Sự trỗi dậy của DeFi Bitcoin: Tình trạng và triển vọng phát triển của BTCFi

Bitcoin đang dần trở thành một sức mạnh mạnh mẽ trong lĩnh vực Tài chính phi tập trung, bắt đầu thách thức vị thế thống trị của Ethereum. Thông qua việc phân tích dữ liệu trên chuỗi, chúng tôi phát hiện sự kết hợp giữa BTCFi( Bitcoin và Tài chính phi tập trung) không chỉ là một sự chuyển đổi công nghệ, mà còn có thể định nghĩa lại toàn bộ cấu trúc của Tài chính phi tập trung.

Sự trỗi dậy của BTCFi

Bitcoin ban đầu được thiết kế như một hệ thống tiền điện tử ngang hàng, nhưng có những hạn chế trong các ứng dụng tài chính phức tạp. Tuy nhiên, trong những năm gần đây đã xuất hiện nhiều đổi mới nhằm mở rộng chức năng của Bitcoin:

• Coin màu (2012-2013): Nỗ lực sớm để biểu thị tài sản thế giới thực trên Bitcoin
• Counterparty(2014): Giới thiệu việc tạo và giao dịch tài sản tùy chỉnh
• Mạng lưới Lightning (2015 đến nay ): Giải pháp mở rộng lớp hai
• Hợp đồng nhật ký rời (2017 đến nay ): Thực hiện hợp đồng tài chính phức tạp
• Mạng Liquid (2018 đến nay ): hỗ trợ phát hành tài sản tiền điện tử trên sidechain
• Nâng cấp Taproot (2021): Cải thiện khả năng hợp đồng thông minh

Đổi mới quan trọng: Thực hiện hợp đồng thông minh Bitcoin

Nhiều giao thức đang giới thiệu chức năng hợp đồng thông minh cho Bitcoin:

• Rootstock: chuỗi bên Bitcoin chạy lâu nhất, hỗ trợ tương thích EVM
• Core: chuỗi khối tương thích EVM gắn liền với Bitcoin
• Merlin Chain: Mạng lớp hai Bitcoin tích hợp ZK-Rollup
• BEVM:Mạng lưới Bitcoin lớp hai hoàn toàn phi tập trung và tương thích với EVM đầu tiên

Các giao thức này không chỉ sao chép các chiến lược DeFi của Ethereum, mà còn mở ra những hướng đi mới. Tính đến tháng 9 năm 2024, tổng giá trị bị khóa của các giải pháp lớp hai và sidechain của Bitcoin đạt 10,7 triệu đô la, tăng 18,4 lần kể từ tháng 1 năm 2023.

Bitcoin Tài chính phi tập trung hiện trạng

Các dự án BTCFi chính bao gồm:

• Pell Network: giao thức tái thế chấp đa chuỗi
• Avalon Finance: Nền tảng Tài chính phi tập trung đa chuỗi
• Colend Protocol: nền tảng cho vay phi tập trung
• MoneyOnChain: giao thức DeFi toàn diện
• Sovryn: Nền tảng Tài chính phi tập trung phong phú tính năng
• Solv Protocol:Dự án tài chính NFT tiên phong

Những dự án này phản ánh sự đa dạng của hệ sinh thái DeFi Bitcoin, bao gồm nhiều khía cạnh như cho vay, giao dịch, tổng hợp lợi nhuận. Core, Rootstock và Bitlayer là những nhà cung cấp cơ sở hạ tầng chính.

So sánh với DeFi trên Ethereum

Đến tháng 9 năm 2024, số BTC( bị khóa trong Tài chính phi tập trung Ethereum là 15.34 triệu ), vượt xa Tài chính phi tập trung Bitcoin bản địa ( là 0.897 triệu ). Điều này phản ánh lợi thế của cơ sở hạ tầng DeFi trưởng thành trên Ethereum. Tuy nhiên, DeFi bản địa Bitcoin có thể có lợi thế hơn về mặt an toàn.

Triển vọng tương lai

Bitcoin Tài chính phi tập trung đối mặt với các thách thức kỹ thuật như khả năng mở rộng và tính tương tác, cũng như áp lực quản lý tiềm ẩn. Tuy nhiên, sự tiến bộ công nghệ và các lĩnh vực tăng trưởng mới nổi cũng mang lại những cơ hội đáng kể:

• Cải tiến giải pháp Layer 2
• Ứng dụng công nghệ bảo vệ quyền riêng tư
• Tăng trưởng nhu cầu sản phẩm tạo ra lợi nhuận
• Dịch vụ DeFi hướng tới tổ chức

Khi hệ sinh thái tiếp tục trưởng thành, Bitcoin DeFi có thể trở thành một phần quan trọng trong toàn bộ lĩnh vực DeFi, cung cấp cơ hội lợi nhuận cao cho những người áp dụng sớm và những nhà đổi mới.