Відступник з Кремнієвої долини, який став впливовим інвестором у криптоіндустрії: інвестиційне життя Пітера Тіля

Найрідкіснішим інвестором, який залишив значний слід у технологічній та криптовалютній індустріях, є Пітер Тіль. Від заснування компаній у Кремнієвій долині, ранніх інвестицій у Facebook до масштабних вкладень у криптовалюти, рішення Тіля завжди передбачали наступну хвилю індустрії. Особливо варто відзначити, що за появою світового лідера за кількістю Ethereum у власності, стоять капітал і вплив Тіля.

Від співзасновника PayPal до багатогранного інвестора

Серед ранніх підприємців Кремнієвої долини, Пітер Тіль — один із тих, хто випробував найбільше галузей. У 1998 році він разом із Максом Левітіним і Луком Носеком заснував Fieldlink. Спершу компанія займалася розробкою програмного забезпечення для безпеки мобільних пристроїв, але згодом переключилася на цифрові гаманці, і у 1999 році випустила першу версію PayPal.

Компанія, перейменована у Confinity, у 2000 році злилася з X.com Ілона Маска. У 2002 році eBay придбав її приблизно за 1,5 мільярда доларів, і Тіль, як співзасновник і перший генеральний директор, здобув перший успіх у Кремнієвій долині.

Після продажу PayPal Тіль пішов іншим шляхом від колег по Кремнієвій долині. У 2004 році він інвестував у Facebook 50 тисяч доларів через конвертовані облігації, отримавши 10,2% акцій. Це рішення зробило його першим зовнішнім інвестором у компанію, що згодом принесло понад 1,1 мільярда доларів прибутку.

Цей успіх суттєво вплинув на його інвестиційну філософію. У 2005 році разом із Луком Носеком він заснував Founders Fund. Спершу компанія підтримувала стартапи у сфері оборони, але з часом розширилася на технології загалом. У тому ж році Тіль заснував компанію Palantir, яка стала важливою інфраструктурою для уряду США і за останні 5 років зросла у ціні у 20 разів.

Після успіху Facebook, Founders Fund зосередилася на глибоких технологіях. Компанії Airbnb, LinkedIn, SpaceX, Stripe, DeepMind — це лише кілька з тих, у що інвестували на ранніх етапах.

Перша велика ставка на криптоіндустрію: зустріч із Віталіком

Значний крок у криптовалютній галузі Тіль зробив у 2013-2014 роках. У 2013 році фонд Founders Fund очолив раунд інвестицій у криптоплатіжну компанію BitPay на 2 мільйони доларів. Тоді криптоплатежі ще перебували у зародковій стадії, і провідні фонди Кремнієвої долини почали ставити на використання криптовалюти для платежів, що привернуло значну увагу галузі.

У вересні 2014 року Тіль оголосив про отримання стипендії від Thiel Foundation у рамках програми «Тіль стипендії». У цій дволітній програмі підтримки підприємництва був і співзасновник Ethereum Віталік Бутерін, якому тоді було 20 років. Відмова від університету і підтримка досліджень і стартапів стали символом тривалих зв’язків Тіля із криптоіндустрією.

Згодом інвестиції Тіля у криптовалюти прискорилися. У 2018 році він разом із Bitmain здійснив стратегічну інвестицію у Block.one, материнську компанію EOS, яка у 2021 році запустила криптобіржу Bullish з оцінкою близько 10 мільярдів доларів. У цій угоді Тіль був одним із перших інвесторів разом із Аланом Говардом і Луїсом Бейконом.

У 2019 році він також долучився до залучення 50 мільйонів доларів для майнінгової компанії Layer1, яка планує створити інфраструктуру для майнінгу у США. Це повністю відповідає його філософії інвестування у «інфраструктуру», яку він завжди цінував.

Виникнення інституційних інвесторів із прибутком у 1,8 мільярда доларів

За даними Reuters, фонд Founders Fund під керівництвом Тіля з 2014 року активно купував біткойни, ставши одним із перших інституційних гравців. Перед крахом криптовалютного ринку у 2022 році вони повністю вийшли з ринку, отримавши прибуток приблизно 1,8 мільярда доларів.

Це рішення базувалося не на удачі, а на глибокому переконанні Тіля у цінності криптовалют. Він неодноразово заявляв, що біткойн — це «цифрове золото», яке служить захистом від інфляції та політики центральних банків.

У жовтні 2021 року на заході Lincoln Network у Майамі Тіль висловився дуже оптимістично щодо інвестицій у біткойн: «Єдине, що потрібно зробити — це купити біткойн». Це свідчить про його впевненість.

