Арк Блокчейн: Революція в технології платежів USDC Стейблкоїн

Вступ

У зрілому ландшафті технології блокчейн публічна блокчейн-платформа Arc від Circle представляє собою значний прогрес у платежах зі стейблкоїнами, позиціонуючи себе як прямий конкурент традиційним платіжним мережам, таким як Visa та Mastercard.

Arc є спеціально розробленою мережею Layer 1, що призначена для екосистеми стейблкоїнів USDC. Вона має USDC як свій рідний токен Gas, використовує високопродуктивний консенсусний алгоритм Malachite та пропонує додаткові можливості конфіденційності. У цій статті розглядається технічна архітектура Arc, токеноміка та її трансформаційний вплив на екосистему платежів стейблкоїнів.

Ключові технологічні інновації

• USDC як рідний токен газу: Arc усуває необхідність для бізнесу тримати нестабільні криптовалюти для сплати комісій за транзакції
• Двигун консенсусу Малахіт: Виконує 3,000 транзакцій на секунду з фіналізацією всього за 350 мілісекунд
• Покращена структура конфіденційності: Додаткові функції конфіденційності, які забезпечують відповідність регуляторним вимогам, захищаючи при цьому дані користувачів
• Стратегічна ринкова позиція: Прямий виклик традиційній платіжній інфраструктурі, спрямований на контроль за потоками цифрових грошей
• Інституційна підтримка: Розроблено компанією Circle, що забезпечує великий потенціал комерційного застосування та ресурси

Стратегічне бачення Circle для Arc

Arc є ключовим елементом у більш широкій стратегічній трансформації Circle. IPO Circle на початку цього року стало важливим етапом у впровадженні стейблкоінів у традиційні фінанси, компанія активно диверсифікує свої джерела доходу, які наразі складають приблизно 95% від доходу від процентних ставок резервів USDC.

Блокчейн Arc вирішує три основні потреби ринку:

• Безшовна бізнес-інтеграція з блокчейн-інфраструктурою з використанням USDC в якості газового токена
• Транзакційна обробка корпоративного рівня з негайним підтвердженням через алгоритм консенсусу Malachite
• Регуляторно відповідні функції конфіденційності, які користувачі можуть активувати за потребою

Інновації в технічній архітектурі

USDC як рідкий газ: вирішення проблеми волатильності для підприємств

Впровадження USDC як стандартного токена Gas в Arc є значним кроком вперед для інституційних користувачів. Цей дизайн усуває непередбачуваність, пов'язану з нестабільними криптовалютами при розрахунку витрат на транзакції, значно спрощуючи фінансові облікові процеси для бізнесу.

Платформа вдосконалила стандартну модель зборів EIP-1559 двома ключовими покращеннями:

• Складний механізм згладжування комісій, який обчислює комісії, використовуючи експоненціально зважене ковзаюче середнє
• Інноваційний стеля базового збору, яка запобігає зростанню витрат на транзакції під час періодів перевантаження мережі

Малахіт: Протокол консенсусу, оптимізований для продуктивності

Блокчейн Arc використовує Malachite, високоефективний BFT консенсусний механізм, розроблений Informal Systems за допомогою Rust. Цей протокол досягає вражаючої продуктивності завдяки спрощенню архітектури, яка складається всього з трьох основних компонентів:

• Охоронець голосів
• Кругова станова машина
• Водій

Тестування продуктивності на 20 географічно розподілених вузлах-валидаторах продемонструвало вражаючі показники: 3 000 транзакцій на секунду з остаточністю транзакцій, досягнутою за 350 мілісекунд. Ця детермінована остаточність позиціонує Arc як фінансову інфраструктуру корпоративного рівня.

Рамкова структура для забезпечення конфіденційності та відповідності

Дорога карта Arc включає впровадження необов'язкових функцій конфіденційності після запуску основної мережі. Початкове впровадження зосередиться на конфіденційних переказах, які маскують суми транзакцій, зберігаючи при цьому прозорість адрес для регуляторного нагляду.

Система вводить ключі перегляду, які надають уповноваженим особам, таким як регулятори та аудитори, доступ тільки для читання до певних даних транзакцій. Ця архітектура підтримує майбутню інтеграцію з передовими криптографічними технологіями, включаючи нульові знання, повну гомоморфну криптографію та безпечні обчислення з кількома учасниками.

