Venda privada de tokenização de ações: a nova chave para abrir as portas do mercado primário
Para além da febre das stablecoins, a tokenização de ações está a tornar-se o novo foco do mercado. Recentemente, a startup Web3 Jarsy completou uma ronda de financiamento de 5 milhões de dólares na fase Pre-seed, despertando o interesse pela tokenização de capital privado. Esta inovação visa permitir que investidores comuns participem, com um baixo limiar, nos dividendos de crescimento precoce de empresas privadas de topo.
Venda privada de tokenização de capital: um novo campo para ativos na blockchain
O mercado de Venda privada tem sido há muito tempo um campo fechado no mundo financeiro. A Jarsy criou um índice que abrange 30 das principais empresas não cotadas, para medir o desempenho geral dessas empresas. Os dados mostram que as taxas de retorno dessas empresas são bastante consideráveis.
De início de 2021 até o primeiro trimestre de 2025, o índice acumulou uma alta de 81%, superando os 51% do índice Nasdaq 100 no mesmo período. Mesmo no primeiro trimestre de 2025, quando o mercado como um todo estava em queda, essas empresas de topo não listadas ainda subiram 13%. Isso não apenas reflete a força fundamental dessas empresas, mas também destaca seu enorme potencial de crescimento antes do IPO.
No entanto, essas oportunidades de alto crescimento geralmente estão abertas apenas a um pequeno número de indivíduos de alto patrimônio e instituições. Investidores comuns muitas vezes não conseguem participar dessas transações, pois geralmente exigem grandes quantias de dinheiro e estruturas de negociação complexas.
A tokenização de private equity está tentando mudar essa situação. Ela transforma direitos de propriedade privada de alto risco e baixa liquidez em ativos na cadeia, reduzindo significativamente as barreiras de entrada, aumentando a liquidez dos ativos e simplificando o processo de negociação por meio de contratos inteligentes.
Três grandes plataformas lideram a onda de tokenização de venda privada
Jarsy
Jarsy, como plataforma de tokenização de ativos em blockchain, está empenhada em permitir que usuários de todo o mundo invistam em ativos Pre-IPO. O seu mecanismo de funcionamento é adquirir a participação acionária real da empresa-alvo e depois converter esses direitos em tokens na blockchain na proporção de 1:1. Todas as informações sobre a emissão, circulação e posse dos tokens são registradas de forma transparente na blockchain, e qualquer usuário pode verificar em tempo real.
A Jarsy simplificou o processo de investimento, permitindo que os utilizadores comecem a construir o seu portfólio de investimento pré-IPO com apenas 10 dólares. A plataforma é responsável por todo o trabalho complexo nos bastidores, como a due diligence, o design estrutural e a custódia legal, tornando a experiência do utilizador mais simples e direta.
República
A Republic lançou uma nova linha de produtos chamada Mirror Tokens, com o produto inaugural rSpaceX baseado na blockchain Solana. Cada token rSpaceX está vinculado à tendência de valor esperada da empresa SpaceX, com um investimento mínimo de apenas 50 dólares.
Mirror Token é um instrumento de dívida que está dinamicamente associado à avaliação da empresa-alvo. Quando a SpaceX realiza um IPO, é adquirida ou ocorre outro "evento de liquidez", a Republic devolverá aos investidores os respectivos lucros de acordo com a proporção de tokens detidos. Essa estrutura inovadora minimiza as barreiras legais ao mesmo tempo que preserva as oportunidades de lucro essenciais.
O plano da Republic é lançar mais Mirror Tokens de empresas privadas famosas no futuro, e até permitir que os usuários nomeiem as empresas unicórnio não listadas nas quais desejam investir.
Tokeny
A Tokeny, com sede em Luxemburgo, está colaborando com a plataforma de valores mobiliários digitais Kerdo para reinventar a forma como os investidores profissionais europeus participam no mercado de venda privada. A vantagem da Tokeny reside na padronização da estrutura de seus produtos, na lógica de conformidade embutida na emissão e na capacidade de replicação e expansão rápida em diferentes jurisdições.
Tokeny adota o padrão ERC-3643, garantindo que o processo completo de geração a transferência do Token esteja embutido com lógica de controle como KYC e restrições de transferência. Isso não apenas garante a legalidade e transparência do produto, mas também permite que os investidores provem sua segurança na cadeia sem depender da validação da plataforma.
Conclusão
A ascensão da tokenização de private equity sinaliza que o mercado primário está entrando em uma nova fase de transformação estrutural impulsionada pela tecnologia blockchain. Embora essa inovação tenha reduzido as barreiras de entrada, ainda existem muitos desafios para romper completamente as barreiras estruturais profundas entre os investidores de varejo e as instituições. Isso não é apenas uma inovação tecnológica, mas uma longa batalha sobre confiança, transparência e reestruturação institucional. O verdadeiro teste está apenas começando.
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gas_fee_therapist
· 07-29 22:27
Só se pode jogar se tiver dinheiro. Sinto que vou perder dinheiro novamente.
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ApeShotFirst
· 07-29 14:24
Idiotas investimento oportunidade chegou!
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BearMarketMonk
· 07-29 02:24
Pequenos investimentos também têm grandes oportunidades.
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RektRecovery
· 07-28 07:03
lmao mais um dia mais um pote de mel à espera de implodir
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Ser_APY_2000
· 07-27 02:41
A primavera dos pequenos investidores está a chegar.
