Cuộc cách mạng mã hóa kỹ thuật số tài chính: Thời đại chứng khoán Mỹ trên chuỗi bắt đầu
Trong thời đại giao thoa giữa tiền mã hóa và AI, mã hóa kỹ thuật số tài chính đang trở thành một xu hướng mới được chú ý. Nhiều công ty nổi tiếng đang cạnh tranh để giành quyền chi phối thị trường thông qua việc mã hóa cổ phiếu, mô hình này có những ưu điểm đáng kể về tính tuân thủ so với những nỗ lực trong quá khứ. Xu hướng này có thể có ảnh hưởng sâu rộng đến dòng chảy vốn toàn cầu, hiệu quả giao dịch và độ biến động của thị trường.
Chiến lược của các bên tham gia chính
Kế hoạch mở rộng mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu của một nền tảng giao dịch
Nền tảng này dự kiến sẽ hỗ trợ hơn 1000 loại cổ phiếu Mỹ dưới dạng mã hóa kỹ thuật số vào cuối năm nay. Các đặc điểm chính bao gồm:
Giao dịch 24/7: Vượt qua giới hạn thời gian của thị trường truyền thống
Quyền sở hữu một phần: Giảm thiểu rào cản đầu tư
Khả năng tiếp cận toàn cầu: Cung cấp sự thuận tiện cho các nhà đầu tư quốc tế
Hiện tại, dịch vụ này chỉ giới hạn ở thị trường EU, nhưng nền tảng này đã công bố sẽ ra mắt blockchain Layer 2 dựa trên Arbitrum. Biện pháp này không chỉ mở rộng hệ sinh thái Ethereum mà còn đánh dấu sự tiến gần hơn của tài chính truyền thống tới công nghệ blockchain.
Tuy nhiên, sự đổi mới này cũng đã gây ra một số tranh cãi. Ví dụ, một số công ty chỉ ra rằng, những cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số này không tương đương với cổ phiếu thực sự. Người dùng thực sự mua là hợp đồng mã hóa kỹ thuật số, chứ không phải cổ phiếu thực tế. Điều này làm nổi bật tầm quan trọng của việc các doanh nghiệp cần giao tiếp rõ ràng với người dùng khi quảng bá các sản phẩm tài chính mã hóa.
Bố cục của một nền tảng giao dịch khác
Khác với trước đây, nền tảng này đã áp dụng một chiến lược khác. Nó đã ra mắt sản phẩm mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trên Solana, cung cấp hơn 60 loại cổ phiếu và ETF mã hóa kỹ thuật số của Mỹ, và đã mở cửa cho người dùng không phải Mỹ.
Chứng khoán mã hóa kỹ thuật số của nền tảng này có các đặc điểm sau:
Phát hành trên blockchain Solana: có thể rút về ví tự quản, tương thích với các giao thức DeFi
Ngưỡng đầu tư thấp: chỉ cần 1 đô la để tham gia
Tính linh hoạt của tài sản: Có thể được sử dụng trong các giao thức DeFi để kiếm lợi nhuận hoặc làm tài sản thế chấp
Đáng chú ý là, mặc dù nền tảng này sở hữu mạng Layer 2 dựa trên OP Stack, nhưng trong lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu lại chọn hệ sinh thái Solana. Hiệu quả dài hạn của lựa chọn chiến lược này vẫn còn chờ xem.
Sự tham gia của các người chơi khác
Ngoài hai nền tảng chính nêu trên, các công ty khác cũng đang tích cực tham gia vào lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số chứng khoán:
Sàn giao dịch nào đó: Ra mắt sản phẩm mã hóa kỹ thuật số xStocks cho cổ phiếu và ETF Mỹ cùng với đối tác, hỗ trợ mạng Ethereum và Solana, có thể thực hiện phân phối cổ tức on-chain trong tương lai.
Sàn giao dịch khác: Ra mắt cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số đầu tiên MicroStrategy, thực hiện giao dịch 24/5, hoàn toàn on-chain, đảm bảo tuân thủ đồng thời mở rộng ranh giới tài sản có thể giao dịch.
