10.24 AI日報 加密貨幣行業迎來政策轉向和監管框架,比特幣重返11萬美元

一. 頭條

1. 川普特赦CZ引發行業震動

川普總統行使憲法權力赦免了CZ,結束了加密貨幣戰爭。CZ在拜登政府針對加密貨幣的戰爭中遭到起訴,判決過於嚴厲。川普的這一舉措被廣泛視爲美國政府對加密貨幣行業政策轉向的強烈信號,即行業正在獲得更高的政治關注和更寬松的監管環境。

赦免不僅是CZ個人命運的轉折,也可能讓他重返管理層,或爲在美國重新開放大門。此前CZ的犯罪記錄一直是業務往來的障礙,影響其申請監管牌照和開設銀行帳戶。盡管CZ已辭去CEO職務,但他的個人聲譽和行業影響力仍對至關重要,赦免將增強在全球市場的信心。

然而,川普對CZ的赦免決定很可能招致民主黨人的強烈質疑。今年早些時候,民主黨人曾要求川普政府詳細說明與及CZ在赦免事宜上的往來,並明確指出與川普家族存在的財務關聯已引發道德層面的擔憂。川普爲市場帶來利好的同時,加密領域對川普政治地位的依賴成爲了隱含的不確定因素,關注川普在2026年中期選舉的表現將尤爲重要。

2. Bunni遭黑客攻擊關停,Eye指責幕後主使

去中心化交易協議Bunni今日宣布因安全漏洞與資金不足正式關停。此前Bunni在遭黑客攻擊後損失約230萬美元。Bunni表示在評估其基準前景的不確定性很高之後做出關停決定,僅審計和監控費用就需要支付六到七位數的資金。

Eye指出,這位攻擊者在加密行業人脈廣泛,與風險投資公司都有聯繫,她認爲自己憑藉不在場證明就無可撼動,她還擁有成千上萬的在線暱稱,現在是時候讓她付出代價了。Eye強調,應以人類共同的價值標準爲準則,將監管重點放在防範欺詐與虛假陳述等行爲,而對能促進實體經濟與創新產業發展的項目應予以支持。

針對近期穩定幣與RWA熱潮的降溫,Eye認爲這是"爲長遠健康發展所作出的必要調節",數字經濟浪潮終將成爲全球經濟增長的重要驅動力。

3. Pi Network主網上線,336萬用戶完成KYC認證

繼最近發布的系統流程之後,又有超過336萬名先鋒用戶完全通過了KYC,該系統流程對暫定KYC案件進行了額外檢查,並允許超過476萬名已通過暫定KYC的先鋒用戶獲得完成完整KYC的資格。這個大規模系統流程使用先進的AI模型,並分析來自活體檢測和KYC申請資料的大量資料集。

同時,Pi Network今日宣布其主網已上線,253個應用程序隨之上線。這標志着Pi Network從概念驗證階段正式進入主網運營階段,將爲用戶提供更多實用功能和應用場景。

Pi Network的主網上線和大規模用戶KYC認證,將爲其後續發展注入新的動力。分析人士認爲,Pi Network在保證安全合規的前提下,爲大量用戶提供了參與加密經濟的機會,有望推動加密貨幣的大衆化進程。

4. Depinsim打造We入口,eSIM挖礦獲取收益

Depinsim旗下任務激勵平台允許Web2/We項目方以低成本觸達真實用戶,實現精準獲客與社區增長。用戶可通過三種方式參與生態:激活礦機進行被動挖礦,以及完成任務或者使用流量,所獲收益可直接用於eSIM流量充值或兌換穩定資產PIN。

Depinsim聯合創始人表示:“目標不是做下一個加密產品,而是讓全球每一次連接、每一份數據、每一秒在線都能被量化爲價值,推動Depinsim成爲讓We真正進入日常生活的橋梁。”

分析指出,Depinsim爲傳統互聯網用戶提供了一種全新的We參與方式,通過日常使用手機獲取收益,降低了用戶的加密貨幣學習和使用門檻。同時,它也爲We項目提供了一個高效的用戶獲取渠道,有利於生態系統的健康發展。

Depinsim的創新模式或將成爲Web2與We世界銜接的重要紐帶,推動We的大衆化進程。

5. 加密遊戲賽道陷入困境,代幣解鎖條款遭詬病

一級投資人Romeo直言:“98%的AI+We應用都被證僞了。我很看好AI與Crypto的未來,認爲未來肯定會有一個AI項目是比肩以太坊的存在,但目前的AI項目都是Meme。”

