Sino-Japonya Zirvesi 30 Ekim'de gerçekleşiyor! Federal Rezerv (FED) faiz indirdi, teknoloji mali raporları yoğun bir şekilde geliyor, Bitcoin'de şiddetli dalgalanma.

30 Ekim'de, finansal piyasalarda son derece kritik bir gün yaşanacak. Üç önemli olay, piyasaları sarsacak şekilde gerçekleşecek: ABD Başkanı Trump ile Çin liderinin görüşmesi, Federal Rezerv (FED) faiz oranı karar toplantısı ve birçok teknoloji devinin en son mali raporlarını açıklaması. Bitcoin, 116.000 doları geçme girişiminde başarısız oldu ve yaklaşık 112.000 dolara geriledi, Ethereum ise 4.000 doları kaybetti. Yatırımcılar, dalgalanmalara karşı dikkatli olmalıdır.

Sino-Japon Zirvesinin Temel Konusu: Fentanil Karşılığında Gümrük Tarifeleri Yüksek Riskli Müzakeresi

(Kaynak: WSJ)

Dünyanın dikkatini çeken Xi-Trump Zirvesi Kore'de gerçekleşecek. Son haberlere göre, toplantının yerel saatle 30'unda sabah 9'da yapılması bekleniyor. Bu görüşmenin ana konusu, fentanil kontrolü ve ticaret tarifeleri üzerine müzakereler olacak. Wall Street Journal, kaynaklara atıfta bulunarak, ABD tarafının önerdiğini bildirdi; eğer Çin, ABD'deki bu güçlü opioidlerin yaygınlığını önlemek için “fentanil” öncü kimyasallarının ihracat kontrolünü artırabilirse, Washington'un Çin ürünlerine uygulanan bazı tarifeleri geri çekmeyi düşüneceği belirtildi.

Belirli bir plan, fentanylle ilgili vergi oranlarını %20'den 10 puan düşürmeyi içerebilir. Bu indirim oldukça kayda değer çünkü %20'lik gümrük vergisi, Çinli ihracatçılar üzerinde ağır bir yük oluşturmuştur; %10'a düşürülmesi ticaret maliyetlerini önemli ölçüde azaltacaktır. Ancak, bu tür bir indirim koşulsuz değildir; Çin, fentanyl öncü kimyasallarının kontrolü konusunda somut adımlar atmalıdır. Fentanil krizi, ABD'de her yıl on binlerce insanın ölümüne neden olmakta ve ciddi bir halk sağlığı sorunu haline gelmiştir. Trump yönetimi bu konuyu ticaret müzakereleriyle ilişkilendirerek, iç kamuoyunun baskısına yanıt verdiğini göstermektedir.

Değişim olarak, Çin tarafı sadece denetimleri artırma taahhüdünde bulunmakla kalmayıp, aynı zamanda nadir toprakların ihracatı için yeni düzenlemelerin uygulanmasını ertelemeyi ve ABD soya fasulyesi gibi tarım ürünlerini satın almayı da düşünebilir. Nadir topraklar, elektrikli araçların, rüzgar türbinlerinin ve birçok yüksek teknoloji ürününün üretiminde kritik malzemelerdir ve Çin, dünya genelindeki nadir toprak tedarikinin yaklaşık %70'ine hakimdir. Eğer Çin daha katı ihracat kontrolleri uygulamaya koyarsa, bu, küresel tedarik zincirinde önemli bir etki yaratacaktır. Yeni düzenlemelerin uygulanmasını ertelemek, ABD için önemli bir tavizdir ve tedarik zincirindeki gerginliği hafifletmeye yardımcı olacaktır.

Sino-Amerikan zirvesinin müzakere sonuçları, ABD-Çin ticaret savaşının gelecekteki yönünü doğrudan etkileyecek ve küresel tedarik zinciri ile emtia piyasalarında derin etkiler yaratacaktır. Eğer müzakerelerde ilerleme kaydedilirse, piyasalarda risk iştahının tekrar canlanması beklenebilir, bu da borsa ve kripto paraların yükselmesini tetikleyebilir. Eğer müzakereler başarısız olursa, güvenli liman arayışını artırarak dolar ve altının yükselmesine neden olabilirken, riskli varlıklar üzerindeki baskıyı artıracaktır. Bu belirsizlik, 30 Ekim tarihini yatırımcıların son derece dikkatli olması gereken kritik bir gün haline getiriyor.

