Опанування ринковими емоціями: інвестиційна стратегія індексу страху та жадоби

Як досвідчений інвестор, мушу сказати, що індекс страху та жадібності є одним з моїх улюблених ринкових індикаторів. Він прямо відображає емоційний стан ринку, і ця штука краще пояснює ситуацію, ніж будь-який технічний аналіз.

Я раніше робив чимало помилок, пов'язаних з емоційними інвестиціями, особливо в ті моменти, коли на ринку паніка, я продавав хороші акції, як тільки нижче, і що в результаті? Вони відразу ж зросли. З іншого боку, під час божевільного ринку я також сліпо йшов за трендом, в результаті чого зазнав серйозних збитків. Ця болісна ситуація змусила мене почати приділяти увагу емоціям на ринку як показнику.

Що таке індекс страху та жадібності?

Цей індекс насправді є термометром емоцій ринку: від 0 до 100, чим нижче число, тим більше паніки на ринку; чим вище число, тим більше жадібності на ринку.

Ці так звані великі інститути використовують попит на сміттєві облігації, волатильність ринку, ширину цін акцій та інші фактори, щоб вирахувати це число. Простими словами, вони дивляться, наскільки всі бояться або наскільки жадібні.

Золоті правила для моменту покупки

Коли індекс опускається до зони крайнього страху (0-25), в цей час більшість людей продає, а медіа переповнене песимістичними висловлюваннями, це, навпаки, найкращий момент для входу на ринок! Подумайте, якщо всі продають, ціна, безумовно, буде сильно знижена, хіба це не найкращий час для вигідної покупки?

Я пам'ятаю, що під час обвалу ринку в 2022 році індекс страху на деякий час впав нижче 10, і тоді крипторинок був просто в жалобі, але ті, хто наважився увійти в гру, коли все було в крові, зараз отримали прибуток у кілька разів.

І навпаки, коли індекс піднімається до крайніх рівнів жадібності (75-100), і всі божеволіють від покупки, вам слід заспокоїтися і розглянути можливість зменшення позицій.

Стратегія в реальних умовах

Мій спосіб дій дуже простий:

1. Встановіть поріг для купівлі, особисто я віддаю перевагу звертати увагу, коли індекс опускається нижче 30.
2. Купувати частинами, а не робити одноразову ставку
3. Кожного разу, коли індекс знижується ще на 5 пунктів, додаємо ще одну позицію.

Проте, якщо чесно, багато разів я взагалі не можу бути таким спокійним. Коли на ринку паніка, я також панікую; коли ринок божеволіє, я також збуджений. Адже ми всі люди, у нас є емоції.

Великі інвестиційні установи часто використовують паніку серед роздрібних інвесторів, щоб купити на дні, а потім продавати для отримання прибутку під час бурхливого ринку. Потрібно знати, що еліта Уолл-стріт найчастіше любить бути жадібною, коли інші бояться, і боятися, коли інші жадібні.

Пам'ятайте, ринкові емоції схожі на маятник, який завжди коливається між страхом та жадобою. Розумні інвестори не слідують емоціям, а діють всупереч їм.

Звичайно, покладатися лише на один індекс для прийняття рішень занадто необачно. Потрібно також враховувати основи ринку, технічні індикатори та свою власну здатність переносити ризик. Але індекс страху і жадоби дійсно може допомогти вам уникнути імпульсивних рішень.