Тепер ринок криптовалют пройшов етап everyone-wins – де кожен учасник отримує прибуток – і переходить до фази більш зосередженого зростання в Altcoin. Біткойн зріс до небес за останні кілька років, піднявши ціну з кількох тисяч до понад 118 тисяч USD. Попередні цикли зростання (2017–2018 і 2020–2021) показують, що Біткойн спочатку зростає, а потім настає хвиля інвестицій в Altcoin. Це означає, що "Пиріг, Яким Всі Діляться" скорочується; наступний етап буде призначений лише для інвесторів зі стратегією та дисципліною.
Біткойн вже зріс майже в 12 разів за останні 5 років (зростання ~1.118% за графіком вище). Наразі Біткойн перевищив 118.000 USD, тоді як багато великих альткоїнів також зросли в кілька разів. Однак історія показує, що після досягнення піку Біткойн, капітал поступово переходитиме до монет Ethereum, Solana, ADA, XRP… Таким чином, етап "всі виграють" поступово завершується, сигналізуючи про перехід до Альткоїн Сезону – часу, коли лише обережні інвестори отримують прибуток.
Сезон альткоїнів та ознаки ринку
Індекс сезону альткоїнів є популярним індикатором для визначення, чи відбувається етап "альткоїн грошей". Цей індекс вимірює, який відсоток з 100 найбільших альткоїнів перевищив зростання Біткойна за останні 90 днів. Коли понад 75% альткоїнів перевершують Біткойн, це вважається справжнім сезоном альткоїнів.
У минулому, наприклад, під час сезону альткоїнів у травні 2021 року, капіталізація 100 провідних альткоїнів склала близько 130% капіталізації Біткойна, а великі альткоїни зросли в середньому на 174% порівняно лише з 2% Біткойна в цей період. Це є підтвердженням сили періоду сезону альткоїнів: ціни зростають дуже сильно і перевищують Біткойн.
В реальності до середини 2025 року зафіксовано багато ознак початку сезону альткойнів. Нещодавній звіт вказує, що Біткойн торгується приблизно за 118.000 USD, Ethereum - близько 3.700 USD, а індекс сезону альткойнів зріс з ~12 до ~50 всього за місяць. Це свідчить про те, що капітал поступово переходить з Біткойна в альткойни.
Водночас, домінування Біткойна знизилося з ~64% до ~60,5%, що сигналізує про перетікання капіталу в альтернативні монети. Хоча ще не досягнуто рівня "вибуху" (Altcoin Season Index >75), але такі монети, як ETH, SOL, ADA, XRP, вже зросли на 15–30% всього за кілька останніх тижнів. Такі індикатори вказують на те, що ми знаходимося на стадії "розгону" для буму альтернативних монет.
У період Альткойн Сезону ринок буде вирує новими та існуючими альткойнами, а капітал має тенденцію переміщуватися з Біткойна на «готові до вибуху» активи. Одночасно з'являється психологія FOMO (fear-of-missing-out): багато інвесторів біжать за бумом без конкретної стратегії. Коли люди вірять, що ціна альткойнів лише зросте (cảnh euphoria), бум досягає піку: перші власники починають розподіляти свої активи, щоб зафіксувати прибуток.
Саме тому ви побачите немало людей, які «злітають» на 10x, 20x, а потім втрачають все, оскільки входять пізно і не мають чіткого плану виходу. Згідно з аналізом Indodax, цикл сезону альткоїнів проходить через етапи Страх – Жадібність – FOMO – Ейфорія – Розподіл (Страх – Жадібність – FOMO – Ейфорія – Розподіл). Розуміння цієї моделі є ключем до того, щоб знати, коли варто входити, а коли виходити, перш ніж натовп візьме в руку.
