DePIN pistinin temel mantığı ve hukuki risk analizi

Teknolojik ilerlemeler ve merkeziyetsizleşme teknolojisinin gelişimi ile gerçek dünya ve sanal dünya giderek birleşiyor, güç, kontrol ve veri sahipliğinin dağılımı da buna bağlı olarak değişiyor. Bu bağlamda, merkeziyetsiz fiziksel altyapı ağı (DePIN) ortaya çıkıyor ve bize bu iki dünyanın etkileşimine dair yeni bir bakış açısı sunuyor.

Verilere göre, şu anda DePIN alanının değeri yaklaşık 9 milyar dolar, 2028'de 35 trilyon dolarlık bir ölçeğe ulaşması bekleniyor. Erken dönem Arweave ve Filecoin'den, geçen boğa sezonundaki Helium'a, en son dikkat çeken Render Network gibi projelere kadar hepsi bu alana aittir. Web3.0'ın en umut verici alanlarından biri olarak, DePIN son yıllarda büyük ilgi gördü ve kısa vadede önemli ekonomik değer yaratması bekleniyor. Bu makalede, DePIN alanının temel mantığı, gelişim beklentileri ve karşılaşabileceği olası hukuki riskler ele alınacaktır.

DePIN pistinin temel mantığı

DePIN( merkeziyetsiz fiziksel altyapı ağı), blockchain teknolojisi ve token teşvikleri aracılığıyla, dünya genelindeki bireyleri ve işletmeleri merkeziyetsiz bir şekilde fiziksel dünyadaki altyapıyı(, WiFi, depolama, batarya gibi), inşa etmeye teşvik eder. Temelinde, kullanıcıların donanım kiralayarak kazanç elde etmeleri yer alır; örneğin, kablosuz ağlardaki WiFi noktaları veya enerji ağlarındaki ev güneş panelleri. Bu ağlar, dünya genelindeki katkıcılar tarafından merkeziyetsiz bir şekilde inşa edilir ve katılımcılar token aracılığıyla mali tazminat ve ağ sahipliği elde ederler.

Bu kavram 2022'de ortaya çıktı; o zamanlar bir blockchain veri araştırma kurumu, "Web3 fiziksel altyapısı" için resmi bir isim belirlemek üzere bir anket başlatmıştı. Sonunda, DePIN oylamada öne çıktı ve dikkat çekmeye başladı.

DePIN'in geleneksel ağlardan en büyük farkı, fiziksel altyapı dağıtımını başlatmak için token kullanmasıdır. Blockchain teknolojisini, izin gerektirmeyen, güvene dayanmayan ve programlanabilir bir şekilde gerçek dünya fiziksel altyapısını ve donanım ağını inşa etmek ve işletmek için kullanarak büyük ölçekli ağ etkileri yaratır ve gerçek dünya verilerine dayalı yenilikçi uygulamaların kilidini açar.

Kısacası, DePIN, kullanıcılar, cihaz kullanıcıları ve işletmeler tarafından sahip olunan ve kâr elde edilebilen fiziksel altyapı cihazları ağı ekosistemidir. Bu, dünya çapında dağıtılmış bireylerin, tek bir merkezi varlık olmaksızın, ortak fiziksel altyapı ağını birlikte inşa etmelerine, bakımını yapmalarına ve işletmelerine olanak tanır. Bu ekosistem, bulut ağı (VPN, CDN, dosya depolama, veritabanı ), kablosuz (5G, nesnelerin interneti ), sensör ağları, enerji ağları gibi birçok bileşeni içermektedir.

Böyle bir sistemde, bireyler veya kuruluşlar altyapıyı sürdürerek ve geliştirerek iş gücü veya diğer kaynaklar katkıda bulunabilir, bu sayede karşılık gelen varlıkları elde edebilir. ( esas olarak kripto varlıklarıdır. ) Bu ödül olarak verilen kripto varlıklar, altyapıya erişim sağlamak veya ticaret yapmak için kullanılabilir.

DePIN'in çalışma prensibi, merkeziyetsizlik ve blockchain teknolojisine dayanmaktadır. Bu, bireysel donanım cihazları olarak adlandırılan düğümlere, örneğin kişisel bilgisayarlar, özel sunucular veya IoT cihazlarına dayanır. Bu cihazlar, merkezi bir düğüm veya otorite olmaksızın, daha güvenli ve şeffaf hale getiren merkeziyetsiz bir ağ oluşturur.

