8 ações de exportação de alimentos a serem observadas em 2025: por que agora é o momento certo

Em momentos de aumento da incerteza na economia global, cada vez mais investidores recorrem às ações do setor alimentar em busca de proteção. Isso não só porque as pessoas precisam comer independentemente do estado da economia, mas também porque as empresas de alimentos estão a passar por um crescimento estrutural — especialmente aquelas com competitividade internacional, as ações de exportação de alimentos.

Por que as ações do setor alimentar merecem atenção

Primeiro, é importante entender que a indústria de alimentos não é simplesmente um investimento “defensivo” tradicional. As mudanças no comportamento do consumidor contemporâneo — desde a maior preocupação com a saúde até as preferências por consumo sustentável — estão a impulsionar a inovação nos modelos de negócio do setor.

De forma específica, as vantagens competitivas das empresas de alimentos incluem:

• Demanda contínua: a procura por alimentos é inelástica, proporcionando uma base de fluxo de caixa estável
• Barreira de marca: marcas alimentares conhecidas possuem forte capacidade de precificação e fidelidade do cliente
• Mecanismo de expansão global: empresas de alimentos podem diversificar riscos através de mercados internacionais
• Inovação impulsionada: novas categorias como proteínas vegetais e produtos com menos açúcar oferecem novos motores de crescimento

8 ações de alimentos a acompanhar: combinação da Tailândia e global

Carteira de ações de exportação de alimentos da Tailândia

1. Grupo Charoen Pokphand (CPF)

• Preço atual: 22,0 THB
• P/E: 11,9 vezes
• Preço-alvo: 30,00 THB
• Dividend yield: 2,06%

Como maior conglomerado de alimentos agrícolas do Sudeste Asiático, a CPF atua desde a produção de ração até a criação de animais e processamento de alimentos. Sua rede operacional em 17 países e cobertura de exportação em 40 países fazem dela uma verdadeira líder de exportação de alimentos. Com a demanda global por proteínas em alta até 2025, o plano de expansão da CPF deve gerar retornos consideráveis para os acionistas.

2. Grupo Unido da Tailândia (TU)

• Preço atual: 12,40 THB
• P/E: -4,01 vezes (situação especial)
• Preço-alvo: 16,90 THB
• Dividend yield: 4,51%

Principal fornecedor global de frutos do mar, a TU detém participação significativa nos mercados dos EUA e Europa. Seu alto dividend yield reflete uma capacidade de lucro estável, sendo uma escolha preferencial para investidores que buscam fluxo de caixa.

3. Asian Marine Company (ASIAN)

• Preço atual: 7,85 THB
• P/E: 7,8 vezes
• Preço-alvo: 30,00 THB
• Dividend yield: 9,29%

Este é um ativo com avaliação de capital claramente baixa, com um surpreendente dividend yield de 9,29%, indicando que o mercado pode estar subavaliando a empresa. Como maior exportador de processamento de frutos do mar na Tailândia, sua rede de vendas internacional está em contínuo crescimento.

4. Grupo Mino (MINT)

• Preço atual: 22,0 THB
• P/E: 42,7 vezes
• Preço-alvo: 30,00 THB
• Dividend yield: 2,06%

A Mino diversificou sua marca — de Pizza Hut e Burger King a sorvetes — alcançando uma cobertura completa no setor de alimentação e varejo. Seu alto P/E reflete otimismo do mercado quanto ao crescimento futuro.

Carteira de gigantes alimentares globais

5. Nestlé (NESN)

• Preço atual: 74,04 CHF
• P/E: 17,28 vezes
• Preço-alvo: 87,64 CHF
• Dividend yield: 3,99%

Como maior fabricante de alimentos do mundo, a Nestlé possui um portfólio que vai de alimentos para bebês a bebidas saudáveis. Sua presença em mercados emergentes e foco em alimentos saudáveis estabelecem uma base sólida para crescimento nos próximos dez anos.

6. The Coca-Cola Company (KO)

• Preço atual: 25,37 USD
• P/E: 4,05 vezes
• Dividend yield: 3,14%

Sob um P/E extremamente baixo, esconde-se uma fonte de fluxo de caixa estável. Com mais de 200 marcas e presença em 200 países, a Coca-Cola demonstra uma resiliência comercial incomparável.

7. PepsiCo (PEP)

• Preço atual: 142,64 USD
• P/E: 20,91 vezes
• Preço-alvo: 177,89 USD
• Dividend yield: 3,70%

A força da Pepsi está na combinação perfeita de alimentos e bebidas — batatas fritas, energéticos e snacks atendem às necessidades variadas do consumidor. Seus investimentos em alimentos à base de plantas preparam o terreno para crescimento até 2025.

8. Unilever (UL)

• Preço atual: 55,13 USD
• P/E: 21,56 vezes
• Dividend yield: 3,29%

A Unilever mantém uma distribuição equilibrada entre alimentos, cuidados pessoais e limpeza doméstica, oferecendo uma proteção natural contra riscos. Seu compromisso de longo prazo com alimentos sustentáveis está se traduzindo em vantagem competitiva.

