Consejos para inversores pequeños en acciones (III) Cómo determinar la tendencia y el tema

Todos los temas comienzan siendo una tendencia de “打板” (compra rápida en el primer día), y luego algunos de estos temas se convierten en tendencias principales. “打板” requiere habilidades avanzadas en trading, es difícil de dominar. Sin embargo, las tendencias son más adecuadas para principiantes. He resumido tres puntos clave para que un tema pueda convertirse en tendencia.
Uno, tener un espacio de imaginación suficiente, de nivel billonario.
Dos, contar con apoyo frecuente de políticas nacionales que respalden ese tema.
Tres, que también haya activos relacionados en el extranjero que impulsen la especulación, formando una resonancia.
Veamos algunos ejemplos para verificar.

1. La especulación sobre el tema de vehículos de nueva energía en 2020-2021, si un millón de personas compran, fácilmente puede alcanzar un mercado de billones (como la especulación solo mira el espacio de imaginación, basta con llenar las expectativas). En ese momento, cada pocos meses se lanzaban nuevas políticas sobre energía de nueva energía. También en el extranjero se especulaba con Tesla, multiplicando varias centenas de veces su precio de acción.
2. Concepto de IA. Un gabinete de Nvidia vale entre uno y dos millones, alcanzando fácilmente un mercado de billones. El gobierno también lanzó muchas políticas sobre inteligencia artificial. En el extranjero, se especulaba con ChatGPT.
3. Aeroespacial comercial. Un satélite vale un millón, Elon Musk dijo que lanzaría un millón de satélites, un mercado de billones. En el plan quinquenal 14 (quinto plan de desarrollo), la aeroespacial comercial es una estrategia de desarrollo. En el extranjero, se especulaba con SpaceX.
4. Almacenamiento. Es un mercado de billones en sí mismo, y debido a que ha subido varias veces, equivale a otro mercado de varias decenas de billones. Se espera la OPV de Yangtze Memory en China, con apoyo de políticas nacionales. En el extranjero, se especulaba con SanDisk, Micron.

Contraejemplo: ¿Por qué el concepto de interfaz cerebro-máquina solo es adecuado para “打板” y no para tendencias? Primero, el espacio de mercado es pequeño, y su uso principal es para tratar enfermedades cerebrales. En el extranjero, la especulación con activos relacionados no es evidente.

¿Cómo encontrar puntos de compra? Para las tendencias, en realidad no es necesario buscar puntos de compra. ¿Por qué? Porque he descubierto una experiencia contraintuitiva: cuanto más alto compres, mayor será la probabilidad de ganar dinero. Por ejemplo, si compro una acción que ya ha subido el doble, la probabilidad de ganar dinero es del 55%; si compro una que ya ha subido cuatro veces, la probabilidad es del 60%. Por eso, generalmente elijo acciones que ya han multiplicado varias veces.
¿Por qué? Una vez que se forma una tendencia, tiene una inercia poderosa, y es muy difícil frenarla en corto plazo. Además, cuanto más sube, más fuerte es la inercia, mayor la coherencia, y la probabilidad de ganar dinero aumenta. Aquí hay que corregir una percepción errónea: ya sea que compres acciones en niveles altos o bajos, a largo plazo, el riesgo es el mismo. Es decir, cuando el mercado cae, las acciones en niveles altos también bajan, pero las de niveles bajos también bajan, y la caída puede ser similar. No porque compres en niveles bajos, la probabilidad de perder dinero será menor.

Pero, en general, no me atrevo a comprar acciones que hayan subido demasiado en corto plazo, principalmente por miedo a que los grandes inversores de repente lancen una gran caída y salgan, lo cual puede causar pérdidas muy severas. En ese momento, se requiere una técnica muy buena. Normalmente, espero una corrección para comprar.

¿Cómo encontrar puntos de venta? En general, si la acción cae continuamente y el rebote es muy débil, y atraviesa varias medias móviles, es momento de vender.
Además, suelo vender acciones demasiado pronto. Pero si vendes demasiado pronto, lo más importante es volver a comprar rápidamente. Muchas veces, después de vender demasiado pronto, no me atrevo a recomprar, y el mercado sube más, lo que te hace enojar mucho .

Por último, las desventajas de seguir una tendencia: primero, el rendimiento puede ser muy bajo, así que si tienes muy buena técnica, es mejor hacer “打板”. Si eres un principiante en técnica como yo, lo más seguro es seguir la tendencia. Segundo, es difícil cambiar de acciones con flexibilidad; los traders de “打板” pueden cambiar de acción todos los días, pero en las tendencias, cambiar de acción es difícil y puede quedar atrapado, perdiendo oportunidades en otros mercados. Por último, en un mercado bajista, nunca hagas tendencias, porque la duración de las tendencias bajistas es corta, la tolerancia a errores es alta, y las correcciones son muy firmes, comprar en ese momento significa pérdidas. En la caída de 2021, perdí hasta un 60% en cuatro meses; de agosto de 2023 a agosto de 2024, perdí más del 70%.