Các cổ phiếu vàng TSX tốt nhất năm 2024: Top 5 nhà đầu tư dẫn đầu được tiết lộ

2024 chứng minh là một năm đột phá đối với các cổ phiếu vàng tốt nhất niêm yết trên TSX. Sau khi bắt đầu năm ở mức khoảng US$2.040 mỗi ounce, vàng đã tăng vọt lên mức cao chưa từng có là US$2.787,04 vào ngày 30 tháng 10. Đà tăng đáng chú ý này được thúc đẩy bởi nhiều yếu tố: tích trữ ổn định của các ngân hàng trung ương từ Trung Quốc, Ấn Độ và các nền kinh tế Trung Đông; việc cắt giảm lãi suất 50 điểm cơ bản của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ vào tháng 9, tiếp theo là giảm thêm 25 điểm cơ bản sau cuộc bầu cử tháng 11; và nhu cầu mạnh mẽ của nhà đầu tư đối với các tài sản trú ẩn an toàn trong bối cảnh căng thẳng địa chính trị kéo dài từ xung đột Israel-Hamas đến chiến tranh Nga-Ukraine.

Trong bối cảnh tăng trưởng này, năm cổ phiếu niêm yết trên TSX đã nổi bật là các cổ phiếu vàng tốt nhất dựa trên mức tăng trưởng vượt trội so với cùng kỳ năm ngoái. Hãy cùng xem các công ty nào đã chiếm lĩnh phần lớn lợi nhuận.

Perpetua Resources: Cổ phiếu vàng tăng trưởng cao nhất cho giai đoạn phát triển

Hiệu suất từ đầu năm đến nay: +211,08%
Vốn hóa thị trường: C$918,64 triệu
Giá cổ phiếu: C$13,19

Perpetua Resources nổi bật là cổ phiếu vàng tốt nhất trong số các nhà sản xuất đang trong giai đoạn phát triển, đang tiến hành dự án vàng-kẽm Stibnite tại Trung Idaho với sự hỗ trợ đáng kể từ chính phủ Mỹ. Dự án này — nằm trong một khu vực khai thác lịch sử từ đầu thế kỷ 20 — dự kiến sẽ ra quyết định xây dựng vào năm 2025.

Phân tích khả thi tháng 11 năm 2020 của công ty đã đưa ra các số liệu kinh tế hấp dẫn: giá trị hiện tại ròng sau thuế là 1,9 tỷ USD dựa trên giả định giá vàng 1.850 USD/ounce, tỷ lệ hoàn vốn nội bộ là 27,7%, và thời gian hoàn vốn là 2,5 năm. Trong vòng 15 năm hoạt động của mỏ, Perpetua dự kiến thu hồi 4,28 triệu ounce vàng — trung bình 301.000 ounce mỗi năm — cùng với trữ lượng kẽm đáng kể là 205,89 triệu pound.

Đà tiến quan trọng bắt đầu vào đầu tháng 9 khi Cục Lâm nghiệp Mỹ phê duyệt kế hoạch khai thác và hoàn tất báo cáo tác động môi trường. Phê duyệt cuối cùng dự kiến sẽ có trong cuối năm. Thêm vào đó, công ty đã huy động 34,6 triệu USD từ Đạo luật Sản xuất Quốc phòng vào tháng 2 và định giá chào bán công khai tại Mỹ ở mức 10,17 USD mỗi cổ phiếu vào tháng 11, huy động được 35 triệu USD để tài trợ cho kỹ thuật và các vật liệu có thời gian chuẩn bị dài. Cổ phiếu vàng tốt nhất này đã đạt đỉnh trong năm là C$14,97 vào giữa tháng 11.