Vantagens principais ao investir nessas ações

Equilíbrio entre estabilidade e crescimento
Diferentemente das ações de tecnologia, que podem ser altamente voláteis, as ações de alimentos oferecem uma trajetória de preço relativamente estável, ao mesmo tempo em que crescem com a melhora do consumo.

Alto rendimento de dividendos
A maioria das empresas do setor alimentício distribui dividendos elevados. Mesmo com preços estagnados, a distribuição de caixa estável proporciona uma rentabilidade anual de 3-4%.

Proteção contra a inflação
Quando os custos de alimentos sobem, grandes marcas geralmente conseguem repassar os aumentos aos consumidores, mantendo suas margens de lucro. Assim, as ações de alimentos são uma ferramenta eficaz contra a inflação.

História de crescimento global
Seja pelo aumento do consumo em mercados emergentes ou pela demanda por alimentos saudáveis em países desenvolvidos, as empresas de alimentos estão na interseção dessas duas grandes tendências de crescimento.

Riscos a serem considerados

Sensibilidade macroeconômica
Embora a demanda por alimentos seja relativamente estável, em recessões os consumidores tendem a recorrer a substitutos mais baratos, o que pode reduzir as margens médias do setor.

Concorrência acirrada
Qualquer produto de sucesso no setor alimentício atrai rapidamente novos concorrentes, encurtando o ciclo de vida dos produtos.

Variações nos preços das matérias-primas
Custos de commodities agrícolas e energia impactam diretamente a margem bruta das empresas de alimentos, especialmente aquelas com menor capacidade de precificação.

Mudanças rápidas nas preferências do consumidor
Na era das redes sociais, tendências alimentares podem mudar de um dia para o outro. Empresas que não acompanham a inovação podem perder participação de mercado.

Como escolher as ações de alimentos adequadas

Para investidores com diferentes objetivos, os critérios de seleção variam:

Investidores que buscam fluxo de caixa
Priorizar ações como TU e ASIAN, com alto dividend yield. Apesar de potencial de crescimento limitado, dividendos estáveis proporcionam retornos compostos atrativos a longo prazo.

Investidores focados em crescimento
Observar CPF, NESN e PEP. Essas empresas, com expansão internacional e desenvolvimento de novas linhas de produtos, indicam potencial de aceleração de receitas.

Estratégia de alocação de portfólio
Considerar uma combinação de ações de exportação de alimentos da Tailândia e líderes globais. Assim, participa-se do crescimento das exportações agrícolas tailandesas e se diversifica o risco de mercado único.

Lógica de investimento em ações de alimentos para 2025

Para 2025, alguns fatores-chave estão a remodelar o setor:

• Crescimento estrutural na demanda global por proteínas — seja carne tradicional ou proteínas vegetais, a oferta enfrenta limitações de capacidade, sustentando preços e elevando lucros do setor.
• Aumento na procura por “alimentos transparentes” — empresas capazes de esclarecer toda a cadeia de suprimentos e origem dos ingredientes terão vantagem de precificação. Muitas ações de exportação de alimentos da Tailândia possuem essa vantagem natural.
• Expansão da classe média em mercados emergentes — na Ásia e Índia, o crescimento de consumidores de classe média de dois dígitos impulsiona a demanda por alimentos premium.
• Reforço na regulamentação de segurança alimentar e nutrição — aumenta as barreiras de entrada, protegendo as empresas líderes.

Recomendações práticas

Investidores com diferentes perfis de risco podem seguir estas estratégias de alocação:

Investidores conservadores (50% em caixa + 50% em ações de alimentos)
Escolha ações como CPF e KO, que combinam estabilidade e crescimento, complementadas por ETFs de dividendos elevados.

Investidores equilibrados (80% em caixa + 20% em ações de alimentos)
Monte uma carteira balanceada com ações de exportação tailandesa e líderes globais, reequilibrando periodicamente.

Investidores agressivos (usando CFD)
Utilize contratos por diferença (CFD) para alavancagem. Essa abordagem oferece maior flexibilidade de negociação e oportunidades de lucro em ambos os sentidos, mas aumenta o risco, exigindo cautela.

Resumo

A indústria de alimentos está passando por uma transformação profunda impulsionada por consumo em ascensão, globalização e inovação tecnológica. Seja com os líderes de exportação tailandeses ou os gigantes globais, todos estão na vanguarda dessa mudança.

Para 2025, investir em ações de alimentos exige mais do que simplesmente comprar e manter; é preciso selecionar empresas que tenham vantagem competitiva, capacidade de lidar com pressões de custos e disposição para abraçar as tendências de consumo.

O entendimento de que ações de exportação de alimentos não são apenas ferramentas defensivas, mas também uma oportunidade de participar do crescimento global, é fundamental. Uma alocação inteligente e uma avaliação periódica são essenciais para obter retornos sustentáveis em mercados incertos.