Tài sản tiền điện tử thị trường triển vọng và phân tích chiến lược đầu tư

Với việc kỳ nghỉ đến gần, tôi có nhiều thời gian hơn để suy nghĩ về xu hướng thị trường. Tôi nghĩ rằng xu hướng thực sự của thị trường tài sản tiền điện tử sẽ rõ ràng hơn sau tháng 9. Xét đến các yếu tố như sức ép kinh tế vĩ mô, thanh khoản mùa hè thiếu hụt và việc điều chỉnh vị thế vào cuối quý, sự thay đổi thực chất của thị trường có thể sẽ xuất hiện sau khi kỳ nghỉ tháng 8 kết thúc và các nhà tham gia trở lại thị trường.

Thời gian gần đây, thị trường cho thấy hầu hết các đồng altcoin tăng giá chủ yếu do áp lực từ các vị thế bán. Các trader bị ảnh hưởng bởi sự phục hồi trước đó đã theo đuổi giá cao hơn, nhưng thiếu sự hỗ trợ từ những người nắm giữ lâu dài. Hầu hết mọi người đã chịu tổn thất nặng nề trước đó. Như dự đoán, hầu hết các mã token tăng giá mạnh sau đó đã trải qua sự sụt giảm tương đương.

Ethereum đã phục hồi bất ngờ, trong khi các lĩnh vực liên quan đến AI và Tài sản tiền điện tử, vốn đã bị ảnh hưởng nặng nề trước đó, dẫn dắt sự phục hồi. Ngược lại, các đồng coin có ứng dụng thực tế, nền tảng vững chắc hoặc cơ chế mua lại thể hiện sức chống chịu tốt hơn, không chỉ giảm giá ít hơn mà còn phục hồi nhanh hơn. Một số đồng coin là ví dụ điển hình.

Từ những hiện tượng này, chúng ta có thể rút ra những hiểu biết sau:

1. Nhu cầu về Bitcoin là thật và bền vững

Vốn truyền thống đang dần gia nhập thị trường thông qua các kênh quản lý như ETF. Hiện tại, tính chất vốn hỗ trợ BTC hoàn toàn khác biệt so với trước đây, điều này làm cho việc thanh lý BTC quy mô lớn trở nên khó xảy ra, trừ khi bị ảnh hưởng bởi các sự kiện vĩ mô.

2. Sự phân hóa nội bộ của Tài sản tiền điện tử gia tăng

Vốn cuối cùng sẽ quay trở lại các đồng tiền ảo, nhưng sẽ không được mở rộng một cách toàn diện. Chỉ những token có mục đích rõ ràng và ứng dụng thực tế mới có khả năng thu hút những nguồn vốn này. Đó là lý do tại sao tôi nghĩ Ethereum sẽ vượt trội hơn một số chuỗi công khai khác. Độ rõ ràng về quy định, tỷ lệ sử dụng DeFi tăng trưởng, cấu trúc giảm phát và nhu cầu staking cùng nhau hình thành một vòng tuần hoàn tích cực mạnh mẽ. Hơn nữa, do ETH lâu nay không đạt kỳ vọng, vẫn có những người mua tiềm năng đang chờ đợi bên ngoài.

3. Token được hỗ trợ bởi đầu tư mạo hiểm đối mặt với rủi ro cấu trúc

Việc mở khóa token sẽ tiếp tục gây áp lực lên giá. Trong trường hợp thiếu thanh khoản, việc bán tháo liên tục từ các người xác thực và nhà đầu tư sớm đã hạn chế không gian tăng trưởng. Đó là lý do tại sao tôi nghĩ rằng triển vọng của những token có định giá cao niêm yết trên sàn giao dịch tập trung không mấy khả quan. Các token của một số hệ sinh thái đặc biệt phải đối mặt với áp lực bán liên tục do cấu trúc phần thưởng cho người xác thực dẫn đến tình trạng này.

4. Coin meme có lợi thế cấu trúc

Meme coin có lợi thế cấu trúc, không có áp lực mở khóa đầu tư rủi ro, phát hành công bằng, hoàn toàn dựa trên sự chú ý. Đây là cơ chế thổi phồng thuần túy, giống như giai đoạn đầu tiên hoạt động.

Tuy nhiên, tôi nghĩ rằng giai đoạn này đang kết thúc. Sự ra mắt của một số sự kiện phát hành mã thông báo đánh dấu đỉnh cao của sự quan tâm đến đồng meme. Sau đó, sự quan tâm đến đồng meme bắt đầu giảm sút. Ngay cả trong đợt phục hồi vào tháng 4, hiệu suất của một số chuỗi công khai cũng không tốt bằng ETH. Nếu mọi người đều đã nắm giữ mã thông báo của một chuỗi công khai nào đó, thì khi sự nóng sốt của đồng meme giảm đi, ai sẽ trở thành người mua biên?

Một số đồng coin meme có thể vẫn thể hiện tốt, đặc biệt là những đồng coin nổi lên nhờ các nhân vật có ảnh hưởng bên ngoài thế giới tài sản tiền điện tử, chẳng hạn như TikTok hoặc Instagram. Những đồng coin này vẫn có thể mang lại hiệu ứng giàu có không đối xứng. Nhưng thời kỳ "đồng coin động vật dễ thương" như một alpha đã kết thúc. Chỉ những đồng coin có câu chuyện mạnh mẽ và nhận thức thị trường rộng rãi mới có giá trị đầu cơ thực sự.

5. Xu hướng thị trường tương lai

Vậy, nếu meme coin không còn là cơ hội, thì tiếp theo sẽ là gì?

Quan điểm của tôi: Sự kết hợp giữa AI và Tài sản tiền điện tử.

Nếu bạn theo dõi động thái của tôi, bạn sẽ biết rằng hầu hết các hoạt động của tôi trong chu kỳ này tập trung vào tài sản tiền điện tử meme và AI.

Giống như mùa hè DeFi, hầu hết các dự án AI sớm đều thất bại sau khi bị thổi phồng. Nhưng những dự án thực sự dựa trên tính hữu dụng đang âm thầm xây dựng trong thị trường gấu. Chúng tôi đã thấy một số dự án trong số đó xuất hiện trên chuỗi.

Khi lợi nhuận từ các đồng tiền meme cạn kiệt, sự chú ý sẽ tự nhiên chuyển sang những câu chuyện mới. AI với tính hữu dụng rõ ràng của nó rất phù hợp để trở thành điểm tập trung tiếp theo.

Nhiều dự án AI x Crypto áp dụng mô hình phát hành công bằng, phản ánh câu chuyện của một số dự án thành công.

Đây là lý do tại sao tôi nghiên cứu và chuẩn bị sẵn sàng cho lĩnh vực này trong vài tuần yên bình. Bây giờ không cần phải vội vàng xây dựng toàn bộ vị thế, nhưng tôi tin rằng, nếu thị trường tăng mạnh một lần nữa, lĩnh vực này sẽ chứa đựng cơ hội không đối xứng lớn nhất.