Bitwise acquiert Chorus One pour étendre ses services de staking institutionnels

L’acquisition de Chorus One renforce le contrôle de Bitwise sur le staking alors que les investisseurs institutionnels privilégient de plus en plus le rendement.

Le gestionnaire de fonds crypto Bitwise a récemment acquis le fournisseur de staking institutionnel Chorus One, ajoutant des services de staking à sa gamme de produits en pleine expansion. La demande croissante de rendement sur les détentions crypto au comptant a poussé les gestionnaires d’actifs à élargir leurs offres. Les acteurs du marché voient dans cette opération un signe supplémentaire que la consolidation dans les services crypto s’accélère.

Bitwise s’implique davantage sur les marchés institutionnels du rendement

Bitwise Asset Management a accepté d’acquérir Chorus One pour étendre son infrastructure de revenus crypto. Les deux entreprises ont confirmé la transaction, bien que les détails financiers n’aient pas été communiqués au moment de la publication.

Grâce à cette acquisition, Bitwise se rapproche de l’offre directe de staking aux institutions sans dépendre de fournisseurs externes. Hunter Horsley, le PDG de Bitwise, a déclaré à Bloomberg que le staking est devenu un domaine d’intérêt majeur pour les clients détenant des actifs crypto au comptant.

Le staking continue d’attirer les gestionnaires d’actifs en quête de rendements tout en conservant leurs positions. Pour les grands investisseurs, ce service est passé d’un complément à une fonctionnalité standard du portefeuille. Gérer les opérations de staking en interne permet également aux entreprises d’avoir une meilleure supervision des risques, de l’infrastructure et de l’exécution.

Chorus One opère des services de staking sur plusieurs réseaux et gère environ 2,2 milliards de dollars d’actifs liés à ces services. Le directeur général Brian Fabian Crain a déclaré que les conditions de marché récentes ont rendu la consolidation difficile à éviter.

Il a ajouté que le staking fonctionne mieux lorsqu’il fait partie d’une plateforme d’investissement plus large que lorsqu’il opère seul. D’autre part, Bitwise gère plus de 15 milliards de dollars d’actifs clients dans le monde entier.

Suite à cette acquisition, Bitwise n’aura plus besoin de sociétés extérieures pour soutenir ses activités de staking. La propriété interne permet à l’entreprise de superviser directement les validateurs et d’aligner plus étroitement les services de staking avec ses produits existants. Pour les grands investisseurs, cette structure peut offrir une meilleure clarté concernant les risques, la fiabilité du système et la gestion quotidienne.

Au cours de l’année écoulée, Bitwise s’est étendu au-delà des fonds crypto à actif unique. Plus tôt cette semaine, la société a lancé des solutions de portefeuille modèle conçues pour les conseillers financiers.

Les entreprises crypto élargissent les portefeuilles modèles et les stratégies on-chain

La demande pour les portefeuilles modèles a fortement augmenté dans toute l’industrie de l’investissement. Les actifs liés aux portefeuilles modèles tiers sont passés de 400 milliards de dollars en 2023 à plus de 645 milliards de dollars d’ici 2025. Bitwise vise à tirer parti de cette croissance en proposant une exposition crypto dans un format familier pour les conseillers.

Les plans d’expansion vont désormais au-delà des États-Unis, Bitwise ayant récemment conclu un partenariat avec ING Allemagne pour offrir des produits négociés en bourse crypto via des courtiers locaux. La gamme comprend des ETP Bitcoin et Ether détenus en stockage à froid, destinés aux investisseurs recherchant un accès réglementé.

Parallèlement, le gestionnaire d’actifs a commencé à travailler plus directement sur les blockchains publiques. Une nouvelle stratégie de coffre-fort on-chain a été récemment introduite via des plateformes de prêt décentralisées. Cette approche vise des rendements allant jusqu’à 6 % sur USDC en allouant du capital à des pools de prêt entièrement collatéralisés.

Dans ce contexte, l’activité de transactions dans le secteur crypto s’est accélérée. Les analystes évoquent une amélioration des attentes politiques suite au retour de Donald Trump à la Maison-Blanche comme un facteur derrière cette hausse.