Стратегія Безпечних Інвестицій Під Час Буму
У період хвилі альткоїнів "психологія" та дисципліна важливіші за випадковість. Нижче наведено кілька основних стратегічних рекомендацій, які радять експерти:
Використовуйте лише вільні гроші: Абсолютно не вкладайте гроші на повсякденні витрати або на термінові потреби в крипторинок. Інвестуйте лише ту суму, яку готові втратити. Крипто - це актив з високим ризиком, тому завжди розглядайте це як венчурний капітал. Диверсифікація портфеля: Не ставте "все на одну картку" в одну монету чи ринок. Розподіліть капітал між багатьма активами: Біткойн, Ефіріум, монети в сфері AI, DeFi... щоб зменшити специфічний ризик. TokenMetrics рекомендує: "Диверсифікація: розподіліть капітал між різними монетами та зонами (Біткойн, Ефіріум, AI токени, DeFi тощо)". Регулярне фіксування прибутку: Встановіть цілі прибутку під час покупки. Наприклад, коли монета зростає на 50–100% від ціни покупки, фіксуйте частину прибутку, щоб зберегти капітал і прибуток. Багато досвідчених трейдерів зазвичай забирають 100% капіталу, коли ціна подвоюється, а потім дозволяють решті працювати разом з ринком. Ця стратегія допомагає вам не бути "ізольованим", коли ціна різко змінюється. Використовуйте stop-loss і правила позиції: Завжди встановлюйте ліміт на збитки (stop-loss) на розумних рівнях ціни, щоб обмежити збитки, якщо ринок змінюється. TokenMetrics підкреслює використання stop-loss для "запобігання перетворенню невеликих втрат на катастрофу". При цьому не ставте весь капітал на одну монету – "Не все в одне", а залиште лише невелику частину для кожної угоди. Правило 1–2% (ризикуйте лише 1–2% загального капіталу на кожну угоду) є стандартом безпеки, що зазвичай застосовується. Контроль психології та зменшення важелів: Абсолютно уникайте дозволяти психології керувати вами. Коли ви бачите прояви божевільного купівлі (соціальні мережі переповнені "HODL" і "to the moon", індекс Страху та Жадібності переходить у крайні зони), це часто є сигналом тривоги. Зменште частку активів і поступово фіксуйте прибуток. Не ризикуйте використовувати занадто високий важіль – коливання альткоїнів часто настільки великі, що можуть стерти рахунок, якщо ринок зміниться. Розуміння високих ризиків альткоїнів: усвідомлюйте, що альткоїни можуть зрости на сотні відсотків, але також можуть впасти на 50–90% після піку. Встановіть найгірший сценарій (bear case) для кожної монети: якщо ризики великі, ви повинні бути готові зафіксувати прибуток або рано закрити позицію.
Дотримання цих принципів допоможе вам захистити капітал у період нестабільності. Наприклад, якщо одна з альткойнів раптово зросте в 3 рази всього за кілька днів, замість того, щоб сподіватися на подальше зростання, ви можете продати частину, щоб зафіксувати прибуток і зменшити ризик. Коли натовп у захваті, простий захисний крок - перевести активи в більш "безпечні" монети, такі як BTC, ETH або стейблкоїни ( і посилити stop-loss. Як зазначає один з аналізів: коли ринок переходить у стан надмірної " ейфорії", це саме той час, щоб зменшити частку для збереження прибутку.
Висновок
Етап Altcoin Season вимагає пильності, планування, а не слідування за натовпом. Пам'ятайте, що в моменти божевільних цін, кожна свічка, що підвищується або знижується, є випробуванням для вашої психології, а не лише IQ. Застосувавши стратегію та дисципліну, ви можете отримати прибуток на підйомі, не піддаючись емоційній ейфорії. Навпаки, просте "ігнорування емоцій" може призвести до значних втрат для багатьох інвесторів.