創業者也很迷茫。在這一年裏,許多火熱的賽道正在被證僞,全鏈遊戲、NFT、We社交、以太坊L2等賽道發展變緩、停滯,從業者顯得悲觀和迷茫。很多"正經的"項目方和投資者,已經開始投入到meme相關的賽道中。

行業人士呼籲調整代幣實用性和解鎖條款。現在的解鎖機制和實用性存在很大問題,傳統IPO的投資鎖定期只要求6個月到一年,但對於crypto超早期種子輪公司的投資,流動性的整體鎖定竟然到了3~4年。

分析認爲,加密遊戲賽道變得異常艱難,所有參與方都在失去信心,加密遊戲以更加艱難的模式迫使參與者離開或做出更大創新。代幣實用性和解鎖條款的調整,有助於吸引更多資金進入,爲行業發展注入新的活力。

二. 行業要聞

1. 比特幣重返11萬美元大關，多空博弈加劇

比特幣在經歷了一周的震蕩後，於10月24日重新突破11萬美元大關，現報價111,006美元，24小時漲幅2.25%。這一反彈主要受到川普政府對加密貨幣行業的利好政策推動。

川普總統赦免了創始人CZ，結束了長達11個月的法律糾紛。白宮聲明稱此舉旨在"恢復加密貨幣政策的公平性"。這一決定提振了市場情緒,推動比特幣短期內走高。與此同時,歐盟對俄羅斯交易所和盧布穩定幣實施第19項制裁措施,凸顯了比特幣中立性的價值。

然而,分析人士警告,比特幣的漲勢仍存在不確定性。Coinglass數據顯示,多空持倉在10.9萬至11.6萬美元區間高度重疊,形成短期"流動性陷阱"。若通脹數據高於預期,11.38萬和11.6萬美元可能成爲"多頭陷阱"。相反,若通脹降溫,市場可能重新測試10.7萬和10.4萬美元支撐區。

總的來說,比特幣短期內將在11萬美元關口展開多空博弈。投資者需密切關注即將公布的通脹數據,因爲這將是決定未來走勢的關鍵因素。

2. 以太坊鏈上活躍度攀升，機構布局ETH長線機會

盡管近期回調,但以太坊鏈上活躍度持續走高。Token Terminal數據顯示,過去30天以太坊鏈上穩定幣使用量飆升400%,達到5809億美元的歷史新高,總轉帳次數超過1250萬次。

分析師認爲,此輪穩定幣活動的激增主要由機構投資者和鯨魚驅動,他們正在逢低吸納ETH。這種強勁的機構級採用和資金流入,配合CME期貨未平倉合約的激增,使分析師普遍預測以太坊價格將最終突破5000美元大關。

事實上,機構對以太坊的布局已持續一段時間。資產管理巨頭T.Rowe Price計劃推出主動管理型多幣種ETF,並極有可能將以太坊納入其數字資產持有組合。這將爲以太坊帶來更多機構資金入場。

盡管短期內以太坊可能面臨拋壓,但長期前景依然看好。隨着監管日趨明朗,以太坊作爲加密貨幣領域的"藍籌股",將持續受到機構青睞。投資者可把握當前回調的良機,布局以太坊的長線機會。

3. Solana生態再獲機構認可，Fidelity將上線SOL交易

知名金融機構Fidelity Digital Assets宣布將SOL納入其支持資產列表,爲Solana生態帶來新的機構級資金流入。此舉爲Fidelity旗下數百萬美國客戶提供了直接交易SOL的渠道,預計將爲Solana生態注入數十億美元資金。

Solana生態近期表現強勁,SOL幣價在過去24小時內漲5%,強勢反彈至190美元上方。除Fidelity入場外,Solana生態還獲得了其他機構的青睞。分析師預計,在機構興趣增加和可能的ETF批準的背景下,SOL短期內有潛在的大幅漲空間。

然而,也有分析人士對Solana生態的可持續性提出質疑。Solana一直飽受網路擁堵和宕機問題的困擾,去年11月曾發生歷時近一天的全球大規模宕機事件。如果網路穩定性無法得到根本改善,將難以吸引更多機構資金長期持有。

