Чи може інвестування $1,000 у Amazon зробити вас багатшим?

Інвестування в акції передбачає різні стратегії, але мета залишається простою. Наприклад, незалежно від того, чи ви прагнете до зростання або отримання дивідендів, ви сподіваєтеся заробити гроші. Звісно, потрібно враховувати свою толерантність до ризику.

Amazon (AMZN 0,41%) за роки приніс інвесторам багато грошей, але його останні показники були невражаючими. За минулий рік, який закінчився 5 лютого, акції втратили 8,2%, тоді як індекс S&P 500 (^GSPC +0,05%) приніс 16,5% доходу.

Чи зможуть акції змінити курс, зробивши цю компанію хорошою довгостроковою інвестицією?

Джерело зображення: Getty Images.

Інвестування для зростання

Amazon має три сегменти: Північна Америка, міжнародний та Amazon Web Services (AWS). Перші два включають широкий спектр діяльності, такої як онлайн-продажі, фізичні магазини, пристрої (наприклад, Echo) та рекламу.

Сегменти Північної Америки та міжнародний приносять більшу частину продажів компанії. Вони склали 82% від продажів Amazon у 2025 році, що склали 716,9 мільярдів доларів. Однак, їх операційний дохід становив 34,7 мільярдів доларів, або 43% від загального.

Ці бізнеси працюють добре, зростаючи у продажах та прибутках з року в рік. Однак, AWS, його хмарний бізнес, залишається найбільшим джерелом прибутку Amazon. Бізнес збільшив операційний дохід на 14,5% до 45,6 мільярдів доларів.

Розгорнути

NASDAQ: AMZN

Amazon

Сьогоднішні зміни

(-0,41%) $-0,81

Поточна ціна

$198,79

Основні дані

Ринкова капіталізація

$2,1 трлн

Діапазон за день

$197,28 - $201,16

Діапазон за 52 тижні

$161,38 - $258,60

Обсяг торгів

66М

Середній обсяг

47М

Валовий марж

50,29%

З огляду на те, що організації прагнуть отримати дані та потрібні великі ресурси для побудови та обслуговування дата-центрів, AWS має конкурентну перевагу. Насправді, частка ринку цієї компанії становить 30% станом на середину 2025 року, порівняно з 20% у Microsoft Azure та 13% у Alphabet Google Cloud.

З появою генеративного штучного інтелекту (AI) зростання бізнесу може прискоритися.

Продажі та оцінка

Незважаючи на сильне зростання продажів і прибутків, інвестори знизили ціну акцій після звіту компанії за четвертий квартал 5 лютого. Це сталося через те, що керівництво оголосило про плани збільшити капітальні витрати до 200 мільярдів доларів цього року.

Це значно більше за 131,8 мільярдів доларів у 2025 році. І Amazon витратить більше за свою операційну готівку, якщо не буде суттєвого зростання порівняно з 139,5 мільярдами доларів, отриманими минулого року.

Однак це не має турбувати довгострокових інвесторів. Керівництво вважає, що це принесе значний повернення капіталу, що вигідно для акціонерів. Адже у Amazon є унікальні можливості, зокрема побудова дата-центрів для задоволення попиту на AI.

Зі співвідношенням ціни до прибутку (P/E) 28, що знизилося з 40 минулого року, оцінка стала більш привабливою. За 10 років середнє співвідношення P/E для Amazon становить 82. Також воно має кращу оцінку, ніж S&P 500, у якого P/E становить 30.

Звісно, питання в тому, чи буде вам вигідніше інвестувати в Amazon або в індексний фонд, наприклад, такий, що відтворює S&P 500? Хоча короткострокові рухи цін акцій важко передбачити, я вважаю, що інвестори мають можливість отримати більше, купуючи акції Amazon на основі їхньої оцінки та перспектив зростання.