DePIN, ağı yönetimini ve korunmasını sağlamak için blockchain teknolojisini kullanır. Blockchain, ağ üzerindeki tüm işlemleri ve etkileşimleri kaydeden, açık, şeffaf ve değiştirilemez bir dijital defterdir ve tüm düğümlerin ağ kurallarına uymasını garanti eder.

Ayrıca, DePIN, düğümlerin katılımını ve kaynak katkısını teşvik etmek için bir teşvik mekanizması kullanır. Bu mekanizma genellikle kripto para birimlerine dayanır, düğümler ağa katılarak ve kaynak sağlayarak ödüller kazanabilir. Yeterli kaynak arzı fiyat rekabeti yaratır, yeterli kaynak ve fiyat avantajı talebi artırır, talep ise tokenların değer kazanmasını sağlar, böylece fiyat artar ve daha fazla kaynak sağlayıcısını çeker.

DePIN yarışmasının gelişim perspektifi

DePIN'in uygulama alanları

DePIN esasen iki alana ayrılır: dijital kaynak ağı ve fiziksel kaynak ağı. Dijital kaynak ağı, depolama, hesaplama ve bant genişliğini içerirken, fiziksel kaynak ağı, donanımla ilgili alanlara, örneğin kablosuz ağlar, coğrafi alan ağları, mobil ağlar ve enerji ağlarına odaklanmaktadır.

Verilere göre, DePIN bölümü şu anda 45 mevcut token projesini içermekte ve tüm bölümler arasında 25. sırada yer almakta, toplam değeri ise 9.7 milyar dolar. Bu değer AMM, AI gibi bölümleri geçiyor, yalnızca oracle ve P2E bölümlerinin arkasında kalıyor.

Bazı raporlar, DePIN sektörünün toplam potansiyel piyasa büyüklüğünün yaklaşık 2.2 trilyon dolar olduğunu ve 2028 yılına kadar 3.5 trilyon dolara ulaşabileceğini tahmin ediyor.

İkincil piyasa performansının yanı sıra, DePIN giderek piyasa ve kurumların ilgisini çekiyor. Örneğin, 2023 Nisan ayında, merkeziyetsiz kamera ağı Natix Network 3.5 milyon dolar finansman aldı; 2023 Kasım ayında, DePIN sağlayıcısı Grove 7.9 milyon dolar finansman tamamladı. Ayrıca, DePIN'e büyük ilgi duyan Solana, 2023 Kasım ayındaki hackathon etkinliğinde 5 ilgili ürün ödül fonu aldı.

DePIN'in ilk 10 projesi şunlardır:

• Dijital kaynak ağı ( DRN ) Kategori: Filecoin, Arweave, Sia ve Storj ( Sunucu ağı )
• Fiziksel Kaynak Ağı ( PRN ) Kategori: Helium ve Pollen Mobile ( Kablosuz Ağ ); Hivemapper ve DIMO ( Sensör Ağı ); React Protokolü ve Arkreen ( Enerji Ağı )

Aşağıda bazı temsilci projeler kısaca tanıtılmaktadır:

Filecoin & Arweave

Geleneksel veri depolama alanında, merkezi bulut depolamanın yüksek fiyatları ve düşük kaynak kullanım oranları kullanıcılar ve işletmeler için zorluklar yaratmakta, ayrıca veri sızıntısı riski de bulunmaktadır. Filecoin ve Arweave, merkeziyetsiz depolama ile daha düşük fiyatlı çözümler sunmaktadır.

Filecoin, kullanıcıları depolama alanı sağlamaya teşvik eden merkeziyetsiz bir dağıtık depolama ağıdır. Yaklaşık bir ay içinde depolama alanı 4PB'ye ulaşmış, şu anda 24EiB'ye ulaşmıştır. Filecoin, veri depolamanın merkeziyetsizliğini ve güvenliğini sağlamak için IPFS protokolü üzerine inşa edilmiştir. Akıllı sözleşmeleri destekler ve geliştiricilerin depolama tabanlı çeşitli uygulamalar inşa etmesine olanak tanır.

Filecoin, NFT.Storage gibi NFT'ler için merkeziyetsiz depolama çözümleri sunan birçok tanınmış projeyle ve işletmeyle iş birliği kurmuştur. Shoah Vakfı ve İnternet Arşivi, içeriklerini yedeklemek için Filecoin'i kullanıyor. Dünyanın en büyük NFT pazarı OpenSea de NFT meta verileri depolamak için Filecoin'den yararlanmaktadır.