總的來說,Solana生態正在通過不斷獲取機構認可來增強自身實力。但要真正成爲"以太坊殺手",Solana還需要在網路穩定性等基礎設施方面有所突破,這將是其未來發展的重中之重。

4. 山寨幣表現分化，投資者情緒趨於謹慎

在比特幣和主流加密貨幣反彈的帶動下,山寨幣的表現也出現了分化。一些熱門山寨幣如Fartcoin和Pump.fun分別漲11.86%和6.17%,而另一些則出現下跌。

Gate加密貨幣行情分析顯示,加密貨幣恐懼與貪婪指數跌至30點,處於"恐懼"階段,投資者謹慎情緒濃厚。這主要源於對即將公布的通脹數據的擔憂,以及對監管政策的不確定性。

分析人士指出,山寨幣往往缺乏實際用例,價格波動劇烈,投資風險較高。在當前市場環境下,投資者應保持謹慎,密切關注基本面因素的變化。

與此同時,也有分析認爲,山寨幣的劇烈波動可能預示着新一輪行情的到來。過去,山寨幣往往是牛市到來的領先指標。如果山寨幣能夠企穩並延續漲趨勢,將爲加密貨幣市場帶來積極信號。

總的來說,山寨幣的表現存在較大分歧,反映出投資者對後市的觀望情緒。投資者需要對山寨幣保持高度警惕,同時密切關注基本面因素的變化,以把握潛在的投資機會。

5. 比特幣礦工債務激增500%，算力戰或加劇波動

據報道,比特幣礦工的債務在過去一年內激增了500%,這可能會加劇算力爭奪戰,從而引發比特幣價格的進一步波動。

礦工債務的激增主要源於兩個原因:一是比特幣挖礦難度的持續上升,導致礦工運營成本不斷增加;二是比特幣價格在2022年下半年出現了大幅下跌,礦工收益大幅縮水。

爲了維持運營,礦工不得不通過舉債等方式來獲取資金。但如果比特幣價格無法企穩反彈,礦工將面臨被迫關閉或出售算力的風險,從而引發算力大戰。

分析人士表示,算力大戰可能會加劇比特幣價格的短期波動。如果大量算力被拋售,將會對比特幣網路的安全性產生負面影響,從而打擊投資者信心。

另一方面,也有觀點認爲,算力大戰有利於行業的長期健康發展。通過優勝劣汰,比特幣挖礦將變得更加去中心化和專業化,有利於提高網路的整體安全性。

無論如何,礦工債務問題都值得密切關注。投資者需要評估其對比特幣價格走勢的潛在影響,並相應調整投資策略,以規避潛在風險。

6. 加密貨幣期貨合約爆發狂歡，交易所遭遇流動性危機

隨着加密貨幣市場的持續升溫,期貨合約交易量也出現了爆發式增長。但與此同時,一些交易所也遭遇了流動性危機。

據報道,在最近的一次加密貨幣拋售潮中,某知名交易所的期貨合約交易量突然激增,導致平台一度面臨嚴重的流動性短缺。交易所不得不緊急關閉部分合約交易,以防止進一步的流動性危機。

分析人士指出,這種情況的發生源於交易所對流動性管理的疏忽。在市場劇烈波動時,交易所應當提前做好充足的流動性準備,以確保交易的正常進行。

此外,過度槓杆化的交易行爲也是導致流動性危機的一個重要原因。許多投資者在期貨合約上進行高槓杆交易,一旦價格出現劇烈波動,就可能引發連鎖清算,從而加劇流動性短缺。

爲了避免類似情況的再次發生,交易所需要加強對流動性的管理,並限制過度槓杆交易。同時,監管機構也應當出臺相應的政策,規範期貨合約交易,維護市場秩序。

投資者在參與期貨合約交易時,也需要保持足夠的風險意識,合理控制槓杆水平,以降低被強制平倉的風險。

7. 加密貨幣去中心化博彩平台興起，交易活躍度攀升

近期,加密貨幣去中心化博彩平台的興起引發了市場關注。數據顯示,與傳統民意調查相比,這些平台能夠提供更準確的洞察,交易活躍度也在不斷攀升。

分析人士表示,政治和體育賽事是推動去中心化博彩平台交易活躍度上升的主要動力。投資者可以在這些平台上對選舉結果、賽事結果等進行下注,獲取收益。

與傳統博彩平台相比,去中心化博彩平台具有更高的透明度和公平性。所有交易數據都記錄在區塊鏈上,可以被公開查閱和審計。這有助於消除操縱行爲,維護市場秩序。

另一方面,去中心化博彩平台也面臨着一些挑戰,如缺乏有效的監管、洗錢風險等。因此,相關監管政策的出臺將是未來發展的關鍵。投資者在參與這類平台時,也需要保持謹慎和風險意識。

