あなたのウォレットが狙われています！プライバシー規約に触れるとCEXで永久凍結の恐れ

中央集権型取引所（CEX）はプライバシーツールからの資金の受け入れを強制的に阻止しており、誤検知率が急増しています。欧州連合のマネーロンダリング防止規則（AMLR）は、取引所に対してミキサーと関連するUTXOを高リスクと見なすことを求めており、システムは疑わしいウォレットを自動的にフラグ付けします。フラグ付けされたウォレットは、凍結、資金出所証明の要求、強制返金などの対応を受ける可能性があり、ライトニングネットワーク利用者でさえ誤判定されるケースが発生しています。

コンプライアンスアルゴリズムはどのように「高リスク」ウォレットを判定するか

自動リスクエンジンは、現代の暗号資産取引所における標準装備となっています。ユーザーが外部ウォレットからCEXに資金を移す際、システムはミリ秒単位で一連のチェックを行います。最初にアドレスの出所を追跡し、アルゴリズムはその資金の過去の取引履歴を遡り、ミキサー、ダークウェブ市場、制裁対象アドレスの利用歴がないかを調査します。このトレースは数十回に及ぶことがあり、たとえ本人が直接ミキサーを利用していなくても、5回前のアドレスでミキサーが使われていればウォレットが「汚染」される可能性があります。

KYT（取引の把握）スコアリングシステムがこのアルゴリズムの中核です。各UTXO（未使用トランザクション出力）には0〜100のリスクスコアが付与されます。スコアは資金出所のクリーン度、中継アドレス数、高リスク法域の関与、取引パターンの異常性など複数の観点で算出されます。スコアが所定の閾値（通常70〜80）を超えると、システムが自動でフラグ付けし、人的審査プロセスが開始されます。

問題は、これらのアルゴリズムの誤検知率が急増している点です。CoinJoinなどの合法的な協調型プライバシーツール利用者が頻繁にマネーロンダリング容疑者として誤判定されています。CoinJoinは複数ユーザーが資金を一つの取引で混合し、入出力をシャッフルして追跡困難にする仕組みです。この技術自体は合法で、多くのプライバシー重視ユーザーが資産のプライバシー保護のために利用しており、VPNでネットのプライバシーを守るのと同じ発想です。

しかし、中央集権型ミキサー向けに設計されたリスクエンジンから見ると、CoinJoinの取引パターンは疑わしい活動と非常に似通っています。アルゴリズムは「プライバシーのためにCoinJoinを使う合法ユーザー」と「マネーロンダリング目的でミキサーを使う犯罪者」を区別できず、一律で高リスクとみなします。この乱暴な一律対応は多くの誤検知を生み、合法ユーザーのウォレットが凍結され、資金が差し押さえられ、最悪の場合アカウントが永久閉鎖されます。

さらに馬鹿げているのは、ライトニングネットワークチャネルで資金リバランスを行ったユーザーも同様の問題に直面することです。ライトニングネットワークはビットコインのレイヤー2決済ネットワークで、迅速な少額決済のために設計されています。ユーザーがライトニングネットワークチャネルを閉じる際、資金はメインチェーンに戻りますが、この取引の出所はオンチェーン上で「不透明」に見えるため、ライトニングネットワーク内部の取引は全て記録されていません。一部の取引所は、ライトニングネットワークのチャネルクローズを「検証不能な入金」と見なし、疑わしい活動としてフラグ付けします。

ウォレットがフラグ付けされた後の3つの対応結果

自動凍結：資金が即時ロックされ、ユーザーは出金も取引もできなくなり、カスタマーサポートへの申立てが必要

強制KYCアップグレード：詳細な資金出所証明、取引履歴、本人確認書類の提出を要求

強制返金：取引所が入金を拒否し、資金を元のアドレスに返金（手数料差引の場合あり）

このようなコンプライアンス圧力はユーザーの行動を変化させています。多くのプライバシー重視ユーザーは、合法であってもフラグ付けされうる技術の利用を避けるようになりました。この「寒冷効果」は実質的にビットコインの検閲耐性を損ない、合法的なプライバシーニーズさえ満たされなくなります。

EUの執行ブループリントと国際協調メカニズム

EUのマネーロンダリング対策法案は極めて正式かつ協調的であり、「マネーロンダリング防止規則（AMLR）」と「マネーロンダリング管理局（AMLA）」の2つの中核フレームワークを持ちます。マネーロンダリング犯が違法収益の取扱いを疑われた場合、欧州刑事警察機構と各国金融情報機関の管轄下に完全に入ることになります。この多層的な執行構造は、行動の有効性とカバレッジを保証します。

欧州刑事警察機構は2023年・2024年の執行リリースで、ランサムウェアやダークウェブ取引と関係するミキサーを「犯罪補助サービス」と表現しています。この位置付けは非常に厳しく、ミキサーの違法利用だけでなく、サービス全体を犯罪インフラとみなします。事業者が国境を越える場合、欧州司法組織が連携して合同作戦を調整し、2023年の「Cookie Monster」作戦がその典型です。