Cấu trúc thị trường và triển vọng tương lai
Những người tham gia quan trọng tiềm năng
Là một công ty quan trọng trong lĩnh vực tiền điện tử, một sàn giao dịch nổi tiếng mặc dù chưa chính thức tham gia nhưng việc sắp xếp của họ cũng đáng được chú ý. Được biết, công ty này đang thương thảo với các cơ quan quản lý để tìm kiếm cơ hội tuân thủ cho việc mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu.
Ưu điểm của công ty này bao gồm:
Danh mục đầu tư mạnh mẽ: Đã đầu tư vào nhiều giao thức DeFi hàng đầu
Hạ tầng công nghệ tiên tiến: Giải pháp Layer 2 của họ đang tiến tới mục tiêu hiệu suất cao.
Mặc dù công ty thường không phải là người đi đầu, nhưng họ có xu hướng ra mắt sản phẩm hoàn thiện nhất sau khi đã thử nghiệm đầy đủ thị trường. Chiến lược thận trọng này có thể giúp họ đạt được thành công trong lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu.
Tầm quan trọng của tính tuân thủ
So với một giao thức đã gây bùng nổ thị trường vào năm 2020, mô hình mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu hiện tại áp dụng cách thức tuân thủ và được quản lý hơn, tránh được rủi ro lặp lại. Với sự tham gia của các nhà chơi truyền thống và các công ty hàng đầu trong ngành tiền điện tử, quy mô mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu dự kiến sẽ vượt xa những lần trước.
Cuộc cách mạng vốn trên chuỗi
Các chuyên gia trong ngành dự đoán rằng, đến cuối năm 2025, giá trị thị trường của cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số trên chuỗi có thể vượt qua 20 tỷ USD, thậm chí đạt 50 tỷ USD. Nếu một số nền tảng ra mắt hoàn toàn chuỗi Layer 2 của họ và đưa toàn bộ tài sản cổ phiếu lên chuỗi, chỉ riêng người dùng và quỹ quản lý của họ có thể vượt quá 100 tỷ USD.
Cơ sở hạ tầng tài chính của "cổ phiếu siêu mã hóa" này sẽ mở ra một giai đoạn mới cho sự tích hợp sâu sắc giữa truyền thống và blockchain. Hệ thống tài chính trong tương lai sẽ kết hợp hiệu quả, minh bạch và khả năng tiếp cận toàn cầu. Thị trường Mỹ đang dẫn đầu trong xu hướng này, cổ phiếu mã hóa sẽ trở thành một phần quan trọng của thị trường vốn toàn cầu.
So với phương thức truyền thống, cổ phiếu trên chuỗi có khả năng giao dịch 24/7, chi phí giao dịch thấp hơn và không còn phụ thuộc vào các kênh trung gian. Đặc biệt ở thị trường nước ngoài, việc tiếp cận cổ phiếu Mỹ trước đây phải trả một mức phí cao, trong khi tài sản trên chuỗi gần như có thể "không có rào cản" để có được tiếp xúc với cổ phiếu Mỹ, tạo ra một kênh vốn rộng rãi và công bằng.
Trong ngắn hạn, cổ phiếu trên chuỗi vẫn khó có thể thay thế hoàn toàn thị trường chứng khoán truyền thống, chủ yếu tồn tại như một cơ chế bổ sung. Xét về tính biến động của thị trường, thị trường trên chuỗi có thể ổn định hơn do thanh khoản sâu hơn, nhưng cũng có thể dao động mạnh trong các sự kiện bất ngờ do thiếu cơ chế ngắt mạch truyền thống.
Trong thị trường chứng khoán truyền thống, cuối tuần và cơ chế ngưng giao dịch cung cấp sự đệm cho tâm lý thị trường. Ngược lại, cấu trúc "mở cửa 24/7" của thị trường tiền điện tử có thể trong một số trường hợp kích thích việc bán tháo cảm xúc. Nhưng điều này cũng thu hút những người không hài lòng với cơ chế trì hoãn của thị trường truyền thống. Giao dịch thời gian thực và không bị gián đoạn trên thị trường on-chain dần trở thành sức hấp dẫn của nó.