G2 Goldfields: Cổ phiếu vàng tốt nhất cho mở rộng tài nguyên giai đoạn đầu

Hiệu suất từ đầu năm đến nay: +165,33%
Vốn hóa thị trường: C$483,26 triệu
Giá cổ phiếu: C$1,99

G2 Goldfields là một lựa chọn cổ phiếu vàng tốt khác dành cho các nhà đầu tư hướng tới tăng trưởng, dựa trên thành công trước đó của ban lãnh đạo trong việc khám phá và phát triển mỏ vàng lớn nhất Guyana. Sau khi tốt nghiệp từ TSXV lên TSX vào tháng 4, G2 đã nhanh chóng mở rộng dự án chủ lực Oko-Aremu tại quận khai thác Cuyuni của Guyana.

Tháng 4, G2 công bố ước tính tài nguyên cập nhật cho thấy tăng 320% lượng tài nguyên chỉ định lên 922.000 ounce và tăng 69% tổng lượng vàng chứa đựng lên 2 triệu ounce. Đến tháng 9, công ty đã mở rộng diện tích đất lên 58.000 mẫu Anh bằng cách mua thêm quyền khai thác, bao gồm các phát hiện vàng lịch sử chưa từng được khai thác theo phương pháp hiện đại.

Chương trình khoan đã mang lại kết quả ấn tượng, với cập nhật ngày 18 tháng 11 báo cáo các mẫu thử 2,9 g/t vàng trên 114 mét, trong đó có một đoạn khoan có hàm lượng cao hơn là 5,3 g/t trên 51,4 mét. G2 dự kiến sẽ công bố ước tính tài nguyên cập nhật trong quý 1 năm 2025. Cổ phiếu vàng tốt nhất này đạt đỉnh C$2,30 vào cuối tháng 10.

IAMGOLD: Cổ phiếu vàng tốt nhất cho sản xuất đã ổn định và quy mô lớn

Hiệu suất từ đầu năm đến nay: +128,48%
Vốn hóa thị trường: C$4,27 tỷ
Giá cổ phiếu: C$7,54

IAMGOLD là cổ phiếu vàng phù hợp nhất cho các nhà đầu tư tìm kiếm sản lượng đã được thiết lập và đa dạng hóa nhiều tài sản. Công ty vận hành ba mỏ tại Burkina Faso và các tỉnh của Canada, đã xây dựng một mạng lưới sản xuất đáng kể.

Mỏ Essakane ở Đông Bắc Burkina Faso, bắt đầu hoạt động từ tháng 7 năm 2010 (và mở rộng năm 2013), dự kiến sẽ sản xuất 2,4 triệu ounce vàng đến năm 2028 qua các khu vực chính và các mỏ vệ tinh. Mỏ Westwood ở Tây Nam Québec bắt đầu sản xuất thương mại từ tháng 7 năm 2014. Đáng chú ý nhất, mỏ Côté Gold của IAMGOLD ở Ontario đã đạt sản xuất thương mại (tổng công suất 60%) vào đầu năm 2024. Công ty đã mua lại 9,7% cổ phần từ Sumitomo Metal Mining vào tháng 12 năm 2023, nâng tỷ lệ sở hữu lên 70%.

Đến quý 3, Côté đã sản xuất 68.000 ounce theo tỷ lệ 100% và 103.000 ounce kể từ đầu năm, dự kiến đạt 90% công suất trong năm. Tổng sản lượng từ Q1-Q3 của công ty là 329.000 và 99.000 ounce từ Essakane và Westwood, đều tăng trưởng đáng kể so với cùng kỳ năm ngoái. Cổ phiếu vàng tốt nhất này đạt đỉnh C$8,52 vào tháng 10.

Mineros: Cổ phiếu vàng tốt nhất cho tiếp xúc với thị trường Latin Mỹ

Hiệu suất từ đầu năm đến nay: +118,46%
Vốn hóa thị trường: C$385,23 triệu
Giá cổ phiếu: C$1,42

Mineros nổi bật là cổ phiếu vàng tốt nhất dành cho các nhà đầu tư hướng tới hoạt động khai thác tại Latin Mỹ. Nhà sản xuất trung cấp này vận hành mỏ vàng không dùng cyanide và thủy ngân Nechi ở Colombia và các hoạt động Hemco (mỏ Panama và Pioneer) ở Nicaragua.