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SilentObserver
· 07-27 02:37
Não confie em nada que tenha barreiras de entrada.
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DuskSurfer
· 07-27 02:27
É só para brincar, ninguém consegue superar o mercado no final.
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WhaleSurfer
· 07-27 02:26
Ainda são os Grandes investidores que têm domínio.
Venda privada de tokenização de ações: Jarsy, Republic e Tokeny lideram a transformação do mercado primário
Venda privada de tokenização de ações: a nova chave para abrir as portas do mercado primário
Para além da febre das stablecoins, a tokenização de ações está a tornar-se o novo foco do mercado. Recentemente, a startup Web3 Jarsy completou uma ronda de financiamento de 5 milhões de dólares na fase Pre-seed, despertando o interesse pela tokenização de capital privado. Esta inovação visa permitir que investidores comuns participem, com um baixo limiar, nos dividendos de crescimento precoce de empresas privadas de topo.
Venda privada de tokenização de capital: um novo campo para ativos na blockchain
O mercado de Venda privada tem sido há muito tempo um campo fechado no mundo financeiro. A Jarsy criou um índice que abrange 30 das principais empresas não cotadas, para medir o desempenho geral dessas empresas. Os dados mostram que as taxas de retorno dessas empresas são bastante consideráveis.
De início de 2021 até o primeiro trimestre de 2025, o índice acumulou uma alta de 81%, superando os 51% do índice Nasdaq 100 no mesmo período. Mesmo no primeiro trimestre de 2025, quando o mercado como um todo estava em queda, essas empresas de topo não listadas ainda subiram 13%. Isso não apenas reflete a força fundamental dessas empresas, mas também destaca seu enorme potencial de crescimento antes do IPO.
No entanto, essas oportunidades de alto crescimento geralmente estão abertas apenas a um pequeno número de indivíduos de alto patrimônio e instituições. Investidores comuns muitas vezes não conseguem participar dessas transações, pois geralmente exigem grandes quantias de dinheiro e estruturas de negociação complexas.
A tokenização de private equity está tentando mudar essa situação. Ela transforma direitos de propriedade privada de alto risco e baixa liquidez em ativos na cadeia, reduzindo significativamente as barreiras de entrada, aumentando a liquidez dos ativos e simplificando o processo de negociação por meio de contratos inteligentes.
Três grandes plataformas lideram a onda de tokenização de venda privada
Jarsy
Jarsy, como plataforma de tokenização de ativos em blockchain, está empenhada em permitir que usuários de todo o mundo invistam em ativos Pre-IPO. O seu mecanismo de funcionamento é adquirir a participação acionária real da empresa-alvo e depois converter esses direitos em tokens na blockchain na proporção de 1:1. Todas as informações sobre a emissão, circulação e posse dos tokens são registradas de forma transparente na blockchain, e qualquer usuário pode verificar em tempo real.
A Jarsy simplificou o processo de investimento, permitindo que os utilizadores comecem a construir o seu portfólio de investimento pré-IPO com apenas 10 dólares. A plataforma é responsável por todo o trabalho complexo nos bastidores, como a due diligence, o design estrutural e a custódia legal, tornando a experiência do utilizador mais simples e direta.
República
A Republic lançou uma nova linha de produtos chamada Mirror Tokens, com o produto inaugural rSpaceX baseado na blockchain Solana. Cada token rSpaceX está vinculado à tendência de valor esperada da empresa SpaceX, com um investimento mínimo de apenas 50 dólares.
Mirror Token é um instrumento de dívida que está dinamicamente associado à avaliação da empresa-alvo. Quando a SpaceX realiza um IPO, é adquirida ou ocorre outro "evento de liquidez", a Republic devolverá aos investidores os respectivos lucros de acordo com a proporção de tokens detidos. Essa estrutura inovadora minimiza as barreiras legais ao mesmo tempo que preserva as oportunidades de lucro essenciais.
O plano da Republic é lançar mais Mirror Tokens de empresas privadas famosas no futuro, e até permitir que os usuários nomeiem as empresas unicórnio não listadas nas quais desejam investir.
Tokeny
A Tokeny, com sede em Luxemburgo, está colaborando com a plataforma de valores mobiliários digitais Kerdo para reinventar a forma como os investidores profissionais europeus participam no mercado de venda privada. A vantagem da Tokeny reside na padronização da estrutura de seus produtos, na lógica de conformidade embutida na emissão e na capacidade de replicação e expansão rápida em diferentes jurisdições.
Tokeny adota o padrão ERC-3643, garantindo que o processo completo de geração a transferência do Token esteja embutido com lógica de controle como KYC e restrições de transferência. Isso não apenas garante a legalidade e transparência do produto, mas também permite que os investidores provem sua segurança na cadeia sem depender da validação da plataforma.
Conclusão
A ascensão da tokenização de private equity sinaliza que o mercado primário está entrando em uma nova fase de transformação estrutural impulsionada pela tecnologia blockchain. Embora essa inovação tenha reduzido as barreiras de entrada, ainda existem muitos desafios para romper completamente as barreiras estruturais profundas entre os investidores de varejo e as instituições. Isso não é apenas uma inovação tecnológica, mas uma longa batalha sobre confiança, transparência e reestruturação institucional. O verdadeiro teste está apenas começando.