Зверніть увагу: Наведена стаття має лише загальний ознайомлювальний характер і не є конкретною інвестиційною рекомендацією. Криптовалюта завжди несе високі ризики; інвестори повинні самостійно проводити дослідження, готувати стратегію та суворо управляти капіталом перед прийняттям рішення.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Після етапу "Усі виграють": готуємось до буму альткойнів
Тепер ринок криптовалют пройшов етап everyone-wins – де кожен учасник отримує прибуток – і переходить до фази більш зосередженого зростання в Altcoin. Біткойн зріс до небес за останні кілька років, піднявши ціну з кількох тисяч до понад 118 тисяч USD. Попередні цикли зростання (2017–2018 і 2020–2021) показують, що Біткойн спочатку зростає, а потім настає хвиля інвестицій в Altcoin. Це означає, що "Пиріг, Яким Всі Діляться" скорочується; наступний етап буде призначений лише для інвесторів зі стратегією та дисципліною. Біткойн вже зріс майже в 12 разів за останні 5 років (зростання ~1.118% за графіком вище). Наразі Біткойн перевищив 118.000 USD, тоді як багато великих альткоїнів також зросли в кілька разів. Однак історія показує, що після досягнення піку Біткойн, капітал поступово переходитиме до монет Ethereum, Solana, ADA, XRP… Таким чином, етап "всі виграють" поступово завершується, сигналізуючи про перехід до Альткоїн Сезону – часу, коли лише обережні інвестори отримують прибуток. Сезон альткоїнів та ознаки ринку Індекс сезону альткоїнів є популярним індикатором для визначення, чи відбувається етап "альткоїн грошей". Цей індекс вимірює, який відсоток з 100 найбільших альткоїнів перевищив зростання Біткойна за останні 90 днів. Коли понад 75% альткоїнів перевершують Біткойн, це вважається справжнім сезоном альткоїнів. У минулому, наприклад, під час сезону альткоїнів у травні 2021 року, капіталізація 100 провідних альткоїнів склала близько 130% капіталізації Біткойна, а великі альткоїни зросли в середньому на 174% порівняно лише з 2% Біткойна в цей період. Це є підтвердженням сили періоду сезону альткоїнів: ціни зростають дуже сильно і перевищують Біткойн. В реальності до середини 2025 року зафіксовано багато ознак початку сезону альткойнів. Нещодавній звіт вказує, що Біткойн торгується приблизно за 118.000 USD, Ethereum - близько 3.700 USD, а індекс сезону альткойнів зріс з ~12 до ~50 всього за місяць. Це свідчить про те, що капітал поступово переходить з Біткойна в альткойни. Водночас, домінування Біткойна знизилося з ~64% до ~60,5%, що сигналізує про перетікання капіталу в альтернативні монети. Хоча ще не досягнуто рівня "вибуху" (Altcoin Season Index >75), але такі монети, як ETH, SOL, ADA, XRP, вже зросли на 15–30% всього за кілька останніх тижнів. Такі індикатори вказують на те, що ми знаходимося на стадії "розгону" для буму альтернативних монет. У період Альткойн Сезону ринок буде вирує новими та існуючими альткойнами, а капітал має тенденцію переміщуватися з Біткойна на «готові до вибуху» активи. Одночасно з'являється психологія FOMO (fear-of-missing-out): багато інвесторів біжать за бумом без конкретної стратегії. Коли люди вірять, що ціна альткойнів лише зросте (cảnh euphoria), бум досягає піку: перші власники починають розподіляти свої активи, щоб зафіксувати прибуток. Саме тому ви побачите немало людей, які «злітають» на 10x, 20x, а потім втрачають все, оскільки входять пізно і не мають чіткого плану виходу. Згідно з аналізом Indodax, цикл сезону альткоїнів проходить через етапи Страх – Жадібність – FOMO – Ейфорія – Розподіл (Страх – Жадібність – FOMO – Ейфорія – Розподіл). Розуміння цієї моделі є ключем до того, щоб знати, коли варто входити, а коли виходити, перш ніж натовп візьме в руку. Стратегія Безпечних Інвестицій Під Час Буму У період хвилі