Sản lượng 9 tháng năm 2024 đạt 159.056 ounce, giảm 16% so với 188.730 ounce cùng kỳ năm 2023 do ngừng hoạt động tại Gualcamayo ở Argentina. Tuy nhiên, các tài sản khai thác cốt lõi đã tăng 1% sản lượng so với cùng kỳ, đạt 157.669 ounce. Mineros dự kiến sẽ bổ sung thêm 44.700 ounce mỗi năm sau khi vận hành mỏ Porvenir tại Hemco vào năm 2027.

Tháng 11, các cơ quan quản lý tài chính Colombia đã phê duyệt đề nghị chào mua công khai từ Sun Valley Investments (hiện đang nắm giữ 24,9%) để mua từ 8,5 đến 10,63% cổ phần qua Sở Giao dịch Chứng khoán Colombia. Cổ phiếu vàng tốt nhất này đạt mức cao trong năm là C$1,49 vào cuối tháng 11.

Jaguar Mining: Cổ phiếu vàng tốt nhất cho phát triển và tăng trưởng tại Brazil

Hiệu suất từ đầu năm đến nay: +104,97%
Vốn hóa thị trường: C$293,44 triệu
Giá cổ phiếu: C$3,71

Jaguar Mining là cổ phiếu vàng cuối cùng trong nhóm này, phù hợp cho các nhà đầu tư tìm kiếm tiềm năng phát triển tại Brazil. Công ty vận hành các phức hợp vàng gần Belo Horizonte ở Minas Gerais, trong đó có mỏ Turmalina và các cơ sở chế biến cùng dự án Faina đang ở giai đoạn tiến triển.

Dự báo tháng 12 năm 2023 về trữ lượng của Faina xác định 233.000 ounce trong các tài nguyên đo lường và ước tính, trung bình hàm lượng 5,08 g/t vàng, cộng thêm 232.000 ounce ước tính. Công ty đang đẩy nhanh phát triển Faina để cải thiện định lượng quặng, dự kiến sản lượng từ khai thác sẽ tăng lên 15.000 tấn mỗi tháng vào đầu năm 2025 và đạt công suất tối đa 25.000 tấn vào năm 2026. Trong quý 3, chế biến quặng đã thu hồi 414 ounce với tốc độ vượt mong đợi.

Phức hợp Caete, nơi đặt mỏ Pilar và nhà máy chế biến, đã sản xuất 10.433 ounce trong quý 3 năm 2024 so với 8.787 ounce cùng kỳ 2023. Phát triển khai thác tại khu vực BA của Pilar trong nửa đầu năm 2024 đã tiến triển với 374 mét hoàn thành, thu về 4.032 ounce ở hàm lượng 4,64 g/t từ 30.547 tấn đã chế biến. Tổng sản lượng 9 tháng năm 2024 là 49.918 ounce (so với 52.222 ounce năm 2023), giảm 16% lượng quặng nhưng bù đắp bằng hàm lượng cao hơn 24%. Các mét phát triển đã tăng lên 4.622 từ 3.837 so với cùng kỳ năm ngoái. Cổ phiếu vàng tốt nhất này đạt đỉnh C$5,69 vào tháng 9 cùng với đà tăng giá vàng.

Kết luận đầu tư: Tìm cổ phiếu vàng tốt nhất của bạn

Các cổ phiếu vàng tốt nhất nổi bật từ thị trường bò năm 2024 bao gồm toàn bộ phổ phát triển — từ các dự án khai thác giai đoạn khám phá như G2 Goldfields đến các nhà sản xuất đã ổn định như IAMGOLD. Các nhà đầu tư muốn tiếp xúc với cổ phiếu vàng tốt nhất nên cân nhắc mức độ rủi ro, sở thích địa lý và kỳ vọng về thời gian sản xuất khi đánh giá các cổ phiếu này trên TSX. Sự kết hợp của việc ngân hàng trung ương mua vào, lãi suất thấp và bất ổn địa chính trị vẫn tiếp tục hỗ trợ ngành vàng hướng tới năm 2025.