Western Union обнимает стейблкоины! Революция трансакций на сумму 150 миллионов клиентов в сфере международных переводов начинается.

Финансовая услуга компания Западный Союз (Western Union) начнет испытания системы расчетов на основе стейблкоинов, чтобы модернизировать свою деятельность по переводам для более чем 150 миллионов клиентов. В телефонной конференции по финансовым отчетам за третий квартал генеральный директор Девин МакГранан заявил, что данный пилотный проект «сосредоточен на использовании в блокчейне расчетных каналов, уменьшении зависимости от традиционной системы корреспондентских банков, сокращении расчетного окна и повышении эффективности капитала».

Основная цель пилотного проекта Western Union

（Источник：Western Union）

Генеральный директор Western Union McGranahan четко обозначил три основных цели пилотного проекта на отчетной конференции. Во-первых, это уменьшение зависимости от традиционной системы банковских агентов. Традиционные трансакции по международным переводам требуют прохождения через многослойную сеть банковских агентов, каждый уровень которой увеличивает затраты и временные задержки. Технология блокчейн позволяет осуществлять прямые расчеты от клиента к клиенту, значительно упрощая этот сложный процесс.

Во-вторых, сокращение окна расчетов. Традиционный международный перевод обычно занимает от 3 до 5 рабочих дней для завершения расчетов, что связано с проверкой нескольких финансовых учреждений, обменом валюты и расчетом средств. Переводы стейблкоинов в блокчейне могут быть завершены за считанные минуты или даже секунды, работая круглосуточно и без выходных, не поддаваясь ограничениям банковского рабочего времени или часовых поясов. Это преимущество скорости особенно важно для получателей, которым срочно нужны средства.

Третье — это повышение эффективности капитала. Western Union необходимо заранее разместить значительные объемы ликвидных средств в нескольких странах мира, чтобы гарантировать возможность осуществления переводов в любое время. Эти заблокированные средства не могут приносить доход, что создает огромные альтернативные издержки. Характеристика стейблкоина по мгновенному расчету может значительно снизить необходимые резервы, а высвобожденный капитал может быть использован для расширения бизнеса или других инвестиций.

McGranahan подчеркнул: «Мы видим значительные возможности, мы можем быстрее переводить средства с большей прозрачностью и меньшими затратами, не жертвуя при этом соблюдением норм и доверием клиентов.» Эта фраза раскрывает изменение отношения Western Union к стейблкоинам — от осторожного наблюдения до активного принятия, но при этом оставаясь верными соблюдению норм.

Western Union обрабатывает около 70 миллионов переводов каждый квартал, а годовой объем транзакций достигает 280 миллионов. Если пилотный проект стейблкоина будет успешным и будет полностью внедрен, это станет одним из крупнейших применений стейблкоина в реальных платежных сценариях. Такой уровень принятия значительно повысит обращаемость и практическую полезность стейблкоина, создавая положительный цикл для всей криптовалютной экосистемы.

Законопроект GENIUS изменяет отношение Western Union

МакГрэнан признал, что Western Union изначально отказался от использования криптовалюты из-за опасений по поводу волатильности, неопределенности регулирования и вопросов защиты клиентов. Этот осторожный подход крайне распространен среди традиционных финансовых учреждений, поскольку бизнес перевода денег затрагивает средства к существованию миллионов обычных семей, и любая техническая ошибка или ценовая волатильность могут привести к серьезным последствиям. Однако принятие закона GENIUS изменило эту ситуацию.

Законопроект «GENIUS» (Guiding and Establishing National Innovation for US Stablecoins Act) предоставляет четкую регуляторную основу для стейблкоинов. Этот закон требует от эмитентов стейблкоинов наличия эквивалентных высококачественных ликвидных активов в качестве резервов и прохождения регулярного аудита. Эта регуляторная определенность устраняет основные опасения Western Union, позволяя ей исследовать применение стейблкоинов в рамках соблюдения норм.

Это объявление также отражает более широкое принятие стейблкоинов институтами. Согласно заявлению Министерства финансов США в апреле, объем рынка стейблкоинов недавно превысил 300 миллиардов долларов и ожидается, что к 2028 году он достигнет 2 триллионов долларов. Этот экспоненциальный рост показывает, что стейблкоины превращаются из спекулятивных инструментов в реальную платежную инфраструктуру.