三. 監管&政策

1. 美國兩黨就加密貨幣監管框架達成共識，年底前有望獲批

美國國會兩黨議員就加密貨幣監管框架達成共識，旨在爲數字資產市場提供明確的監管規則和投資者保護。該框架有望在2025年底前獲得批準。

背景：隨着加密貨幣市場的快速發展,監管空白一直是行業面臨的主要挑戰。美國政府多次表示將出臺全面的監管框架,以維護市場秩序和投資者權益。此次兩黨達成共識,標志着監管進程取得重大進展。

政策內容:根據最新消息,該監管框架將涵蓋以下幾個關鍵領域:

• 明確加密貨幣的法律地位,將其定義爲證券或商品,劃分監管職責。
• 要求加密交易所和服務商獲得監管許可,遵守反洗錢和投資者保護規定。
• 規範加密衍生品和穩定幣的發行與交易,防範系統性風險。
• 加強對加密貨幣市場操縱和欺詐行爲的監管,維護市場公平性。

預計該框架將於2025年底前正式生效。

市場反應:業內人士普遍對此表示歡迎。監管明確性有助於吸引更多機構資金進入加密市場,促進行業長期健康發展。但也有人擔心過度監管可能扼殺創新。

專家觀點:前美國商品期貨交易委員會主席加裏·詹斯勒表示:“加密貨幣監管框架的出臺將爲行業帶來更大的確定性,有利於吸引機構投資者。但監管機構需平衡創新與風險管控,避免過度監管。”

2. 香港證監會劃定虛擬資產監管邊界,合規先行創新後繼

香港證券及期貨事務監察委員會(證監會)近期發布兩項關於數字資產的監管動態,爲虛擬資產產業發展勾勒出監管邊界。

背景:作爲國際金融中心,香港一直在積極探索數字資產監管。證監會此次動作旨在爲虛擬資產產業營造有利環境,同時防範相關風險。

政策內容:

1. 證監會發布《有關中介人的虛擬資產相關活動的補充聯合通函》,明確市場必須透過證監會認可的平台進行虛擬資產交易。
2. 證監會修訂《發牌人手冊》,允許持牌機構在獲得監管機構批準後,可爲客戶提供虛擬資產交易服務。

上述政策將於2024年6月30日起生效。證監會表示,將繼續研究虛擬資產監管框架,爲行業發展營造有利環境。

市場反應:業內人士普遍認爲,香港證監會的監管動向合理審慎,爲虛擬資產產業發展設置了合規底線。但也有聲音指出,過於嚴格的監管可能影響香港作爲創新樞紐的地位。

專家觀點:香港金融法律專家陳家揚表示:“證監會的監管方向明確,要求虛擬資產活動必須在受監管環境下進行,這有利於維護投資者權益和金融穩定。但監管機構也需保持開放包容態度,爲創新留出空間。”

3. 歐盟MiCAR監管框架分階段實施，2024年底前全面生效

歐盟具有裏程碑意義的《加密資產市場條例》(MiCAR)將分階段實施,旨在建立統一的加密資產監管框架。

背景:加密資產監管一直是歐盟重點關注的領域。爲統一成員國的監管實踐,歐盟於2023年正式推出MiCAR監管框架。

政策內容:

• 2024年6月30日起,與穩定幣相關的條款正式生效,包括資產參考代幣(ART)和電子貨幣代幣(EMT)的發行和監管要求。
• 2024年12月30日起,其餘關於加密資產服務商許可、市場操縱防範、投資者保護等條款全面生效。

MiCAR的主要目標是爲加密資產市場營造有序、透明的環境,同時保護投資者權益,防範系統性風險。

市場反應:業內人士普遍認爲,MiCAR爲歐盟加密資產市場帶來監管確定性,有利於吸引機構投資者。但也有人擔心過於嚴格的規定可能影響創新。

專家觀點:歐洲數字金融協會主席漢斯·範德布魯格表示:“MiCAR爲歐盟加密資產市場設置了統一規則,這將有助於維護市場秩序和投資者權益。但監管機構需平衡創新與風險管控,避免過度監管。”