Цікаво, що слова Тіля не були просто риторикою. Улітку 2023 року фонд знову почав купувати криптовалюти, інвестувавши за кілька місяців 200 мільйонів доларів у біткойн і Ethereum. Тоді ціни становили менше 30 тисяч доларів за біткойн і 1500–1900 доларів за ETH. Це ще раз підтверджує його передбачливість.

Радикальна зміна криптоінвестиційної стратегії: новий курс

У 2023 році позиція Тіля щодо криптовалют значно змінилася. У травні до Founders Fund приєднався колишній співдиректор Pantera Capital Джої Круг, який заявив, що «розроблятиме криптостратегію на найближчі 10 років». Це свідчить про посилення ролі криптовалют у портфелі фонду.

Яскравим прикладом є масштабна участь Тіля у компанії Bitmain-Immersion Technologies у 2025 році. Зі СЕО Томом Лі компанія перетворила «стратегію корпоративних сейфів» у Ethereum, залучивши 250 мільйонів доларів у приватне розміщення. Тіль, як один із найбільших акціонерів, розкрив частку у 9,1%. Після оголошення ціна акцій зросла майже на 15%.

За даними Strategicethreserve, кількість Ethereum, що належить Bitmain, становить близько 1,2 мільйона, а ринкова оцінка — понад 5 мільярдів доларів. Вони посідають перше місце у рейтингу власників Ethereum серед публічних компаній, значно випереджаючи друге місце — SharpLink Gaming (близько 728,8 тисяч, еквівалент 3,25 мільярда доларів).

Ще більшою новиною є вихід на біржу Bullish у серпні 2025 року. Після первинного розміщення на Нью-Йоркській фондовій біржі, цей проект втілює довгострокову мрію Тіля — створення платформи для інституційних трейдерів, яка нарешті стала реальністю на відкритих ринках.

Технологічні інновації та політичний вплив: дві сторони Тіля

Вплив Тіля виходить за межі інвестицій і управління. У політичній сфері він — важлива фігура. Як «суперкапіталіст технологічної сфери», Тіль глибоко закорінений у владних структурах Вашингтона.

Як прихильник республіканців у Кремнієвій долині, у 2016 році він відкрито підтримав Дональда Трампа. Це було незвичайно, оскільки більшість у Кремнієвій долині виступали проти Трампа, але Тіль дотримувався позиції «ліберала і прихильника капіталізму», звертаючи увагу на його антисистемний характер.

Фінансова участь також помітна. У 2016 році він пожертвував 1,25 мільйона доларів у передвиборчу кампанію Трампа і став членом його команди перехідного періоду. Крім того, він довгий час підтримує кандидатів-республіканців, особливо тих, що представляють інтереси технологічної галузі.

Ще одне — історичне пожертвування у 15 мільйонів доларів на підтримку віцепрезидента Джейсона Ванс. Це найвищий внесок у сенаторські вибори в Огайо. Тіль виступав посередником у зустрічах Ванса і Трампа, сприяючи їхньому союзу і подальшому об’єднанню у «золотий дует».

Ще один учень Тіля — Брек Майстерс, який обіймає посаду COO у фонді Тіля і є співавтором його книги «З нуля до одного». Тіль вклав понад 10 мільйонів доларів у політичні кампанії, підтримуючи його.

Основні американські медіа називають Тіля «впливовим брокером» і «фінансистом республіканської технологічної еліти». Business Insider називає його «королем республіканців», а також першим технологічним інвестором, що підтримав Трампа і зробив перші внески із Кремнієвої долини у 2016 році.

Проте, є й зміни у поглядах. У 2023 році у інтерв’ю Atlantic Monthly Тіль натякнув на зміну ставлення до Трампа: «Підтримка рішень Трампа здається мені «неконсистентним криком про порятунок», — сказав він, додавши, що ситуація розвивається набагато ризикованіше, ніж здається. За повідомленнями, на початку 2023 року Тіль відмовився від 10 мільйонів доларів пожертви Трампа, і у 2024 році він не брав участі у фінансуванні політичних кампаній.

Що показує інвестиційна кар’єра Тіля

Від підприємця Кремнієвої долини до глобального інвестора і політичного гравця — шлях Тіля відображає не просто історію успіху, а складну картину сучасного світу, де технології, фінанси і політика тісно переплетені.

Особливої уваги заслуговує його стратегія інвестицій у криптовалюти, яка зазнала кардинальних змін. Від прибутку у 1,8 мільярда доларів від біткойнів до орієнтації на Ethereum і інфраструктурні проєкти — рішення Тіля свідчать про те, що він і надалі залишається на передовій технологічних змін, посилаючи важливі сигнали ринку щодо майбутнього технологічної гегемонії.