Рост рынка стейблкоинов：

Текущий масштаб: более 300 миллиардов долларов (2025 год)

Прогнозируемый объем: 2 трлн долларов (2028 год)

Годовой темп роста: примерно 85%

Основные движущие силы: институциональное принятие, ясное регулирование, потребность в международных платежах

Заявление Western Union было сделано более чем через три месяца после того, как компания впервые намекнула на планы интеграции стейблкоинов для трансграничных переводов. Этот быстрый переход от концептуального обсуждения к конкретным пилотным проектам показывает, что руководство быстро увеличивает доверие к технологии стейблкоина. С точки зрения скорости принятия решений традиционных финансовых учреждений, переход от концепции к пилотному проекту за три месяца является крайне быстрым.

Ключевые сценарии применения в странах с высокой инфляцией

Western Union заявляет, что запуск стейблкоинов предоставит клиентам (особенно клиентам из стран с инфляцией) больше возможностей и контроля, помогая им управлять и переводить средства. Этот сценарий использования может быть одним из самых социальных ценностей стейблкоинов.

МакГранахан отметил: «Во многих местах мира наличие активов, номинированных в долларах, имеет реальную ценность, поскольку инфляция и обесценение валюты быстро подрывают покупательную способность человека. Эти инновации прекрасно соответствуют нашей общей стратегии модернизации денежного обращения.» Эта фраза раскрывает уникальное ценностное предложение стейблкоинов в развивающихся странах.

В таких странах с высокой инфляцией, как Аргентина, Турция и Венесуэла, годовая инфляция местной валюты может достигать 50% или даже более 100%. Обычные люди, даже получая переводы от зарубежных друзей и родственников, теряют покупательную способность из-за быстрого обесценивания местной валюты. Если они смогут напрямую получать и хранить стейблкоины в долларах, это эффективно защитит ценность их активов.

Более важно то, что стейблкоины предоставляют способ хранения ценности без необходимости в традиционных банковских счетах. Во многих развивающихся странах открытие долларового счета требует значительных минимальных депозитов и часто доступно только для клиентов с высоким уровнем дохода. Стейблкоины позволяют любому, у кого есть смартфон и интернет-соединение, владеть активами, оцененными в долларах, и эта финансовая инклюзивность является революционной.

Western Union имеет бизнес-сеть более чем в 200 странах и регионах, из которых многие являются развивающимися странами, сталкивающимися с проблемой нестабильности валюты. Если опция стейблкоин будет продвигаться, десятки миллионов семей, зависящих от денежных переводов из-за границы для поддержания своего существования, впервые получат удобные инструменты управления активами в долларах. Это не только бизнес-возможность, но и выполнение социальной ответственности.

Крупные платежные компании соревнуются в разработке стейблкоинов

Конкуренты Western Union также предприняли аналогичные шаги, что показывает, что стейблкоины стали ключевой областью в индустрии трансакций с использованием международных платежей. Материнская компания платежной платформы Zelle, Early Warning Services, в пятницу сообщила, что стейблкоины будут интегрированы в Zelle для содействия трансакциям с международными переводами средств в и из США. Zelle является одной из крупнейших сетей мгновенных платежей в США с десятками миллионов активных пользователей, и её подключение значительно расширит области применения стейблкоинов.

В то же время MoneyGram подтвердил, что скоро запустит свое крипто-приложение в Колумбии, позволяя местным жителям использовать стейблкоин USDC от Circle для сбережений и почти мгновенно получать и переводить средства за границу. Выбор Колумбии не случаен, эта страна является одной из стран Латинской Америки, получающих наибольшее количество зарубежных переводов, общий объем которых в 2024 году превысит 10 миллиардов долларов. Запуск пилотного проекта в Колумбии может предоставить MoneyGram ценнейший практический опыт.

Эта конкурентная ситуация является значительным преимуществом для потребителей. Когда несколько компаний по переводу одновременно запускают услуги со стейблкоинами, это создаст ценовое давление, способствуя снижению комиссий и повышению качества услуг. Комиссия за традиционные международные переводы обычно составляет от 5% до 10% от суммы перевода, в то время как переводы на основе стейблкоинов в блокчейне теоретически могут снизить стоимость до менее чем 1%.

Основные компании по переводу средств стейблкоин стратегия:

Western Union: тестовая система расчетов в блокчейне, обслуживающая 150 миллионов клиентов

Zelle (Early Warning Services): Интеграция стейблкоинов для содействия трансакциям между США

MoneyGram: Колумбия запускает приложение USDC, поддерживающее сбережения и переводы

Общие тенденции: снижение затрат, ускорение процессов, повышение финансовой инклюзивности

Конечным победителем этого соревнования могут стать не отдельные компании, а миллионы обычных людей по всему миру, зависимые от услуг перевода денег. Технология стейблкоинов преобразует когда-то дорогие, медленные и непрозрачные трансакции через границу в быстрые, дешевые и отслеживаемые цифровые платежи, что является одним из самых прямых положительных воздействий финансовых технологий на реальную экономику.