альткоїнів "психологія" та дисципліна важливіші за випадковість. Нижче наведено кілька основних стратегічних рекомендацій, які радять експерти: Використовуйте лише вільні гроші: Абсолютно не вкладайте гроші на повсякденні витрати або на термінові потреби в крипторинок. Інвестуйте лише ту суму, яку готові втратити. Крипто - це актив з високим ризиком, тому завжди розглядайте це як венчурний капітал. Диверсифікація портфеля: Не ставте "все на одну картку" в одну монету чи ринок. Розподіліть капітал між багатьма активами: Біткойн, Ефіріум, монети в сфері AI, DeFi... щоб зменшити специфічний ризик. TokenMetrics рекомендує: "Диверсифікація: розподіліть капітал між різними монетами та зонами (Біткойн, Ефіріум, AI токени, DeFi тощо)". Регулярне фіксування прибутку: Встановіть цілі прибутку під час покупки. Наприклад, коли монета зростає на 50–100% від ціни покупки, фіксуйте частину прибутку, щоб зберегти капітал і прибуток. Багато досвідчених трейдерів зазвичай забирають 100% капіталу, коли ціна подвоюється, а потім дозволяють решті працювати разом з ринком. Ця стратегія допомагає вам не бути "ізольованим", коли ціна різко змінюється. Використовуйте stop-loss і правила позиції: Завжди встановлюйте ліміт на збитки (stop-loss) на розумних рівнях ціни, щоб обмежити збитки, якщо ринок змінюється. TokenMetrics підкреслює використання stop-loss для "запобігання перетворенню невеликих втрат на катастрофу". При цьому не ставте весь капітал на одну монету – "Не все в одне", а залиште лише невелику частину для кожної угоди. Правило 1–2% (ризикуйте лише 1–2% загального капіталу на кожну угоду) є стандартом безпеки, що зазвичай застосовується. Контроль психології та зменшення важелів: Абсолютно уникайте дозволяти психології керувати вами. Коли ви бачите прояви божевільного купівлі (соціальні мережі переповнені "HODL" і "to the moon", індекс Страху та Жадібності переходить у крайні зони), це часто є сигналом тривоги. Зменште частку активів і поступово фіксуйте прибуток. Не ризикуйте використовувати занадто високий важіль – коливання альткоїнів часто настільки великі, що можуть стерти рахунок, якщо ринок зміниться. Розуміння високих ризиків альткоїнів: усвідомлюйте, що альткоїни можуть зрости на сотні відсотків, але також можуть впасти на 50–90% після піку. Встановіть найгірший сценарій (bear case) для кожної монети: якщо ризики великі, ви повинні бути готові зафіксувати прибуток або рано закрити позицію. Дотримання цих принципів допоможе вам захистити капітал у період нестабільності. Наприклад, якщо одна з альткойнів раптово зросте в 3 рази всього за кілька днів, замість того, щоб сподіватися на подальше зростання, ви можете продати частину, щоб зафіксувати прибуток і зменшити ризик. Коли натовп у захваті, простий захисний крок - перевести активи в більш "безпечні" монети, такі як BTC, ETH або стейблкоїни ( і посилити stop-loss. Як зазначає один з аналізів: коли ринок переходить у стан надмірної " ейфорії", це саме той час, щоб зменшити частку для збереження прибутку. Висновок Етап Altcoin Season вимагає пильності, планування, а не слідування за натовпом. Пам'ятайте, що в моменти божевільних цін, кожна свічка, що підвищується або знижується, є випробуванням для вашої психології, а не лише IQ. Застосувавши стратегію та дисципліну, ви можете отримати прибуток на підйомі, не піддаючись емоційній ейфорії. Навпаки, просте "ігнорування емоцій" може призвести до значних втрат для багатьох інвесторів. Зверніть увагу: Наведена стаття має лише загальний ознайомлювальний характер і не є конкретною інвестиційною рекомендацією. Криптовалюта завжди несе високі ризики; інвестори повинні самостійно проводити дослідження, готувати стратегію та суворо управляти капіталом перед прийняттям рішення.