Розширена роль USDC в екосистемі Arc

Хоча Arc не вводить нового нативного токена, розуміння розширеного використання USDC в цій екосистемі є важливим для усвідомлення ціннісної пропозиції платформи.

Токен утиліти та економічний дизайн

USDC виконує подвійні функції в Arc—він слугує як засобом для транзакцій, так і операційним паливом мережі. Усі комісії за транзакції сплачуються в USDC, а ці комісії спрямовуються до скарбниці Arc під час етапу розвитку мережі для підтримки подальших вдосконалень платформи.

Ця модель встановлює постійний попит на USDC, оскільки всі учасники мережі повинні підтримувати запаси USDC для проведення транзакцій. Оскільки прийняття мережі зростає, це може потенційно призвести до відповідного зростання попиту на USDC.

Гнучкість багатосторонніх платежів

Arc виходить за межі USDC, щоб підтримувати різні токени стабільної вартості для оплати комісій за транзакції, включаючи:

• Стейблкоїни, прив'язані до альтернативних національних валют
• Депозит токенів
• Центральні банківські цифрові валюти (CBDCs)

Ця функціональність використовує платіжний хостинг Circle через реалізацію Circle Paymaster, покращуючи загальну гнучкість системи, дозволяючи сплачувати комісії за транзакції за допомогою кількох типів токенів.

Підприємницькі та інституційні застосування

Архітектура дизайну Arc дозволяє різноманітним застосункам у різних секторах:

Корпоративна скарбниця та міжнародні платежі

Бізнес може використовувати Arc для ефективних трансакцій між країнами без впливу волатильності цін на криптовалюту. Прогнозована структура зборів дозволяє здійснювати більш точне фінансове планування та облік.

Модернізація фінансової інфраструктури

Традиційні фінансові установи можуть впроваджувати Arc як інфраструктуру платежів нового покоління, надаючи платіжні послуги на основі блокчейну, які відповідають регуляторним вимогам. Можливості конфіденційного переказу дозволяють установам захищати чутливу інформацію клієнтів, зберігаючи при цьому необхідну регуляторну прозорість.

Бізнес-операції з підвищеним рівнем конфіденційності

Додаткові функції конфіденційності Arc роблять його особливо придатним для чутливих бізнес-додатків, включаючи:

• Приватні системи книг замовлень
• Протоколи фінансових транзакцій
• Автоматизовані рішення для управління фондами

Дорожня карта платформи включає підтримку технологій "приватного стану" та "конфіденційних обчислень" для забезпечення розробки передових додатків, що зберігають конфіденційність.

Аналіз конкурентного середовища

Поява Arc сигналізує про нову фазу в конкуренції інфраструктури стейблкоїнів. Хоча Tether раніше підтримував спеціалізовані блокчейн-мережі, такі як Stable і Plasma для USDT, Arc демонструє як схожості, так і відмінності від цих підходів.

Загальні елементи включають дизайн, орієнтований на стейблкоїни, підтримку стейблкоїнів як токенів Gas, архітектурну оптимізацію для високої пропускної здатності та заплановані функції конфіденційності. Проте ексклюзивна підтримка Arc для USDC як токена для сплати зборів, без звільнень від зборів для переказів USDC, відображає особливу бізнес-модель Circle.

Більш суттєво, Arc безпосередньо кидає виклик усталеним платіжним мережам, таким як Visa та Mastercard, намагаючись захопити контроль над цифровими грошовими потоками. Як зазначає головний стратегічний директор Fireblocks Стівен Річардсон, компанії змагаються за "контроль над потоком коштів", щоб забезпечити своє місце в інфраструктурі цифрових платежів наступного покоління.

Майбутнє інфраструктури стейблкоїнів

Публічна блокчейн-мережа Arc є прикладом ширшої еволюції в ландшафті стейблкоїнів — від простих інструментів для транзакцій до всебічних фінансових екосистем з потенціалом перетворити цифрові платежі. Успіх проєкту залежатиме від якості технічної реалізації, рівнів прийняття на ринку, регуляторних змін та конкурентної динаміки.

Оскільки мережа Arc розвивається і здобуває популярність, USDC може зайняти дедалі центральнішу роль у екосистемі стейблкоїнів. Однак, хоча технологія блокчейн в основному обіцяє більшу інтероперабельність і відкритість, виникнення мереж, специфічних для стейблкоїнів, ставить питання про потенційне нове фрагментування екосистеми. Знайти баланс між інноваціями та інтероперабельністю буде вирішальним для довгострокового успіху Arc.