Huioneがバンクランの波に襲われる！BCHグループがアメリカで144億BTCを押収され、カンボジアのマネーロンダリング帝国が崩壊

カンボジアの多くのHuioneグループ（匯旺グループ）支店で大規模な引き出しのための列ができており、バンクランが発生している疑いがあります。プノンペンとシェムリアップの多くのHuione支店では、引き出しのための列が数十人から数百人まで様々で、列は店舗の外まで延びています。今回のバンクランは、太子グループの会長であるチェン・ジーがアメリカの制裁を受けたことに起因しています。

カンボジアの西港でバンクランが発生し、百人が外に並んでいる

! ホイオネカンボジア支店撤退ラン

(出典:X)

10月17日、カンボジアの多くのHuioneグループの支店で異常な光景が見られました。プノンペンとシハヌークビルの多くのHuione支店の外には、数十人から数百人に及ぶ現金引き出しを求める人々が列を成し、行列は店舗の外まで伸びていました。現場の写真には、多くのユーザーが不安そうな表情を浮かべており、一部の人々は炎天下で数時間待っても引き出しが完了しない状況が映し出されています。このような光景は金融史上、通常信頼危機の勃発を示すものであり、ユーザーが集団で金融機関が破産するか、資金が凍結される可能性があると考えると、バンクランが発生します。

Huioneグループはカンボジアに広範な店舗ネットワークを持ち、プノンペン、シアヌークビル、ポイペトなどの主要都市や経済特区をカバーしています。これらの店舗は地元のカンボジア人だけでなく、大量の中国国籍の人々やネット詐欺業者の資金の中継地点でもあります。カンボジアのマネーロンダリング活動は長年にわたりHuioneの決済ネットワークに依存しており、同グループのHuione Payはかつてカンボジアで最大の第三者決済プラットフォームの1つでした。

今回のバンクランの規模は事態が深刻であることを示しています。金融機関の正常な運営は預金準備金制度に依存しており、これは預金の一部だけを準備金として保持し、残りを貸付や投資に使用するものです。大量のユーザーが同時に引き出しを行うと、準備金は急速に枯渇し、支払いが困難になったり、破産に至る可能性があります。Huioneの店舗の外にできた百人の長い列は、ユーザーがそのグループに対する信頼を深刻に揺るがしていることを示しています。

市場の噂によると、今回の制裁はHuioneの資産に影響を与えることになり、銀行口座の凍結、暗号資産の押収、そしてクロスボーダーペイメントの通路が遮断される可能性があります。Huioneを通じて資金移動を行っているユーザーにとって、これは資金がシステム内に閉じ込められ、引き出せなくなることを意味します。パニック感情がソーシャルメディアで急速に広まり、さらに多くのユーザーが支店に向かって引き出しを行うことで、典型的なバンクランの螺旋を形成しています。

Huioneグループはまだバンクラン事件について公式声明を発表しておらず、この沈黙は市場の恐慌をさらに悪化させています。金融危機において、タイムリーで透明なコミュニケーションは信頼を安定させるための鍵であり、Huioneの沈黙は対処できない、または事態が予想以上に深刻であると解釈される可能性があります。

陳志とBCHグループの146の目標が全面制裁を受ける

今回のHuioneバンクランは、太子グループの会長Chen Zhiがアメリカの制裁を受けたことに起因しています。アメリカの外国資産管理局（OFAC）は、太子グループの国際犯罪組織（Prince Group TCO）内の146の対象に対して包括的な制裁を実施しました。この組織はカンボジアに本拠を置き、Chen Zhiが指導し、アメリカおよび世界の他の地域に対するオンライン投資詐欺を通じて国際犯罪帝国を運営しています。

OFAC制裁の歴史の中で146の標的の規模は非常に珍しく、BCHグループの犯罪ネットワークが非常に大規模かつ複雑であることを示しています。これらの標的には、個人、企業、銀行口座、暗号ウォレットアドレスなどが含まれる可能性があります。包括的な制裁は、米国の個人または法人がこれらの標的との取引を禁止されることを意味し、違反者は刑事訴追に直面することになります。さらに重要なことに、国際金融機関は二次制裁リスクを避けるために、通常、制裁対象との関係を積極的に断つこともあります。

BCHグループは「殺豬盤」を通じてカンボジアのマネーロンダリング帝国を運営しています。「殺豬盤」は巧妙に設計された投資詐欺の一種で、詐欺師はソーシャルプラットフォームを通じて被害者と感情的なつながりを築き、徐々に虚偽の暗号通貨や外国為替プラットフォームへの投資を誘導し、最終的には資金を持ち逃げします。このような詐欺は2020年から2025年にかけて、世界中で数百億ドルの損失を引き起こし、被害者はアメリカ、ヨーロッパ、アジアなどに広がっています。

チェン・ジーはBCHグループの会長として、この国際的な犯罪ネットワークをリードしていると非難されています。アメリカの法執行機関の調査によると、BCHグループは詐欺プラットフォームを運営するだけでなく、完全なマネーロンダリングのチェーンを構築しています。詐欺によって得られた資金はHuione Payなどの決済プラットフォームを通じて暗号通貨に変換され、その後複雑なオンチェーン取引を通じて資金の出所を混乱させ、最終的には法定通貨に交換されるか、カンボジアの不動産、カジノなどの実体産業に投資されます。この産業チェーンの完全性と規模により、BCHグループは世界最大のカンボジアのマネーロンダリング組織の一つとなっています。