加盟国は現地での差し押さえを担当します。ドイツ連邦刑事警察庁（BKA）、オランダ刑事捜査局（FIOD）、フランス憲兵隊、スペイン国民警備隊は過去3年、ミキサーサーバーに関する捜索令状を執行しています。執行手順は極めて専門的で、令状を持ってデータセンターに赴き、ラックを隔離しディスクをイメージ化、ネットワークログを取得し、これらの記録を取引・アカウント・タイムスタンプ・オペレーターの認証情報と紐付けます。

Bestmixer.ioが2019年に押収された際は、ルクセンブルクとオランダのサーバーが没収され、27,000BTC超のログが保全され分析対象となりました。これらのデータは資金追跡やユーザー特定の重要証拠となりました。中央集権型ミキサーはネットワークインフラに依存しているため、一度サーバーが押収されると即サービスが崩壊します。

分散型プロトコルは物理的な押収は不可能ですが、コンプライアンス経由で圧力をかけられます。取引所は分散型ミキサーとやりとりするウォレットを高リスクとみなすよう要請されており、この間接的な封鎖は直接取締りよりも有効です。なぜなら、ユーザーが資金を法定通貨に換金したり他の主流プラットフォームへ移す経路を断つことができるためです。

流動性移動とプライバシーユーザーの回避経路

中央集権型取引所が規則を強化すると、ミキサー依存ユーザーは他の経路へと流れます。クロスチェーン取引が一般化し、プライバシー志向のユーザーはビットコイン（BTC）からモネロ（XMR）へ移し、ブリッジ経由で流動性の高いブロックチェーンに渡り、その後非EU取引所経由で再びビットコインに戻るといった動きが見られます。TRM LabsやChainalysisは、Tornado Cash制裁や最近の欧州執行後にこうした流動性移転効果を記録しています。

ミキサーがダウンしても流動性は消失せず、よりコンプライアンスコストの低い法域へ移動します。アジア、ラテンアメリカ、東欧の一部取引所はミキサー履歴に寛容で、これらの資金の新たな受け皿となっています。この流動性の断片化は、グローバルなビットコイン市場に価格差をもたらし、EU圏内のビットコイン価格が他地域よりやや低くなる場合もあります。なぜなら、汚染されたウォレットは欧州で現金化が難しいためです。

P2P市場も重要な回避経路となっています。LocalBitcoinsやBisqなどのピアツーピア取引プラットフォームはKYC不要で、ユーザー同士が現金や銀行振込で直接取引でき、中央集権型取引所のコンプライアンスチェックを避けられます。しかし、これらのプラットフォームの流動性は中央集権型取引所に比べてはるかに低く、スプレッドも5%〜10%と高額で、利便性も劣ります。大口資金にとってP2Pマーケットのキャパシティは全需要を吸収できません。

ビットコインの構造自体は変化しませんが、流動性のうちプライバシーに敏感な部分はよりグローバル化し、地域依存が減り、アービトラージ経路への依存度が高まります。EU内部のCEXからウォレットへの直接循環の比率は減少します。この変化は既に進行しており、データ上もEU取引所のビットコイン取引量比率は低下し、アジア・中東取引所のシェアが上昇しています。

プライバシーとコンプライアンスの長期的なせめぎ合い

取引所側にとって話は単純です。EUは統一されたマネーロンダリング対策基準を求め、ライセンス保持取引所もそれに従うことを望みます。ユーザーは、欧州の取引所がより明確なポリシーページ、より精緻な禁止出所定義、ミキサー関連UTXOを違反通知として自動フィルタリングすることを期待できます。こうした取引所の利用体験は大きく低下し、ユーザーは取引出所の証明を求められ、UTXO間のクロスコンタミネーションを避けざるを得なくなります。

プライバシー技術は今後も進化し、CoinJoinはより安全になり、ライトニングネットワークの流動性も深化し、PayJoinのサポートも拡大するでしょうが、規制体制もまた進化し、システムがリスクと判断する部分の周囲に高い壁を築いていきます。EUがミキサーを包括的に禁止する法律を制定することはありませんが、着実に予測可能な実務対応によって不確実性を置換していきます。

2026年までに、EU内部ではより統一的なコンプライアンス体制が形成され、ミキサー関連資金流入や金融情報機関への強制報告などに対し一致した表現が採用されるでしょう。小国は欧州刑事警察機構の情報やAML調整メカニズムへの依存を強め、ナショナルな規制体制は単一規制ネットワークへと進化し、ビットコインのプライバシー流動性がこの変化の最初の影響領域となります。

大半の影響は流動性チャート、OTCデスク、コンプライアンス処理で凍結されたユーザーの受信箱に現れ、法廷ではありません。問題の本質はミキサーが存続できるか否かではなく、欧州の執行ブループリントがウォレットの利用形態、ビットコインの流通経路、そしてトランザクションの痕跡を隠すコストをどのように再設計するかにあります。