delta, berfokus pada tokenisasi portofolio investasi netral pasar.
• Perkembangan terbaru: menyelesaikan peningkatan teknologi, bertransformasi menjadi proyek Omnichain; pertumbuhan ekosistem 84%; USDC Vault menawarkan 36,36% APY

USDX Money( belum diterbitkan):

• Deskripsi Proyek: Protokol stablecoin sintetis dolar AS yang baru muncul, menyediakan solusi stablecoin asli kripto yang inovatif melalui strategi multi-rantai dan multi-koin.
• Perkembangan terbaru: penyelesaian peningkatan UI/UX; peluncuran kolam likuiditas di Curve; sUSDX mencapai TVL sebesar 170 juta USD; peluncuran program insentif

Usual(USUAL):

• Deskripsi Proyek: Proyek stablecoin yang didukung oleh Binance, menawarkan solusi stablecoin baru.
• Perkembangan terbaru: Mendapatkan pendanaan putaran A sebesar 10 juta dolar; Meluncurkan produk baru UsualM; TVL melampaui 1,5 miliar dolar; Meluncurkan keuntungan staking hingga 18.000% APY

Hashnote( belum menerbitkan koin):

• Ringkasan Proyek: Solusi manajemen cryptocurrency institusi, menawarkan produk peningkatan hasil yang inovatif
• Perkembangan terbaru: Meluncurkan model staking ganda Bitcoin bekerja sama dengan CoreDAO; CEO membagikan strategi baru yang mendapatkan perhatian tinggi

Spectra(SPECTRA):

• Deskripsi Proyek: Protokol Tokenisasi Hasil Masa Depan
• Perkembangan terbaru: Meluncurkan kontrak tata kelola baru di jaringan utama Base; meluncurkan halaman Gauges; menyelesaikan penyesuaian emisi APW.

Kinerja keseluruhan jalur

• Kapitalisasi pasar stablecoin: USDT sedikit turun 0,27%, USDC meningkat 1,91%, menunjukkan bahwa dana terus masuk ke pasar AS.
• Peningkatan likuiditas: Penurunan suku bunga tanpa risiko di pasar tradisional, peningkatan suku bunga arbitrase pada proyek DeFi di blockchain, kembali ke DeFi menjadi pilihan yang baik.
• Situasi Keuangan: TVL Defi turun tipis 0,37% menjadi 52,7 miliar dolar AS, terutama dipengaruhi oleh liburan di pasar Barat.

Analisis Mendalam

Penggerak kenaikan:

• Lingkungan pasar: Penurunan baru-baru ini menyebabkan suku bunga dasar turun
• Sisi suku bunga: Kenaikan suku bunga pinjaman dasar, mencerminkan ekspektasi pasar terhadap penetapan harga dana
• Sisi pendapatan: Proyek pendapatan stablecoin memperluas tingkat pengembalian, menarik partisipasi pengguna

Risiko potensial:

• Pasar fokus pada imbal hasil dan leverage, mengabaikan risiko penurunan
• Likuiditas liburan menurun tajam, kurangnya dukungan penjualan menyebabkan harga turun
• Risiko likuidasi kontrak berjangka meningkat, yang mungkin memicu likuidasi berantai

Kinerja Jalur Lain

rantai publik

Lima besar peningkatan TVL blockchain publik di pasar minggu lalu:

| Nama Proyek | Persentase Kenaikan Tujuh Hari Terakhir | TVL( juta dolar AS) | |---------|-----------|---------------| | Stacks | 16,95% | 130,62 | | BOB | 12.81% | 232.55 | | Taiko | 4,22% | 413,49 | | Cardano | 2,94% | 503,44 | | Sei | 1.23% | 224.31 |

Stacks: Menyelesaikan batas maksimum setoran sBTC tahap pertama; 35% sBTC menghasilkan keuntungan di Zest Protocol; Meluncurkan program penghargaan komunitas

BOB: Meluncurkan prototipe BitVM Bridge; bekerja sama dengan Lombard Finance untuk penyebaran; meluncurkan aktivitas insentif DeFi

Taiko: Memulai rencana Musim 3 Trailblazers; jumlah proyek ekosistem meningkat menjadi 130; mengadakan pertemuan komunitas pertama

Cardano: menjelaskan keuntungan mekanisme slashing; meluncurkan alat pengembangan aplikasi Web; memperdalam kerja sama dengan Ledger

Sei: Mengumumkan terobosan teknologi "Giga"; meluncurkan fitur EVM Wrapped; mengadakan kegiatan festival dan mencapai berbagai kerjasama.

Ringkasan Peningkatan Harga

Lima besar token yang meningkat minggu lalu ( tidak termasuk volume perdagangan kecil/meme coin ):

| Token | Nama Proyek | Kenaikan dalam Tujuh Hari Terakhir | Kapitalisasi Pasar yang Beredar | Tingkat Sirkulasi | |------|---------|-----------|----------|--------| | ZEN | Horizen | 124,91% | $556.570.852 | 99,99% | | MOCA | Jaringan Moca | 108,87% | $557.280.321 | 17,41% | | PHA | Jaringan Phala | 105,84% | $216.306.693 | 77,14% | | AGLD | Adventure Gold | 73.77% | $170,111,563 | 100.00% | | MOVE | Pergerakan | 66,81% | $2.581.550.729 | 22,52% |

ZEN: Mengimplementasikan Horizen 2.0 Devnet; meluncurkan solusi ZK yang dioptimalkan; bekerja sama dengan Automata Network; menyelesaikan pengurangan terakhir.