Çin-Japonya Zirvesi'nin Ana Müzakere Kartları：

ABD tarafı taahhüt etti: %20 fentanil ile ilgili gümrük vergisini 10 puan düşürecek.

Çin Tarafı Taahhüdü: Fentanil öncü kimyasallarının ihracat kontrolünü güçlendirmek

Çin tarafı taviz verebilir: Nadir toprak ihracatındaki yeni düzenlemeleri erteleyebilir, ABD soya fasulyesi alımlarını artırabilir.

Görüşme Yeri: Güney Kore

Zaman: Yerel saatle 30 Ekim sabah 9

Federal Rezerv (FED) 25 baz puan faiz indirimine gitti, ancak Powell'ın açıklamaları daha kritik

(Kaynak: Trading View)

Tayvan saatiyle 30. günün sabahı 2'de, Federal Rezerv'in en son faiz oranı kararını açıklaması bekleniyor. Piyasa genel beklentilerine göre, Federal Rezerv'in bu toplantıda neredeyse kesin olarak 1 baz puan (0.25 yüzde puanı, 25 baz puan) daha faiz indirimine gideceği öngörülüyor ve bu, Eylül ayından itibaren ikinci kez olacak. Bu beklenti, piyasa fiyatlarına yeterince yansımış durumda; vadeli işlem piyasasında faiz indirimi olasılığı %95'in üzerinde.

Ancak, piyasanın daha fazla dikkatini çeken muhtemelen Federal Rezerv (FED) Başkanı Powell'ın basın toplantısında verdiği gelecekteki politika yoluna dair sinyaller. Şu anda, Federal Rezerv içerisinde görüş ayrılıkları giderek belirginleşiyor; bir grup yetkili, potansiyel ekonomik yavaşlamaya yanıt olarak hemen daha gevşek bir para politikası benimsenmesi gerektiğini savunuyor, diğer grup ise sabırlı olunması ve daha fazla ekonomik verinin ortaya çıkmasını bekleyerek karar verilmesi gerektiğini düşünüyor. Powell'ın ifadeleri, piyasanın önümüzdeki birkaç ay için politika yolu beklentilerini belirleyecek.

Eğer Powell güvercin sinyaller verirse ve gelecekte faiz indirimlerinin devam edeceğini ima ederse, piyasa bu durumu ekonomik görünüm üzerindeki endişelerin arttığı şeklinde yorumlayabilir. Bu durum riskli varlıklar için iki taraflı bir bıçak gibidir: bir yandan faiz indirimi değerlemeyi olumlu etkilerken, diğer yandan ekonomik endişeler risk iştahını baskılayabilir. Eğer Powell temkinli bir tutum sergiler ve verilere bağımlılığı vurgulayıp esnek kalmayı ön planda tutarsa, piyasa mevcut ılımlı iyimserliğini sürdürebilir. Eğer Powell beklenmedik şekilde şahin sinyaller verirse ve faiz indirim döngüsünün erken sona erebileceğini ima ederse, bu durum piyasa üzerinde etkili bir darbe oluşturabilir.

Düşük faiz oranları altında, Bitcoin ve kripto para birimleri genellikle fayda sağlar, çünkü daha düşük faiz oranları, sıfır faizli varlıkların tutulmasının fırsat maliyetini azaltır. Ancak, Bitcoin 28'inde 116,000 doları test etti ve uzun bir üst gölge bıraktıktan sonra dalgalanarak düşüşe geçti; haberin yazıldığı sırada 112,389 dolara geriledi ve son iki günde elde edilen kazançları geri verdi. Ethereum da 4000 doları kaybetti, diğer ilk on kripto para birimi son 24 saatte ortalama %1~3 oranında bir düşüş yaşadı. Bu geri çekilme, önemli olaylardan önce normal bir kar alım süreci olabilir veya piyasanın belirsizlik konusundaki endişelerini işaret edebilir.