Mặc dù hiện tại tỷ lệ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trong toàn bộ thị trường tài chính vẫn rất nhỏ, nhưng với việc các nền tảng lớn đang dần mở rộng, trong vòng hai đến ba năm tới, tỷ lệ này có thể sẽ tăng lên đáng kể. Thậm chí có thể khiến các sàn giao dịch chứng khoán truyền thống tự xây dựng nền tảng on-chain, cung cấp các hình thức sản phẩm phù hợp hơn với yêu cầu quản lý.
Tất cả những điều này không chỉ mang đến cơ hội đầu tư mới mà còn đi kèm với rủi ro cao hơn. Giữa việc mã hóa kỹ thuật số và cơ chế truyền thống, thị trường tài chính đang bước vào một giai đoạn tích hợp đa tầng. Cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số không còn là sản phẩm mang tính khái niệm nữa, mà là một phần không thể bỏ qua trong hệ thống tài chính thực tế.
Hiện tại đã có dự án ra mắt, giá trị thị trường đã đạt 2 triệu đô la, mặc dù số lượng người nắm giữ trên chuỗi vẫn còn ít, khối lượng giao dịch hạn chế, vẫn ở giai đoạn đầu. Nhưng đáng lưu ý là, do thị trường truyền thống chưa mở cửa, giá của một số giao dịch trên chuỗi có thể cao hơn giá cổ phiếu thực tế, điều này có thể ám chỉ rằng thị trường trên chuỗi có tiềm năng "định giá trước".
Cơ chế "phát hiện giá ưu tiên trên chuỗi" này có thể sẽ trở thành một phương thức quan trọng cho sự phối hợp giữa thị trường truyền thống và thị trường trên chuỗi trong tương lai. Với sự phát triển không ngừng của cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số, cuộc cách mạng của thị trường vốn trên chuỗi mới chỉ vừa bắt đầu.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
17 thích
Phần thưởng
17
4
Chia sẻ
Bình luận
0/400
OnchainHolmes
· 07-27 04:55
Con bò này đã lên trời rồi.
Xem bản gốcTrả lời0
SeasonedInvestor
· 07-26 06:10
Đừng bẫy nữa nhé, bây giờ bẫy thật nhiều.
Xem bản gốcTrả lời0
CantAffordPancake
· 07-26 00:14
Lại là một trò chơi đùa với mọi người mới để Được chơi cho Suckers.
On-chain cổ phiếu Mỹ đang tới: Khởi đầu và thách thức của kỷ nguyên tài chính mới
Cuộc cách mạng mã hóa kỹ thuật số tài chính: Thời đại chứng khoán Mỹ trên chuỗi bắt đầu
Trong thời đại giao thoa giữa tiền mã hóa và AI, mã hóa kỹ thuật số tài chính đang trở thành một xu hướng mới được chú ý. Nhiều công ty nổi tiếng đang cạnh tranh để giành quyền chi phối thị trường thông qua việc mã hóa cổ phiếu, mô hình này có những ưu điểm đáng kể về tính tuân thủ so với những nỗ lực trong quá khứ. Xu hướng này có thể có ảnh hưởng sâu rộng đến dòng chảy vốn toàn cầu, hiệu quả giao dịch và độ biến động của thị trường.
Chiến lược của các bên tham gia chính
Kế hoạch mở rộng mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu của một nền tảng giao dịch
Nền tảng này dự kiến sẽ hỗ trợ hơn 1000 loại cổ phiếu Mỹ dưới dạng mã hóa kỹ thuật số vào cuối năm nay. Các đặc điểm chính bao gồm:
Hiện tại, dịch vụ này chỉ giới hạn ở thị trường EU, nhưng nền tảng này đã công bố sẽ ra mắt blockchain Layer 2 dựa trên Arbitrum. Biện pháp này không chỉ mở rộng hệ sinh thái Ethereum mà còn đánh dấu sự tiến gần hơn của tài chính truyền thống tới công nghệ blockchain.
