Các vị trí lớn trong quyền chọn sẽ hết hạn trong khi sự biến động đang rình rập BTC và ETH

Vào cuối tháng 1, thị trường tiền điện tử đối mặt với một điểm tới hạn khi các vị thế hợp đồng phái sinh lớn hết hạn. Sự kiện này đã tiết lộ động thái phức tạp giữa người mua và người bán, với dữ liệu cho thấy những căng thẳng đáng kể dưới bề mặt của thị trường.

Áp lực Về Hết Hạn Trong BTC: 91.000 Lựa Chọn Đang Lưu Hành

Theo BlockBeats, khoảng 91.000 lựa chọn Bitcoin dự kiến hết hạn trong giai đoạn đó, đại diện cho giá trị danh nghĩa 7,6 tỷ đô la Mỹ. Chỉ số Put Call là 0,48 cho thấy các vị thế mua tăng chiếm ưu thế trên thị trường, mặc dù có sự thận trọng phản ánh ở điểm đau tối đa tại mức 90.000 đô la Mỹ. Chỉ số này gợi ý rằng các nhà tạo lập thị trường duy trì các vị thế phòng thủ chiến lược, dự đoán các chuyển động có thể xảy ra theo cả hai hướng. Adam, nhà phân tích của Greeks.live, nhấn mạnh rằng kỳ hạn này đánh dấu lần thanh lý lớn đầu tiên trong tháng sau thỏa thuận hàng năm, với các hợp đồng phái sinh này chiếm 25% tất cả các vị thế hết hạn vào thời điểm đó.

ETH Đối Mặt Với Khối Lượng Hết Hạn Lớn Hơn: 435.000 Hợp Đồng Đang Chờ Xử Lý

Triển vọng cho Ethereum còn phức tạp hơn, với 435.000 lựa chọn ETH sắp hết hạn, tích lũy giá trị danh nghĩa 1,19 tỷ đô la Mỹ. Chỉ số Put Call là 0,68 cho thấy nhu cầu bảo vệ giảm giá cao hơn một chút so với Bitcoin, phản ánh sự không chắc chắn xung quanh tài sản này. Điểm đau tối đa tại mức 3.000 đô la Mỹ chỉ ra khu vực có sự tập trung lớn nhất của lãi mở, cho thấy các nhà giao dịch kỳ vọng sự biến động trong khu vực quan trọng đó.

Độ Biến Động Ngụ Ý Đạt Mức Cao Nhất: Ảnh Hưởng Của Phòng Thủ Giảm Giá

Dữ liệu về độ biến động ngụ ý tiết lộ sự căng thẳng tiềm ẩn trong thị trường. Độ biến động ngụ ý của kỳ hạn chính của BTC trung bình khoảng 45%, trong khi của ETH đạt 60%, cả hai đều ở mức cao nhất trong năm tính đến thời điểm này. Mức tăng này phản ánh nhận thức về rủi ro cao của các nhà giao dịch. Các mức hỗ trợ lịch sử như 80.000 đô la Mỹ cho Bitcoin và 2.500 đô la Mỹ cho Ethereum vẫn là các mốc quan trọng sau các điều chỉnh của quý IV trước đó.

Khối lượng giao dịch theo khối và tỷ lệ các giao dịch cho thấy hoạt động tăng tốc, chủ yếu do việc điều chỉnh lại danh mục đầu tư. Các nhà tạo lập thị trường và nhà giao dịch tích cực duy trì các vị thế tiền mặt đáng kể, thể hiện sự sẵn sàng để giao dịch, với nhu cầu tập trung lớn nhất vào các chiến lược phòng thủ giảm giá. Tổng thể, bức tranh này phản ánh một thị trường đang trong quá trình chuyển đổi, nơi mà sự không chắc chắn khiến các nhà tham gia luôn trong trạng thái cảnh giác cao độ.