MOCA: Integrasi dengan aplikasi SK Planet membawa pertumbuhan pengguna; melaksanakan kampanye pemasaran Natal; fokus pada pendidikan keamanan pengguna

PHA: Meluncurkan Phala 2.0; Bekerja sama dengan NVIDIA untuk menguji efisiensi TEE; Mengumumkan keputusan migrasi Khala chain; TEE-as-a-Service diadopsi secara luas

AGLD: Mengadakan kampanye pemasaran Natal; Bekerja sama dengan BladeGamesHQ untuk mengeksplorasi integrasi teknologi AI

MOVE: Meluncurkan beberapa produk inovatif; mengoptimalkan kinerja; memperluas skenario DeFi

Daftar Kenaikan Token Meme

| Token | Nama Proyek | Persentase Kenaikan Tujuh Hari Terakhir | Kapitalisasi Pasar Sirkulasi | Jaringan Publik | |------|---------|-----------|----------|---------| | LUNA | Luna oleh Virtuals | 60,21% | $116.514.426 | Dasar | | KOMA | Koma Inu | 37,49% | $108.799.371 | BSC | | AIXBT | aixbt oleh Virtuals | 30,37% | $360.123.237 | BSC | | SPX | SPX6900 | 21.45% | $749,449,535 | Ethereum | | TURBO | Turbo | 20,47% | $745.975.419 | Ethereum |

Proyek Meme minggu ini sangat terpengaruh oleh penurunan pasar, partisipasi dan aliran dana jelas berkurang.

tren media sosial

Minggu ini (12.21-12.27) tema yang paling banyak muncul adalah L1s, situasi token yang masuk daftar adalah sebagai berikut:

| Token | Kapitalisasi Pasar( Miliar) | FDV( Miliar) | Tingkat Sirkulasi | Perubahan Mingguan | |------|---------|---------|--------|----------| | AVAX | 154,4861 | 168,9362 | 91,45% | -11,12% | | VET | 38.2666 | 40.6292 | 94.18% | -6.43% | | FTM | 24.8524 | 28.1444 | 88.31% | -22.19% | | INJ | 20.7291 | 21.2111 | 97.72% | -11.37% | | SUI | 123,8966 | 423,1935 | 29,27% | -5,43% | | BNB | 1005.2996 | 1005.2996 | 100.00% | -0.95% | | ALGO | 29.3092 | 29.3092 | 100,00% | -4,68% | | XTZ | 13.6963 | 13.6963 | 100,00% | 3,19% | | ATOM | 25.4667 | 25.4825 | 99.99% | -11.96% | | CRO | 40.9762 | 45.2396 | 90.57% | -14.81% |

Minggu ini, proyek L1s mendapatkan perhatian tertinggi di media sosial. Selama liburan, likuiditas pasar menurun, dan secara umum mengalami penurunan, tetapi penurunan pada blockchain publik relatif kecil. Selain BTC dan ETH, investor lebih banyak mengalihkan dana ke berbagai blockchain publik, dengan harapan bahwa blockchain publik akan pulih lebih cepat.

Gambaran Umum Tema Pasar

| Jalur | Tingkat Pengembalian Mingguan | Tingkat Pengembalian Bulanan | Tingkat Pengembalian Kuartalan | |------|---------|---------|----------| | SocialFi | 9,98% | -5,97% | -2,07% | | Cefi | 6,76% | 18,78% | 28,59% | | AI | 2,06% | -3,11% | 0,73% | | Gamefi | 1.39% | -7.31% | 13.38% | | NFT | 1,14% | 0,22% | 37,57% | | Meme | 0,93% | -16,59% | 68,41% | | Depin | 0,37% | -2,04% | 12,41% | | Defi | -0,47% | 24,24% | 60,95% | | Layer1 | -0,68% | -1,03% | 25,79% | | PayFi | -1,96% | 32,39% | 182,78% | | Layer2 | -2,37% | -11,31% | 7,18% | | RWA | -8,82% | 7,34% | 55,92% |

Berdasarkan tingkat pengembalian mingguan, SocialFi menunjukkan kinerja terbaik, sementara RWA terburuk.

SocialFi: Pemimpin TON meningkat 6,3% secara terbalik, bekerja sama dengan GMX untuk mendorong perdagangan DeFi frekuensi tinggi.

RWA: Proyek utama OM, ONDO, dan MKR mengalami penurunan yang signifikan, menyebabkan kinerja keseluruhan yang buruk.

Prakiraan Acara Besar Crypto Minggu Depan

• 30 Desember: Otoritas Sekuritas dan Pasar Eropa mengeluarkan penerapan regulasi MiCA untuk kripto
• 2 Januari: Jumlah klaim pengangguran awal di AS untuk minggu tersebut
• 3 Januari: Rencana restrukturisasi Bab 11 FTX mulai berlaku