Tuy nhiên, sự đổi mới này cũng đã gây ra một số tranh cãi. Ví dụ, một số công ty chỉ ra rằng, những cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số này không tương đương với cổ phiếu thực sự. Người dùng thực sự mua là hợp đồng mã hóa kỹ thuật số, chứ không phải cổ phiếu thực tế. Điều này làm nổi bật tầm quan trọng của việc các doanh nghiệp cần giao tiếp rõ ràng với người dùng khi quảng bá các sản phẩm tài chính mã hóa.
Bố cục của một nền tảng giao dịch khác
Khác với trước đây, nền tảng này đã áp dụng một chiến lược khác. Nó đã ra mắt sản phẩm mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trên Solana, cung cấp hơn 60 loại cổ phiếu và ETF mã hóa kỹ thuật số của Mỹ, và đã mở cửa cho người dùng không phải Mỹ.
Chứng khoán mã hóa kỹ thuật số của nền tảng này có các đặc điểm sau:
Đáng chú ý là, mặc dù nền tảng này sở hữu mạng Layer 2 dựa trên OP Stack, nhưng trong lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu lại chọn hệ sinh thái Solana. Hiệu quả dài hạn của lựa chọn chiến lược này vẫn còn chờ xem.
Sự tham gia của các người chơi khác
Ngoài hai nền tảng chính nêu trên, các công ty khác cũng đang tích cực tham gia vào lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số chứng khoán:
Sàn giao dịch nào đó: Ra mắt sản phẩm mã hóa kỹ thuật số xStocks cho cổ phiếu và ETF Mỹ cùng với đối tác, hỗ trợ mạng Ethereum và Solana, có thể thực hiện phân phối cổ tức on-chain trong tương lai.
Sàn giao dịch khác: Ra mắt cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số đầu tiên MicroStrategy, thực hiện giao dịch 24/5, hoàn toàn on-chain, đảm bảo tuân thủ đồng thời mở rộng ranh giới tài sản có thể giao dịch.
Cấu trúc thị trường và triển vọng tương lai
Những người tham gia quan trọng tiềm năng
Là một công ty quan trọng trong lĩnh vực tiền điện tử, một sàn giao dịch nổi tiếng mặc dù chưa chính thức tham gia nhưng việc sắp xếp của họ cũng đáng được chú ý. Được biết, công ty này đang thương thảo với các cơ quan quản lý để tìm kiếm cơ hội tuân thủ cho việc mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu.
Ưu điểm của công ty này bao gồm:
Mặc dù công ty thường không phải là người đi đầu, nhưng họ có xu hướng ra mắt sản phẩm hoàn thiện nhất sau khi đã thử nghiệm đầy đủ thị trường. Chiến lược thận trọng này có thể giúp họ đạt được thành công trong lĩnh vực mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu.
Tầm quan trọng của tính tuân thủ
So với một giao thức đã gây bùng nổ thị trường vào năm 2020, mô hình mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu hiện tại áp dụng cách thức tuân thủ và được quản lý hơn, tránh được rủi ro lặp lại. Với sự tham gia của các nhà chơi truyền thống và các công ty hàng đầu trong ngành tiền điện tử, quy mô mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu dự kiến sẽ vượt xa những lần trước.
Cuộc cách mạng vốn trên chuỗi
Các chuyên gia trong ngành dự đoán rằng, đến cuối năm 2025, giá trị thị trường của cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số trên chuỗi có thể vượt qua 20 tỷ USD, thậm chí đạt 50 tỷ USD. Nếu một số nền tảng ra mắt hoàn toàn chuỗi Layer 2 của họ và đưa toàn bộ tài sản cổ phiếu lên chuỗi, chỉ riêng người dùng và quỹ quản lý của họ có thể vượt quá 100 tỷ USD.
