Informe semanal de ETF de criptomonedas | La semana pasada, la salida neta de ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. fue de 1,487 millones de dólares; la salida neta de ETF de Ethereum al contado en EE. UU. fue de 327 millones de dólares

Organizado por: Jerry, ChainCatcher

Rendimiento de los ETF de criptomonedas al contado la semana pasada

Salidas netas de 14.87 mil millones de dólares en los ETF de Bitcoin al contado en EE. UU.

La semana pasada, los ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. tuvieron salidas netas durante cuatro días, sumando un total de salida neta de 14.87 mil millones de dólares, con un valor neto de activos de 1069.6 mil millones de dólares.

La semana pasada, 8 ETF estuvieron en estado de salida neta, principalmente debido a IBIT, FBTC y GBTC, con salidas de 9.63 mil millones, 1.91 mil millones y 1.19 mil millones de dólares, respectivamente.

_ Fuente de datos: Farside Investors_

Salidas netas de 3.27 mil millones de dólares en los ETF de Ethereum al contado en EE. UU.

La semana pasada, los ETF de Ethereum al contado en EE. UU. tuvieron salidas netas durante tres días, sumando un total de salida neta de 3.27 mil millones de dólares, con un valor neto de activos de 158.6 mil millones de dólares.

Las principales salidas provinieron de BNY Mellon ETHA, con una salida neta de 2.64 mil millones de dólares. 5 ETF de Ethereum al contado estaban en estado de salida neta.

_ Fuente de datos: Farside Investors_

Sin entradas de fondos en el ETF de Bitcoin al contado en Hong Kong

La semana pasada, no hubo entradas de fondos en el ETF de Bitcoin al contado en Hong Kong, con un valor neto de activos de 339 millones de dólares. Entre ellos, la cantidad de Bitcoin en circulación del emisor Harvest Bitcoin cayó a 290.72 monedas, mientras que Huaxia mantuvo 2390 monedas.

El ETF de Ethereum al contado en Hong Kong también no recibió fondos, con un valor neto de activos de 8.627 millones de dólares.

_ Fuente de datos: SoSoValue_

Rendimiento de las opciones de los ETF de criptomonedas al contado

Al 30 de enero, el volumen total nominal de las opciones del ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. fue de 2,30 mil millones de dólares, con una relación de volumen total de compra y venta de 2.35.

Al 29 de enero, el valor total nominal de las posiciones en opciones del ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. alcanzó los 24,52 mil millones de dólares, con una relación de compra y venta de 1.56.

El mercado muestra un aumento en la actividad de negociación de las opciones del ETF de Bitcoin al contado, con un sentimiento general alcista.

Además, la volatilidad implícita es del 45.13%.

_ Fuente de datos: SoSoValue_

Resumen de las novedades de los ETF de criptomonedas la semana pasada

Bitwise ya registró en Delaware el “Bitwise Uniswap ETF”

Según noticias del mercado, la gestora de activos de criptomonedas Bitwise ha registrado en Delaware un fideicomiso legal llamado “Bitwise Uniswap ETF”, preparándose para presentar futuras solicitudes relacionadas con el protocolo de intercambio descentralizado Uniswap.

Este tipo de registros a nivel estatal suelen preceder en varios meses a las solicitudes formales ante la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC), y en la mayoría de los casos no avanzan a etapas posteriores. Se señala que esta acción es una estrategia de Bitwise para mantener opciones abiertas, y no implica que ya esté en revisión por la SEC ni que tenga una fecha de listado definida.

El mini fideicomiso de Bitcoin de Grayscale ya está en la plataforma de Morgan Stanley

El CEO de Grayscale, Peter Mintzberg, anunció que “el ETF de mini fideicomiso de Bitcoin de Grayscale (código: BTC) ya está en la plataforma de Morgan Stanley, abriendo canales de inversión para más de 7.4 billones de dólares en activos bajo gestión (AUM).”

El ETF de oro de Hang Seng emitirá unidades de fondos tokenizados basados en Ethereum

Hang Seng Investment anunció la emisión del ETF de oro “Hang Seng Gold ETF”, que se espera cotice en la Bolsa de Valores de Hong Kong. Este ETF establecerá unidades de fondos no listados tokenizados, con HSBC actuando como agente de tokenización, inicialmente utilizando Ethereum como la principal cadena de bloques, y en el futuro, podría adoptar otras cadenas públicas con igual seguridad y resistencia y tecnología de libro mayor distribuido.

Se informa que los titulares de unidades del fondo podrán suscribir o redimir unidades tokenizadas a través de distribuidores calificados en forma de tokens.

El primer ETF de AVAX al contado en EE. UU. debutó sin entradas netas en su primer día

El primer ETF de AVAX en EE. UU., VanEck Avalanche ETF (código VAVX), se listó oficialmente en NASDAQ.

Según datos de SoSoValue, en su primer día no hubo entradas netas, con un volumen de negociación de 330,000 dólares y un valor neto de activos de 2.41 millones de dólares.

El ETF VanEck Avalanche soporta suscripciones y redenciones en efectivo o en especie, con una tasa de gestión del 0.30%, y admite staking.

Hasta antes de la publicación, el valor neto total de los activos del ETF de AVAX al contado era de 2.41 millones de dólares, con una proporción de activos netos de AVAX del 0.05%.

BlackRock publica el formulario S-1 del ETF iShares de Bitcoin de alta rentabilidad, sin revelar tarifas ni código de negociación

Según un tuit del analista senior de ETF de Bloomberg, Eric Balchunas, BlackRock acaba de publicar el formulario S-1 oficial del ETF iShares de Bitcoin de alta rentabilidad, que se lanzará próximamente, aunque aún no se han divulgado tarifas ni código de negociación.