Arweave, verilerin yüklendikten sonra blok zincirinde kalıcı olarak saklandığı merkeziyetsiz bir kalıcı depolama ağıdır. Bu, madencilerin blok oluşturma sürecinde rastgele seçilen önceki depolama veri bloklarını "erişim kanıtı" olarak sağlamasını gerektiren "Erişim Kanıtı" çalışma kanıtı mekanizmasını kullanır.

Render Network

Render Network'in işi, hesaplama gücünü ve sanat renderlama ihtiyaçlarını eşleştirmektir. Hesaplama gücü sağlayan role düğüm operatörü denir ve şu anda 326 düğüm hesaplama gücü sağlamaktadır.

Render Network, başlangıçta Polygon ağına konuşlandırılmıştır, 2023 Mart ayında Solana'ya taşınmış ve BME(Burn and Mint Equilibrium) modelini oluşturmuştur. Bu modelde, kullanıcılar RNDR token'ını GPU render hizmeti satın almak için kullanmakta, görev tamamlandığında kullanılan token'lar imha edilmekte ve hizmet sağlayıcıların ödülleri yeni ihraç edilen token'larla verilmektedir. RNDR token'ı, tüm ekonomik sistemde daha fazla tüketim senaryosuna sahiptir; token arz ve talep ilişkisi, imha ve basım token'ları arasındaki algoritmaya göre denge ayarlamaları yapılabilir.

2023 Kasım ayında, Render Vakfı, temel altyapıyı Ethereum'dan Solana'ya başarıyla yükselttiğini ve kullanıcıları Ethereum üzerindeki $RNDR'yi Solana üzerindeki yeni token $RENDER'a yükseltmeleri için teşvik eden bir teşvik programı başlattığını duyurdu.

Helium

Helium, en eski ve en ünlü DePIN projelerinden biridir, merkeziyetsiz bir kablosuz ağ protokolüdür, kullanıcıları ağ geçitleri kurmaya teşvik eder ve LoRaWan teknolojisine dayalı küresel bir ağın yayılmasını sağlar. Nisan 2023'te, Helium Solana ağına geçişini tamamladı, daha büyük bir kullanıcı grubuna ve likiditeye ulaşmayı umuyor ve Solana ağının verimliliğinden faydalanarak daha fazla genişleme hedefliyor.

$HNT, Helium ekosisteminin ana ekonomik varlığıdır, ödeme ağında veri iletim ücretlerinin tek yöntemi $HNT'yi yakmaktır. Şu anda piyasa değeri 1.29 milyar dolar, Ekim 2022'de Binance tarafından spot işlem çiftleri listeden çıkarılmıştır.

2023 yılında Helium, $Mobile ve $IOT adında iki yeni token çıkararak, Helium Mobile ve Helium IOT adlı iki subDAO'nun yönetim tokenlerini oluşturdu; amacı yönetim ayrımını gerçekleştirmektir. Helium Mobile'ın 5G hotspot iş modeli $Mobile kazanırken, $IOT, nesnelerin internetini çalıştırmaya odaklanan node'ları ödüllendirmek için kullanılmaktadır. $HNT, ekosistemdeki ana varlık olmaya devam ediyor ve ağ veri transferinin ödenmesi için tek token olarak işlev görmektedir.

Hivemapper

Hivemapper, blok zinciri tabanlı bir harita ağıdır; katkıda bulunanlar, Hivemapper'ın araba kameralarını kurarak veri toplar ve ödül olarak $HONEY token kazanırlar. Token'ların dağıtımı ve ödemeleri Solana ağı üzerinde gerçekleştirilir. Hivemapper'da, araba kameraları madencilik cihazlarına eşdeğerdir ve uygulama ile bağlantılı olarak sokak manzarası görüntülerini veri olarak yükler.

Sadece bir yıl içinde, Hivemapper yaklaşık 91 milyon kilometre yol haritası oluşturdu ve dünya genelindeki toplam yol uzunluğunun %10'unu kapsıyor; bu da 6 milyondan fazla kilometre benzersizdir. Dünya genelinde 8000'den fazla araç kamerasının teslim edilmesiyle, her gün sürücüler en güncel haritaları oluşturmaya yardımcı oluyor.

Hivemapper'ın geliri iki kaynaktan geliyor: sürüş kaydedicilerinin satışı ve harita verileri API'sinin satışı. Her bir kaydedici 300 dolar (, üst düzey modeli ise 649 dolar ), yıllık gelir konservatif bir tahminle 2 milyon dolardan fazla. $Honey token fiyatı çok düşük olamaz, aksi takdirde sürüş kaydedicisine olan talep azalır, haritalar etkili bir şekilde genişleyemez, tüm iş durma noktasına gelir. Token henüz ana akım borsalara girmedi, temel olarak Orca'da işlem görüyor, FDV çok yüksek, şu anda 2.4 milyar dolar, ancak dolaşım miktarı yalnızca %2.6.