Cơ sở hạ tầng tài chính của "cổ phiếu siêu mã hóa" này sẽ mở ra một giai đoạn mới cho sự tích hợp sâu sắc giữa truyền thống và blockchain. Hệ thống tài chính trong tương lai sẽ kết hợp hiệu quả, minh bạch và khả năng tiếp cận toàn cầu. Thị trường Mỹ đang dẫn đầu trong xu hướng này, cổ phiếu mã hóa sẽ trở thành một phần quan trọng của thị trường vốn toàn cầu.
So với phương thức truyền thống, cổ phiếu trên chuỗi có khả năng giao dịch 24/7, chi phí giao dịch thấp hơn và không còn phụ thuộc vào các kênh trung gian. Đặc biệt ở thị trường nước ngoài, việc tiếp cận cổ phiếu Mỹ trước đây phải trả một mức phí cao, trong khi tài sản trên chuỗi gần như có thể "không có rào cản" để có được tiếp xúc với cổ phiếu Mỹ, tạo ra một kênh vốn rộng rãi và công bằng.
Trong ngắn hạn, cổ phiếu trên chuỗi vẫn khó có thể thay thế hoàn toàn thị trường chứng khoán truyền thống, chủ yếu tồn tại như một cơ chế bổ sung. Xét về tính biến động của thị trường, thị trường trên chuỗi có thể ổn định hơn do thanh khoản sâu hơn, nhưng cũng có thể dao động mạnh trong các sự kiện bất ngờ do thiếu cơ chế ngắt mạch truyền thống.
Trong thị trường chứng khoán truyền thống, cuối tuần và cơ chế ngưng giao dịch cung cấp sự đệm cho tâm lý thị trường. Ngược lại, cấu trúc "mở cửa 24/7" của thị trường tiền điện tử có thể trong một số trường hợp kích thích việc bán tháo cảm xúc. Nhưng điều này cũng thu hút những người không hài lòng với cơ chế trì hoãn của thị trường truyền thống. Giao dịch thời gian thực và không bị gián đoạn trên thị trường on-chain dần trở thành sức hấp dẫn của nó.
Mặc dù hiện tại tỷ lệ mã hóa kỹ thuật số cổ phiếu trong toàn bộ thị trường tài chính vẫn rất nhỏ, nhưng với việc các nền tảng lớn đang dần mở rộng, trong vòng hai đến ba năm tới, tỷ lệ này có thể sẽ tăng lên đáng kể. Thậm chí có thể khiến các sàn giao dịch chứng khoán truyền thống tự xây dựng nền tảng on-chain, cung cấp các hình thức sản phẩm phù hợp hơn với yêu cầu quản lý.
Tất cả những điều này không chỉ mang đến cơ hội đầu tư mới mà còn đi kèm với rủi ro cao hơn. Giữa việc mã hóa kỹ thuật số và cơ chế truyền thống, thị trường tài chính đang bước vào một giai đoạn tích hợp đa tầng. Cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số không còn là sản phẩm mang tính khái niệm nữa, mà là một phần không thể bỏ qua trong hệ thống tài chính thực tế.
Hiện tại đã có dự án ra mắt, giá trị thị trường đã đạt 2 triệu đô la, mặc dù số lượng người nắm giữ trên chuỗi vẫn còn ít, khối lượng giao dịch hạn chế, vẫn ở giai đoạn đầu. Nhưng đáng lưu ý là, do thị trường truyền thống chưa mở cửa, giá của một số giao dịch trên chuỗi có thể cao hơn giá cổ phiếu thực tế, điều này có thể ám chỉ rằng thị trường trên chuỗi có tiềm năng "định giá trước".
Cơ chế "phát hiện giá ưu tiên trên chuỗi" này có thể sẽ trở thành một phương thức quan trọng cho sự phối hợp giữa thị trường truyền thống và thị trường trên chuỗi trong tương lai. Với sự phát triển không ngừng của cổ phiếu mã hóa kỹ thuật số, cuộc cách mạng của thị trường vốn trên chuỗi mới chỉ vừa bắt đầu.