Este ETF tiene como estrategia seguir la tendencia del precio de Bitcoin y ofrecer rentabilidad de alta calidad mediante una estrategia activa de venta de opciones de compra (call), principalmente sobre las acciones de IBIT, y ocasionalmente sobre el índice ETP.

El grupo financiero japonés SBI planea lanzar un ETF de criptomonedas con doble activo de BTC y XRP

El grupo financiero japonés SBI Holdings ha presentado una solicitud para lanzar un ETF de criptomonedas de doble activo, combinando BTC y XRP en un producto regulado.

Opiniones y análisis sobre los ETF de criptomonedas

Glassnode: el soporte a corto plazo de Bitcoin está en 83,400 dólares, la recuperación de la demanda en spot y ETF es clave para estabilizar la caída

Glassnode publicó un informe semanal que indica que Bitcoin continúa consolidándose cerca de niveles estructurales importantes en la cadena, y el equilibrio entre la confianza de los poseedores y la demanda marginal sigue siendo muy delicado. La situación de los poseedores a corto plazo sigue débil, y el límite inferior del rango comprimido (una desviación estándar) se sitúa en 83,400 dólares. Este nivel es un soporte clave reciente; si se pierde, el precio podría retroceder aún más hacia el valor medio real del mercado, en torno a 80,700 dólares. Sin embargo, el patrón general de flujo de fondos se ha estabilizado.

La presión de ventas en los ETF se ha reducido, y hay signos iniciales de mejora en las posiciones del mercado spot, especialmente en mercados offshore, lo que indica que el interés de los compradores está comenzando a reconstruirse. Al mismo tiempo, el mercado de derivados sigue siendo cauteloso, con financiamiento neutral que indica niveles de apalancamiento bajos y menor influencia de la especulación en los precios. La posición en opciones refuerza esta actitud prudente. La sesgo se ha vuelto bajista, y el precio de protección a corto plazo ha subido, además, el gamma de los operadores ha caído por debajo de cero, lo que aumenta la probabilidad de movimientos de precios bruscos durante periodos de alta volatilidad.

El siguiente paso clave para el mercado será si la demanda en los canales spot y ETF puede mantenerse. La entrada continua de fondos positivos y una mayor demanda de compra en spot sustentarán la tendencia, mientras que la vulnerabilidad persistente y la creciente demanda de coberturas bajistas podrían hacer que el mercado se consolide o retroceda aún más.

Análisis: los inversores en ETF de Bitcoin al contado enfrentan una prueba de resistencia, el mercado oscila cerca de su precio de entrada

Según Cointelegraph, los inversores en el ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. tienen un precio de entrada promedio de aproximadamente 86,000 dólares. Debido a que el mercado está oscilando cerca de ese nivel, los inversores en ETF enfrentan una “prueba de fe”: ¿arriesgarse a mantener la posición o tomar ganancias para evitar pérdidas potenciales?

El analista de CryptoQuant, Moreno, afirma: “Históricamente, el rango de entrada funciona como un pivote psicológico: si el precio está por encima, aumenta la confianza y se estabiliza el flujo de fondos; si el precio se mantiene por debajo, se acelera el redimiento, ya que los inversores pierden el colchón de beneficios.”

Desde octubre del año pasado, la posición en el ETF de Bitcoin al contado en EE. UU. ha caído un 8.4%, con un flujo de fondos acumulado que bajó de aproximadamente 72.6 mil millones a unos 66.5 mil millones de dólares. La segunda mitad de enero no fue favorable para el ETF, con 6 días de salida neta en 7, y solo el 26 de enero se registró una entrada neta de apenas 680,000 dólares.

Wintermute: Bitcoin en rango de 60 días, con una salida récord de fondos en ETF que indica presión de venta en EE. UU.

Según noticias del mercado, el precio de Bitcoin ha estado atrapado en un rango de 85,000 a 94,000 dólares durante 60 días, y la reciente presión de venta en EE. UU. ha sido un factor clave en la dirección dominante.

Aunque a principios de enero Bitcoin intentó subir a 97,000 dólares, la falta de soporte de compras posteriores hizo que el precio retrocediera hacia la media del rango. La dinámica del mercado y el flujo de fondos en ETF están estrechamente relacionados: enero fue fuerte con entradas sustanciales en ETF, pero las posteriores caídas corresponden a salidas récord de fondos en BTC y ETH ETF. Además, el diferencial de Coinbase pasó de prima a descuento, confirmando que los contrapartes en EE. UU. son vendedores netos, y que la entrada de capital institucional (a través de ETF, tesorerías corporativas, etc.) se ha convertido en negativa, ejerciendo presión en el mercado.

Se considera que para romper eficazmente el rango, es necesario que los flujos en ETF y el diferencial de Coinbase cambien a positivos. Solo cuando ambos indicadores se reviertan, el mercado podrá superar realmente los 90,000 dólares en el medio del rango. Los eventos macroeconómicos intensos de esta semana podrían ser catalizadores para romper el estancamiento, incluyendo: decisiones de tasas de la Reserva Federal y discursos de Powell, informes financieros de gigantes tecnológicos (Microsoft, Meta, Tesla, Apple), avances en negociaciones arancelarias, y posibles intervenciones en el dólar/yen y riesgos de cierre del gobierno.

El oro continúa alcanzando máximos históricos, pero la narrativa del “oro digital” de Bitcoin aún no muestra el mismo atractivo como refugio en el entorno actual. En resumen, antes de una ruptura efectiva del rango, hay que seguir de cerca los soportes en 85,000 dólares y la tendencia en los flujos de fondos en ETF. La consolidación de 60 días y la acumulación de riesgos macroeconómicos intensos podrían definir la dirección del mercado.