Huioneグループはこのネットワークで重要な役割を果たしています。カンボジア最大の第三者決済プラットフォームとして、Huione Payは大量の国境を越えた資金の流れを処理しており、その相当部分は詐欺活動から来ています。2025年3月、Huione Payの銀行ライセンスはカンボジア国家銀行によって取り消され、その公式の理由はマネーロンダリング防止規則に違反し、適切なKYC（顧客確認）手続きを実施しなかったためです。このライセンスの取り消しは小規模なバンクランを引き起こしましたが、その規模は今回のものには及びません。

120億ドルのBTCが押収された後、24億が再び移転された

10月14日、アメリカ司法省は127,271枚のビットコインを押収することを求め、これは約120億ドルの価値があり、これらのビットコインはChen Zhiが運営する国際的な「詐欺」に関連している。この押収は、シルクロードとBitfinexハッキング事件に次ぐ、アメリカ史上最大規模の単一暗号通貨押収事件の一つである。127,271枚のBTCはビットコインの総供給量の約0.6%を占め、その市場への影響は無視できない。

さらに驚くべきは、その後の展開です。10月16日、Chen Zhiに関連するウォレットから240億ドル相当のビットコインが再び移転されました。これは以前に押収されたビットコインが公表された後のさらなる出金であり、アメリカ政府がChen Zhiの240億ドル相当のビットコインをさらに押収した可能性を示唆しています。2回の押収は合計約144億ドルとなり、Chen Zhi事件は暗号通貨史上最大の金額の執行行動となりました。

これらのBTCはどのように追跡され、押収されるのか？アメリカの法執行機関はChainalysisやEllipticなどのブロックチェーン分析ツールを使用して、詐欺資金が被害者のウォレットからミキサー、取引所、最終目的地への完全な流れを追跡します。ビットコイン取引は匿名ですが、ブロックチェーンの透明性により資金の流れを追跡できます。Chen Zhiが管理するウォレットアドレスが特定されると、法執行機関は国際的な協力や技術手段（私鍵の押収など）を通じて資産の管理権を取得できます。

240億ドルの二次移転は様々な憶測を引き起こしています。アメリカ政府が押収したBTCをより安全なコールドウォレットに移転した可能性もあれば、法執行機関が以前に開示されていなかったChen Zhiが管理するウォレットを発見した可能性もあります。いずれにせよ、これは調査がまだ深まっていることを示しており、Chen Zhiの暗号資産の規模は初期の推定をはるかに上回る可能性があります。

Huioneへの影響は壊滅的です。Chen Zhiが実質的な支配者としての資産が大規模に押収される場合、Huioneグループの支払い能力は深刻に疑問視されます。ユーザーはHuioneに存在する資金が凍結されるか引き出せなくなることを懸念しており、この恐慌は10月17日のバンクランを直接引き起こしました。

Huione マネーロンダリングの歴史と国際規制の取り締まり

Huioneグループ（匯旺グループ）は、近年、カンボジアのマネーロンダリング、ネット詐欺（「殺豚盤」など）および違法取引の疑いにより、国際的な規制圧力にさらされています。2025年3月、同社の決済プラットフォームHuione Payの銀行ライセンスはカンボジア国家銀行によって取り消され、ユーザーの資金引き出しが困難になり、大規模なバンクラン事件を引き起こしました。このライセンス取り消しは、カンボジア政府が国際的な圧力に応じて行った措置であり、カンボジア国内においてもHuioneの違法行為がもはや容認されないことを示しています。

アメリカ財務省金融犯罪執法局（FinCEN）は、今年上半期にHuione Groupがアメリカ金融システムに接続することを禁止することを提案しました。この提案が正式に実施されると、Huioneはドル決済システムとのすべての関係が断たれ、SWIFT送金、代理銀行サービス、ドル建ての暗号通貨取引が含まれます。国境を越えた資金移動に依存しているHuioneにとって、これは金融の死刑に相当します。

カンボジアのマネーロンダリング問題は長年にわたって存在しています。この国の緩い規制環境、発達した地下ギャンブル業、さらには中国との緊密な経済的結びつきが、国際的なマネーロンダリングの理想的な場所となっています。Huioneグループはこのような環境を利用して、大規模なマネーロンダリングネットワークを構築し、対象には詐欺グループ、地下両替商、さらには汚職官僚が含まれます。アメリカの146の制裁対象は、実際にはカンボジアのマネーロンダリングエコシステム全体を崩壊させようとする試みです。

OFAC制裁の連鎖反応が顕在化しています。国際銀行は次々とHuioneとの関係を断絶し、暗号通貨取引所はBCHグループに関連するアカウントの凍結を開始し、カンボジアの現地企業も関係を清算しています。このような全面的な包囲網はHuioneのビジネス運営を麻痺させ、バンクランが必然的な結果となっています。Huioneに資金を預けているユーザーにとって、現在の最適な戦略はできるだけ早く資金を引き出すことであり、この個人の合理的選択の集合がHuioneの崩壊を加速させています。