Стратегії доходу від стейблкоїнів: різноманітні вибори та аналіз ризиків

У нинішньому ринковому середовищі з високим індексом долара США та падінням ризикових активів, володіння доларовими активами та отримання прибутку стало вибором багатьох інвесторів. Провідні проекти в сфері DeFi також активно використовують вільні доларові активи для отримання прибутку. У цій статті ми розглянемо кілька стратегій отримання доходу від стейблкоїнів для розгляду читачами.

Convex：USDD+3Crv стратегія

USDD є стейблкоїном, який управляється певною установою. Станом на 27 жовтня обсяг випуску USDD становить 725 мільйонів, вартість застави – 2,23 мільярда доларів США, а співвідношення застави перевищує 300%. При цьому кількість застави USDC досягає 990 мільйонів, що значно перевищує обсяг випуску USDD, що свідчить про низький ризиковий коефіцієнт.

Одна з торгових платформ нещодавно зняла HUSD та запустила кілька торгових пар з USDD, при цьому скасувавши комісії за відповідні торгові пари. Ці заходи сприятимуть розвитку USDD.

Платформа Convex показує, що річна дохідність пулу USDD+3Crv становить (APR) 19.66%, тоді як APR для USDD+FRAXBP досягає 21.18%. Перший включає чотири стейблкоїни: USDD, DAI, USDT, USDC, тоді як другий містить три: USDD, FRAX, USDC.

Кроки: спочатку на сторінці пулу USDD+3Crv в Convex через вхід Curve внесіть підтримуваний стейблкоїн, а потім стейкуйте отримані LP монети в Convex.

Варто зазначити, що в екосистемі певного блокчейну використання USDD є більш широким. Наприклад, на певній платформі річна доходність торгової пари USDD-USDT може досягати 41,9% (необхідно заблокувати та стейкувати токени платформи), на іншій платформі річна доходність депозитів USDD становить 9,52%.

! Оновлення стратегії прибутковості стейблкоїнів: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat

Canto：USDT+NOTE стратегія

Canto є DeFi публічною блокчейн-мережею, що сумісна з EVM в екосистемі Cosmos, має функції DEX, кредитування та стейблкоїн NOTE. Наразі загальна заблокована вартість Canto становить приблизно 100 мільйонів доларів.

Платформа кредитування Canto показує, що APR для NOTE/USDT LP становить 32,14%, а для NOTE/USDC LP - 29,47%. NOTE - це стейблкоїн, який створюється в Canto через надмірне заставлення, при цьому ліквідація не відбудеться, якщо заставою є USDC та USDT.

Операційні рекомендації: враховуючи, що поточна ціна NOTE становить 1,04 долара США, не рекомендується купувати його безпосередньо. Можна розглянути можливість використання частини USDT як застави для випуску необхідних NOTE, а потім використати NOTE та залишок USDT для надання ліквідності, нарешті, закласти LP токени на платформі кредитування.

Слід звернути увагу на те, що крос-чейн операції Canto є відносно складними: для входу потрібно перейти з Ethereum на Canto, а потім конвертувати в ERC20 монету Canto; для виходу спочатку потрібно конвертувати в рідну монету Canto, перейти через крос-чейн міст Gravity Bridge в Cosmos, а потім через екосистемний гаманець Cosmos повернути активи з Gravity Bridge на Ethereum.

! Оновлення стратегії прибутковості стейблкоїнів: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat

Велодром: стратегія sUSD+LUSD

Velodrome є децентралізованою біржею на Optimism(DEX), код якої походить від проекту, розробленого відомим розробником на Fantom. Наразі TVL Velodrome становить 82 мільйони доларів, а його масштаб на Optimism перевищує деякі відомі DEX.

sUSD та LUSD є стейблкоїнами з різних проектів, які вважаються відносно безпечними. Наразі APR ліквідності для торгової пари sUSD/LUSD у Velodrome становить 16.12%.

! Оновлення стратегії прибутковості стейблкоїнів: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat

Helio: стратегія HAY+BUSD

Helio Protocol є протоколом ліквідного стейкінгу та кредитування на BNB-ланцюгу. Користувачі можуть надмірно заставляти для отримання позик децентралізований стейблкоїн HAY у Helio, тоді як заставлений BNB буде використовуватися для ліквідного стейкінгу.

Відомий DEX спеціально додав вхід для обміну HAY та BUSD на своїй сторінці Swap, що свідчить про певний рівень визнання HAY на ринку. Наразі TVL Helio становить 92 мільйони доларів, з яких приблизно 20 мільйонів доларів - це застиглі HAY/BUSD Stable LP.

Кроки: на певному DEX надайте ліквідність для торгової пари HAY/BUSD стейблкоїн, а потім заставте LP токени в Helio. Сторінка Farming Helio показує APR для HAY/BUSD Stable LP на рівні 19.77%.

! Оновлення стратегії прибутковості стейблкоїнів: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat

Екосистема Wombat Exchange: кілька стратегій стейблкоїнів

Wombat Exchange є DEX для обміну стейблкоїнів на BNB-ланцюзі, з низьким сліпом, спільною ліквідністю та можливістю стейкингу за допомогою однієї монети. Його інвесторський склад є потужним, включаючи кілька відомих установ.

Наразі головний пул Wombat показує, що медіанні APR для USDC, USDT, DAI, BUSD складають відповідно 11.44%, 11.14%, 10.85%, 7.57%. Ці доходності включають в себе блокування WOM та прискорення володіння veWOM.

Навколо Wombat також з'явилися подібні інші екосистемні застосунки, такі як Wombex Finance та Magpie, звичайні користувачі можуть отримати вищу прибутковість через ці застосунки. Wombex наразі має TVL 8949 мільйонів доларів, APR депозитів для USDC, USDT, DAI, BUSD становить відповідно 13.93%, 12.71%, 15.29%, 17.16%. Magpie має TVL 2590 мільйонів доларів, відповідні APR становлять 11.62%, 11.82%, 14.52%, 9.65%.

! Оновлення стратегії прибутковості стабільних монет: USDD, Canto, Velodrome, Helio, Wombat

Попередження про ризики

Крипторинок має загальний ризик вищий, ніж традиційний фінансовий ринок, випадки безпеки трапляються часто. Інвесторам слід звернути увагу на розподіл ризиків, перед інвестуванням повністю зрозуміти конкретні ризики, провести власні дослідження. Ця стаття буде постійно оновлюватися з відповідною інформацією про стратегії.