Teknoloji Devleri Finansal Raporları AI Yatırımlarının Etkisini Test Ediyor

İş dünyasının önemli olayları da eş zamanlı olarak gerçekleşecek. Alphabet (GOOGL), Meta (META) ve Microsoft (MSFT), 29'unda piyasa kapanışından sonra (Tayvan saatiyle Perşembe sabahı) mali raporlarını açıklamayı planlıyor. Piyasa, Google'ın bulut işindeki büyümesi ve reklam gelirleri performansına büyük ilgi gösterecek. Meta için yatırımcılar, yapay zeka (AI) alanındaki büyük yatırımlarının somut gelir katkısına dönüşüp dönüşmeyeceğini inceleyecek. Microsoft'un Azure bulut platformu ve AI hizmetlerinin büyüme ivmesi de mali raporun odak noktası olacak.

Amazon (AMZN) ve Apple (AAPL), 30'unda piyasa kapanışından sonra (Tayvan saatiyle Cuma sabahı) mali raporlarını açıklaması bekleniyor. Amazon'un AWS bulut hizmetleri gelirindeki büyüme ve kâr marjı, kârlılık projesini değerlendirmek için kritik olacak. Apple'ın mali raporu ise, en son iPhone'un satış durumunu ve hizmet bölümünün büyümesinin şirketin ivme kazandırmaya devam edip etmeyeceğini ortaya koyacak.

Bu dizi mali rapor sonuçları, yalnızca bireysel şirketlerin hisse senedi fiyatlarını etkilemekle kalmayacak, aynı zamanda genel teknoloji endüstrisinin, özellikle AI alanındaki gelişmelerin bir termometresi olarak görülecektir. Belirsizlikle dolu genel ekonomik ortamda, bu teknoloji devlerinin performansları ve gelecek öngörüleri, piyasa duygusu üzerinde belirleyici bir etki yaratacaktır. NVIDIA'nın ABD Enerji Bakanlığı ile iş birliği yaparak 7 adet AI süper bilgisayarı inşa edeceğini açıklaması, hisse senedi piyasasını yeni zirvelere taşımıştır. Eğer diğer teknoloji devleri de benzer AI gelişmeleri duyurursa, bu durum piyasanın teknoloji hisselerine olan güvenini daha da pekiştirebilir.

Amerikan borsa piyasasına bakıldığında, ABD-Çin ticaret müzakerelerinde bir dönüşüm, Federal Rezerv'in yeniden faiz indirmesi beklentisi ve dün akşam Nvidia'nın ABD Enerji Bakanlığı ile işbirliği yapacağını duyurması gibi arka planda, ABD hisse senedi piyasası 28'inde üç ana endeksi kapanışta yeni zirveye taşıdı: Dow Jones Endeksi 161 puan artarak 47,706 puana, Nasdaq Endeksi 190 puan artarak 23,827 puana, S&P 500 Endeksi 15 puan artarak 6,890 puana ve Philadelphia Yarı İletken Endeksi 26 puan artarak 7,194 puana ulaştı.

Kripto Pazarında Düzeltme ve Dalgalanma Riski Uyarısı

Perşembe sabahı Federal Rezerv (FED) faiz oranı toplantısının açıklanması, Çin Devlet Başkanı Xi ile ABD Başkanı Trump arasındaki toplantı ve ABD'nin büyük teknoloji şirketlerinin mali raporlarıyla birlikte yatırımcıların dalgalanma için hazırlıklı olmaları gerekiyor. Genel olarak, 30 Ekim değişkenlerle dolu bir gün olacak. Para politikası, uluslararası ticaret ilişkileri ve şirket temel verileri açısından üç büyük olay birbiriyle bağlantılı; bu olayların herhangi birinde meydana gelecek en küçük bir değişiklik piyasalarda zincirleme reaksiyonlara yol açabilir.