Tekkon

Tekkon, kullanıcıların yerel altyapı fotoğraflarını (, örneğin direkler, kapaklar gibi ) çekebildiği bir Japon projesidir. Kullanıcılar, hasar görmüş altyapıyı bildirdiklerinde token ödülleri kazanarak yerel çevrenin iyileştirilmesine yardımcı olurlar.

Whole Earth Coin(WEC), Tekkon'un ödül token'idir ve Japonya'da Line Pay üzerinde nakit olarak değiştirilebilir. Başlangıçta 300 milyon adım olarak ihraç edilmiştir ve maksimum bir miktar sınırlaması yoktur. Başlangıç token'leri tükendiğinde ve kullanıcı sayısı artmaya devam ettiğinde, sistem yeni token'ler çıkararak kullanıcıları ödüllendirecektir. İlk ihraç edilen 300 milyon token'in %20'si ekosistem gelişimi için, %20'si uygulama içindeki Fix and Earn için, %25'i halka açık satış için, %15'i özel satış için ve %20'si ekip için ayrılmıştır.

Tekkon, tokenlere daha fazla işlev kazandırma sözü veriyor ve bir ekosistem döngüsü oluşturuyor. Örneğin, kamu hizmeti şirketleri altyapı fotoğraf verilerini WEC ile satın alıyor, Tekkon tokenleri yok ediliyor veya altyapı avcılarına daha fazla ödül veriliyor, böylece daha fazla kamu hizmeti şirketinin katılması sağlanıyor. Bu, Tekkon'un daha eksiksiz ve sürdürülebilir bir ekosistem kurmayı planladığını gösteriyor.

DePIN'in Avantajları ve Geleceği

DePIN projesinin özü kaynak entegrasyonudur: Token teşvikleri aracılığıyla kullanıcıların kaynakları paylaşmasını sağlamak, kaynakların talep eden tarafa verimli bir şekilde akmasını sağlamaktır. DePIN, geleneksel merkezi altyapıya kıyasla, DeFi'nin CeFi'ye göre benzer bir şekilde, bir ölçüde aracılık rolünü zayıflatmakta ve kaynakların arz eden ve talep eden taraflar arasında daha akıcı bir şekilde hareket etmesini sağlamaktadır.

1. Fiyat tekelini kırmak

Altyapı inşaatı alanında, merkezi pazardaki oligopol sorunları önemli ölçüde var olmuştur. Özellikle geleneksel depolama ve hesaplama alanında, bu belirgin şekilde sermaye yoğun bir endüstri olup, AWS, Azure, Google Cloud gibi devler fiyatları kontrol etmekte, kullanıcılar genellikle pazarlık yapma gücünden yoksun kalmakta, yüksek fiyatları kabul etmeye zorlanmakta ve gerçek bir seçim hakkından mahrum kalmaktadır.

DePIN'in ortaya çıkışı bu duruma yeni bir canlılık getirdi. Merkeziyetsiz niteliği, işletmelerin katılım eşiğinin önemli ölçüde düşeceği anlamına geliyor; artık azınlık merkeziyetsiz devlerin tekeli altında kalmayacaklar. DePIN projeleri, kullanıcıları kaynak sağlamaya teşvik etmek için token kullanarak bir ağ oluşturuyor ve sermaye yoğun endüstrilerden P2P veya P2B modeline geçişi sağlıyor. Bu, işletmelerin katılım eşiğini büyük ölçüde düşürdü, fiyat tekelini kırdı ve kullanıcılara daha ekonomik seçenekler sunuyor. DePIN, kullanıcıları kaynak paylaşmaya ve serbest rekabetçi bir ekosistem kurmaya teşvik ederek, pazarı daha açık, şeffaf ve rekabetçi hale getiriyor.

2. Boşta kalan kaynakları en iyi şekilde değerlendirmek ve paylaşım ekonomisinin gelişimini teşvik etmek

Geleneksel ekonomik modellerde, birçok kaynak atıl durumda kalmakta ve potansiyel değerini ortaya koyamamaktadır. Bu kaynak israfı yalnızca ekonomi üzerinde olumsuz bir etki yaratmakla kalmaz,